מה מניע את הירידות במניות רובינהוד מרקטס וסיגייט במסחר מאוחר — ומה וול סטריט צופה בהמשך
- מניית רובינהוד מרקטס ירדה במסחר מאוחר אחרי דוח מאכזב, עם הכנסות ורווח למניה מתחת לציפיות, חולשה בהכנסות מקריפטו וחששות לגבי הרווחיות, למרות המשך התרחבות עסקית והמלצת קנייה חזקה מצד וול סטריט.
- מניית סיגייט ירדה במסחר מאוחר למרות תוצאות חזקות ותחזית מעל הציפיות, כנראה בשל ציפיות גבוהות מאוד לאחר זינוק חד במניה השנה, בעוד האנליסטים עדיין מעניקים לה דירוג קנייה חזקה ורואים פוטנציאל עלייה משמעותי.
מניית רובינהוד מרקטס (NASDAQ:HOOD) צנחה ב-7%, בעוד סיגייט טכנולוג'י (NASDAQ:STX) ירדה ב-5% במסחר מאוחר ביום שלישי לאחר פרסום הדוחות האחרונים שלהן. עם זאת, הסיבות לירידות היו שונות למדי. רובינהוד מרקטס אכזבה את המשקיעים עם תוצאות חלשות מהצפוי, בעוד סיגייט התקשתה להרשים את השוק למרות שעקפה את תחזיות הרווח ופרסמה תחזית מעודדת.
התוצאות של רובינהוד מרקטס העלו חששות לגבי רווחיות ופעילות בתחום המטבעות הקריפטוגרפיים, בעוד שסיגייט עמדה בפני האתגר של להצדיק את השווי הגבוה שאליו הגיעה לאחר ראלי חזק השנה.
למרות שהמשקיעים הגיבו בשלילה לשני הדוחות, בוול סטריט רואים תמונה מעודדת יותר להמשך. אנליסטים צופים אפסייד של יותר מ-40% לרובינהוד מרקטס ולסיגייט במהלך השנה הקרובה.
מניית רובינהוד מרקטס יורדת לאחר שהדוח אכזב
רובינהוד מרקטס דיווחה על הכנסות של 1.42 מיליארד דולר ברבעון השלישי. מדובר בצמיחה של 12% לעומת התקופה המקבילה אשתקד, אך מעט מתחת לציפיות האנליסטים שעמדו על 1.43 מיליארד דולר. הרווח המתואם למניה הסתכם ב-0.60 דולר, החמצה של 0.04 דולר מול אומדן הקונצנזוס.
ההכנסות המבוססות על עסקאות עלו ב-19% ל-867 מיליון דולר, בתמיכת מסחר באופציות ושווקי תחזיות. עם זאת, ההכנסות מקריפטו צנחו ב-55% ל-120 מיליון דולר, בעוד שההכנסות נטו מריבית ירדו ב-9% ל-415 מיליון דולר.
למרות התוצאות המאכזבות, רובינהוד מרקטס ממשיכה להרחיב את פעילותה מעבר למסחר מסורתי במניות. החברה השיקה לאחרונה הצעות חדשות, בהן Robinhood Agents, חוזים עתידיים נצחיים וחוזי דוחות, ובמקביל מתכוננת להשיק מסחר במניות בסופי שבוע בתחילת השנה הבאה.
רובינהוד מרקטס גם פועלת להתרחבות בינלאומית, ולאחרונה קיבלה אישור רגולטורי להשיק את פלטפורמת ההשקעות שלה בדובאי. במקביל, קרן ההון סיכון שלה הודיעה על השקעות בחברת ה-AI קוגנישן וב-Erebor Bank, מה שמשקף עניין גובר בשווקים פרטיים.
בגזרת ההוצאות, רובינהוד מרקטס הורידה ב-25 מיליון דולר את הקצה העליון של תחזית ההוצאות התפעוליות המתואמות ותגמול מבוסס מניות לשנת 2026. הטווח המעודכן, 2.675 מיליארד עד 2.750 מיליארד דולר, משקף מאמצים מתמשכים לשיפור היעילות התפעולית לצד השקעה בצמיחה עתידית.
האכזבה מהדוח ביום שלישי לא ערערה את האמון של וול סטריט ברובינהוד מרקטס. 20 אנליסטים ממליצים על מניית HOOD בקנייה, ורק שלושה נשארים על הגדר. זה מעניק למניה דירוג קונצנזוס של קנייה חזקה, בעוד שמחיר היעד הממוצע ל-12 חודשים, 139 דולר, מצביע על אפסייד פוטנציאלי של 47% לעומת מחיר הסגירה ביום שלישי. (ראו תחזית מניית HOOD)
מניית סיגייט יורדת למרות רווח חזק ותחזית מעודדת
הירידה של סיגייט במסחר מאוחר הגיעה למרות תוצאות כספיות שעקפו את ציפיות וול סטריט, מה שמרמז שהמשקיעים ציפו לביצועים חזקים עוד יותר.
ברבעון הפיסקאלי הראשון שלה, סיגייט דיווחה על רווח מתואם של 7.68 דולר למניה, מעל תחזיות האנליסטים שעמדו על 7.39 דולר. ההכנסות זינקו ב-60% לעומת השנה שעברה ל-4.2 מיליארד דולר, וגם בכך עקפו את אומדן הקונצנזוס של 4.11 מיליארד דולר.
במבט קדימה, החברה צופה רווח מתואם ברבעון הפיסקאלי השני בטווח של 9.00 עד 9.40 דולר למניה, הרבה מעל 8.66 הדולרים שצפו האנליסטים. תחזית ההכנסות של 4.7 מיליארד עד 4.9 מיליארד דולר גם הייתה מעל הציפיות של 4.55 מיליארד דולר, ומשקפת ביקוש מתמשך לפתרונות האחסון שלה.
סיגייט גם ייצרה ברבעון תזרים מזומנים חופשי שיא של 1.5 מיליארד דולר, פרעה חוב של 1.2 מיליארד דולר והעלתה את הדיבידנד הרבעוני בכ-3% ל-0.76 דולר למניה.
מניית סיגייט כבר זינקה ביותר מ-140% השנה, וייתכן שזה הותיר מעט מקום לכל דבר שהוא פחות מתוצאות יוצאות דופן. הביצועים המרשימים של המניה אולי עודדו חלק מהמשקיעים לממש רווחים לאחר פרסום הדוח ביום שלישי.
יצרנית האחסון ממשיכה ליהנות מעלייה בביקוש לכוננים קשיחים בעלי קיבולת גבוהה, ככל שתשתיות AI מתרחבות ברחבי העולם. טכנולוגיית HAMR שלה מאפשרת ללקוחות לאחסן כמויות גדולות יותר של מידע, תוך שיפור צפיפות האחסון והיעילות.
תחזיות הצמיחה של סיגייט ממשיכות לזכות לתמיכה חזקה מצד וול סטריט. 13 אנליסטים ממליצים על מניית STX בקנייה, ורק שניים מעניקים לה דירוג החזק. זה מעניק למניה דירוג קונצנזוס של קנייה חזקה, בעוד שמחיר היעד הממוצע ל-12 חודשים, 1,037.33 דולר, מצביע על פוטנציאל עלייה של 55% לעומת מחיר הסגירה ביום שלישי. (ראו תחזית מניית STX)
