מניית אורקל (ORCL) מזנקת בעקבות עסקה לפריסה החיצונית הראשונה של השבבים המותאמים של גוגל

מניית אורקל (ORCL) מזנקת בעקבות עסקה לפריסה החיצונית הראשונה של השבבים המותאמים של גוגל

סולומון אולדיפופו27 באוקטובר 2026

• אורקל הודיעה כי תהיה ההייפרסקיילר הראשונה מחוץ לגוגל שתפרוס את שבבי ה-TPU של גוגל דרך פלטפורמת OCI בשנת 2027, מה שמחזק את מעמדה בתחום תשתיות הענן לבינה מלאכותית.
• עסקי הענן לבינה מלאכותית ממשיכים להוביל את הצמיחה של אורקל, עם זינוק של 62% בהכנסות המגזר ל-11.6 מיליארד דולר, בזמן שהאנליסטים בוול סטריט עדיין מעניקים למניה דירוג קנייה חזקה.

מניית אורקל (ORCL) עלתה ביום שלישי ב-4% לכ-131 דולר. זאת בעקבות הודעה חשובה של חברת התוכנה הארגונית והענן. בהצהרה, אורקל אמרה כי היא נבחרה כהייפרסקיילר הראשונה מחוץ לגוגל שתפרוס את השבבים המותאמים שגוגל (גוגל) פיתחה בתוך החברה, יחידות עיבוד טנזור (TPUs). העסקה עם גוגל מסמנת אישור משמעותי נוסף לעסקי תשתיות הענן לבינה מלאכותית של אורקל, שצומחים במהירות.

למהלך הזה יש חשיבות, משום שעסקי תשתיות הענן לבינה מלאכותית של אורקל ממשיכים להניע את הצמיחה של החברה. ברבעון הראשון של שנת הכספים 2027, הכנסות המגזר זינקו ב-62% לעומת השנה הקודמת ל-11.6 מיליארד דולר. זה היווה 60% מההכנסות הכוללות של אורקל. סך המכירות של אורקל עלה ב-30% לעומת השנה הקודמת ל-19.3 מיליארד דולר.

אורקל תביא את ה-TPUs של גוגל ל-OCI ב-2027

בהצהרה, אורקל אמרה כי היא תפרוס את ה-TPUs של גוגל ללקוחות דרך פלטפורמת Oracle Cloud Infrastructure ‏(OCI) שלה בשנת 2027. התוכנית היא להרחיב את הפריסה בשנים שלאחר מכן כדי לעמוד בביקוש מצד הלקוחות.

אורקל ציינה שהמהלך יעניק ללקוחות גישה למספר מערכות בינה מלאכותית מובילות דרך פלטפורמה אחת. "הבחירה הזו נותנת [ללקוחות] את הגמישות לבחור את התשתית הנכונה לביצועים, לקצב עיבוד ולכדאיות הכלכלית של כל עומס עבודה בתחום הבינה המלאכותית", אמר מאהש תיאגראג'אן, נשיא OCI של אורקל.

אורקל אמרה כי תספק את החשמל, הקירור וקיבולת מרכזי הנתונים הדרושים כדי לפרוס את ה-TPU של גוגל בהיקף רחב על גבי התשתית הזו.

"הבאת ה-TPUs של גוגל ל-OCI תעניק ליותר ארגונים גישה לטכנולוגיה הזו וגמישות גדולה יותר באופן שבו הם בונים ומריצים את יישומי הבינה המלאכותית המורכבים ביותר שלהם", אמר אמין והדאת, הטכנולוג הראשי של גוגל לבינה מלאכותית ולתשתיות.

למה העסקה עם גוגל חשובה למניית אורקל

ראוי לציין שמניית אורקל ירדה בכ-32% מתחילת השנה. זאת בזמן שהיא ממשיכה לקחת על עצמה יותר חוב כדי לממן את המעבר שלה לעסקי ענן בינה מלאכותית. ברבעון הראשון של שנת הכספים 2027, החוב של החברה הגיע ל-169.1 מיליארד דולר, לעומת 156.19 מיליארד דולר ברבעון הקודם.

ה-TPUs של גוגל נחשבים בין השבבים המבוקשים ביותר אחרי ה-GPUs של אנבידיה (אנבידיה). במילים אחרות, אספקת גישה לשבבים האלה יכולה להפוך למקור הכנסות חשוב עבור אורקל.

האם אורקל היא מניה טובה לקנייה?

בוול סטריט, מניית אורקל ממשיכה להחזיק בדירוג קונצנזוס של קנייה חזקה מצד האנליסטים. זה משקף 27 המלצות קנייה, ארבע המלצות החזק והמלצת מכירה אחת שניתנו על ידי 32 אנליסטים במהלך שלושת החודשים האחרונים.

בנוסף, מחיר היעד הממוצע של ORCL שעומד על 243.86 דולר משקף אפסייד של כ-85% (ראו תחזית מניית ORCL כאן).