אמזון (אמזון) בוחנת מחדש את התלות שלה ב-Anthropic, כשעלויות Claude עשויות לעלות
- אמזון בוחנת מחדש את היקף התלות שלה ב-Anthropic לאחר שינוי במודל התמחור לשימוש במודלי Claude, מהלך שעשוי להעלות את העלויות שלה ולדחוף אותה לבדוק חלופות כמו OpenAI ומודלי Nova שלה.
- למרות השותפות האסטרטגית הגדולה בין אמזון ל-Anthropic, המתח סביב עלויות ותלות גוברת במודלים חיצוניים מתגבר, בזמן שבוול סטריט מניית אמזון עדיין נהנית מדירוג קונצנזוס של קנייה חזקה וממחיר יעד ממוצע שמרמז על אפסייד של 33%.
ענקית הטכנולוגיה אמזון (אמזון) בוחנת לפי הדיווחים מחדש עד כמה היא צריכה להסתמך על Anthropic, לאחר שסטארט-אפ ה-AI ניהל מחדש חלק מהשותפות ביניהן באופן שעשוי לייקר עבור אמזון את השימוש במודלי Claude. לפי The Information, Anthropic שינתה את הסדר התמחור שלה עם אמזון ממודל שמבוסס על שעות מחשוב למודל שמבוסס על טוקנים, שהם יחידות המידע שמעובדות על ידי מודלי AI. המבנה החדש צפוי להיכנס לתוקף בשנה הבאה, והוא עלול להעלות את העלויות של אמזון, מאחר שהחברה משתמשת במודלים של Anthropic בכמה מוצרי AI. כתוצאה מכך, לפי הדיווחים, אמזון בוחנת אפשרויות נוספות, כולל המודלים של OpenAI והמודלים העצמאיים שלה מסדרת Nova.
השינוי הזה חשוב, משום שלאמזון ול-Anthropic יש אחת מהשותפויות החשובות ביותר בתחום ה-AI. אמזון השקיעה לראשונה 4 מיליארד דולר ב-Anthropic ב-2023, ובמקביל Anthropic הסכימה להפוך את AWS לספקית הענן המרכזית שלה ולהשתמש בשבבי ה-AI הייעודיים של אמזון, Trainium ו-Inferentia. מאז, אמזון גם הסכימה להשקיע עד 25 מיליארד דולר נוספים ב-Anthropic. במקביל, AWS מוכרת את מודלי Claude של Anthropic דרך Bedrock, מה שנותן ל-Anthropic גישה ליותר מ-100,000 לקוחות שבונים עם Claude על AWS.
עם זאת, ככל ש-Anthropic מתחזקת מול לקוחות ארגוניים, נראה שיש לה יותר מרחב לדרוש תמחור טוב יותר מבחינתה. ועדיין, מערכת היחסים נעשית מורכבת יותר. אמזון מנסה לשלוט בעלויות ה-AI באמצעות בחירת המודל המתאים לכל משימה, ולפי הדיווחים חלק מהמהנדסים אף עבדו על זיקוק של מודלי Anthropic לגרסאות פנימיות קטנות וזולות יותר. נוסף על כך, לפי הדיווחים, בכירי AWS מודאגים מכך שיותר מדי מוצרים של אמזון תלויים ב-Anthropic במקום במודלי Nova של אמזון עצמה, מצב שעלול לגרום לאמזון להיראות יותר כמו משווקת מחדש מאשר בעלת פלטפורמת AI אמיתית.
האם אמזון היא קנייה, מכירה או החזק?
במבט לוול סטריט, לאנליסטים יש דירוג קונצנזוס של קנייה חזקה למניית אמזון, בהתבסס על 44 המלצות קנייה והמלצת החזק אחת שניתנו בשלושת החודשים האחרונים, כפי שמוצג בגרף שלמטה. נוסף על כך, מחיר היעד הממוצע של אמזון העומד על 319.24 דולר למניה משקף פוטנציאל עלייה של 33%.
