VOO מגיע ל-1 טריליון דולר — אבל 3 קרנות וואנגרד אלה עשויות להניב ביצועי יתר עם אפסייד של יותר מ-20%
- VOO הפכה ל-ETF הראשון אי פעם שחצה 1 טריליון דולר בנכסים, אך שלוש קרנות וואנגרד אחרות — VTWG, VHT ו-VOOG — מקבלות דירוגי קנייה חזקה/קנייה מתונה מצד האנליסטים עם אפסייד חזוי של 22%–27%, גבוה מזה של VOO (כ-18%).
- VTWG מתמקדת בחברות צמיחה קטנות ובעלת תנודתיות גבוהה; VHT מספקת חשיפה דפנסיבית יחסית לסקטור הבריאות עם בטא נמוכה; ו-VOOG מתמקדת במניות צמיחה גדולות ומרוכזת מאוד במספר קטן של חברות טכנולוגיה מובילות, מה שמגדיל פוטנציאל תשואה אך גם את רמת הסיכון.
קרן הסל וואנגרד S&P 500 (VOO) ממשיכה להיות בחירה פופולרית לקבלת חשיפה רחבה לשוק. אתמול, קרן ה-ETF VOO חצתה רף של 1 טריליון דולר בנכסים, והפכה ל-ETF הראשון בהיסטוריה שהגיע לאבן דרך זו. יחד עם זאת, חלק מהמשקיעים מחפשים אלטרנטיבות שעשויות להניב תשואה גבוהה יותר בשנת 2026. באמצעות כלי TipRanks Best Vanguard ETFs זיהינו את קרן וואנגרד ראסל 2000 גרוֹת' ETF (VTWG), וואנגרד הלת'קֶר ETF (VHT), ווואנגרד S&P 500 גרוֹת' ETF (VOOG) כקרנות פוטנציאליות, שכל אחת מהן מציעה אפשרות לאפסייד של יותר מ-20%.
על פי קונצנזוס אנליסטי ה-ETF של TipRanks — המבוסס על ממוצע משוקלל של הדירוגים עבור אחזקות כל קרן — ל-VOOG יש דירוג קנייה חזקה עם אפסייד של 22%. במקביל, ל-VTWG וVHT יש דירוג קנייה מתונה עם אפסייד של 27% ו-24%, בהתאמה. לעומת זאת, ל-VOO יש דירוג קנייה מתונה עם אפסייד של כ-18%.
בואו נבחן את שלוש קרנות ה-ETF בפירוט.
וואנגרד ראסל 2000 גרוֹת' ETF (VTWG)
קרן וואנגרד ראסל 2000 גרוֹת' ETF (VTWG) משקיעה בחברות אמריקאיות קטנות, שצפויות לצמוח מהר יותר מהשוק כולו. הקרן עוקבת אחרי מדד Russell 2000 Growth, הכולל מאות מניות קטנות (small-cap) עם פוטנציאל צמיחה גבוה. ל-ETF יש יחס הוצאות (expense ratio) של 0.06%.
מכיוון שהיא מתמקדת בחברות צמיחה קטנות, הקרן מציעה פוטנציאל צמיחה גבוה יותר, אבל גם תנודתיות גבוהה יותר לעומת קרנות סל רחבות-שוק. ל-VTWG יש בטא של 1.20.
בסך הכול, VTWG מחזיקה 1,124 מניות ומנהלת נכסים כוללים בהיקף של כ-1.46 מיליארד דולר.
וואנגרד הלת'קֶר ETF (VHT)
קרן וואנגרד הלת'קֶר ETF (VHT) נותנת למשקיעים חשיפה רחבה לסקטור הבריאות בארה"ב. הקרן משקיעה בחברות מתחומי התרופות, הביוטכנולוגיה, המכשור הרפואי, ציוד רפואי ושירותי בריאות. יחס ההוצאות שלה גבוה יותר, 0.09%, בהשוואה לשתי קרנות ה-ETF האחרות.
ל-VHT יש בטא של 0.54, כלומר היסטורית היא הייתה פחות תנודתית מהשוק הרחב. בטא נמוכה מ-1 מרמזת על כך שה-ETF נוטה לתנודות מחירים קטנות יותר מאשר S&P 500, מה שעשוי להפוך אותה לאופציה דפנסיבית יותר בתקופות של אי-ודאות בשווקים.
VHT מחזיקה 406 מניות ומנהלת נכסים כוללים של כ-16.4 מיליארד דולר. שלוש האחזקה הגדולות ביותר שלה הן אילי לילי (LLY), ג'ונסון & ג'ונסון (JNJ), ואבווי (ABBV).
וואנגרד S&P 500 גרוֹת' ETF (VOOG)
קרן וואנגרד S&P 500 גרוֹת' ETF (VOOG) עוקבת אחרי פלח מניות הצמיחה במדד S&P 500, ומתמקדת בחברות גדולות (large-cap) בעלות מומנטום רווחים חזק. האחזקה הבולטות ביותר שלה כוללות את אנבידיה (אנבידיה), מיקרוסופט (מיקרוסופט), אפל (אפל), ואלפאבית (גוגל). בסך הכול, VOOG מחזיקה 146 מניות ומנהלת נכסים בהיקף של כ-26.82 מיליארד דולר.
VOOG מרוכזת יותר באחזקות שלה, כאשר 10 האחזקה הגדולות ביותר מהוות כמעט 60% מהתיק. המשמעות היא שחלק גדול מביצועי ה-ETF תלוי בקבוצה קטנה של חברות צמיחה מהירות. ריכוז כזה יכול להגדיל את התשואות כאשר מניות צמיחה מציגות ביצועים טובים, אבל הוא גם מוסיף סיכון — אם כמה מניות מפתח יתקשו, ה-ETF עלול להציג ביצוע חסר. ל-VOOG יש בטא של 1.25.