מניות אנבידיה (אנבידיה), AMD ו-TSMC (TSM) יורדות למרות דו"ח חיובי של מורגן סטנלי
- מורגן סטנלי צופה צמיחה חזקה בביקוש לשבבי AI ולשבבי שרתים של אנבידיה ו-AMD, ולהתרחבות משמעותית בקיבולת אריזת השבבים המתקדמת של TSMC עד 2027, כאשר אנבידיה נותרת הלקוחה הגדולה ביותר.
- למרות הדו"ח החיובי ודירוגי קנייה חזקה לכל שלוש המניות (אנבידיה, AMD, TSM), מניות השבבים ירדו כחלק ממכירת חיסול רחבה יותר בטכנולוגיה, כאשר ל-אנבידיה יש פוטנציאל העלייה הגבוה ביותר לפי האנליסטים.
דו"ח חדש של מורגן סטנלי מצביע על ביקוש חזק בעתיד לשבבים של אנבידיה (אנבידיה) ושל Advanced Micro Devices (AMD), וגם מדגיש את הצמיחה בצורך באריזת שבבים מתקדמת של TSMC’s (TSM). למרות זאת, המניות ירדו ביום שישי.
מורגן סטנלי מצפה שהכנסות מרכזי הנתונים ל-AI של אנבידיה יעלו ב-52% משנה לשנה בשנת 2027. התחזית הזו מבוססת בחלקה על שימוש הולך וגדל באריזת השבבים המתקדמת CoWoS-L של TSMC, שבה אנבידיה משתמשת עבור GPU ל-AI כמו Blackwell ו-Rubin. מורגן סטנלי מעריך שהביקוש של אנבידיה ל-CoWoS-L יכול להגיע לכ-910,000 יחידות ב-2027, עלייה של כ-40% משנה לשנה. הדו"ח ציין גם שהזמנות חזקות ל-CoWoS-R משאירות פתח לייצור נוסף של GPU ל-AI.
הדו"ח של מורגן סטנלי רואה גם את AMD צוברת נתח שוק בתחום מעבדי השרתים (CPUs). החברה צופה ששבבי EPYC Venice בייצור 2nm של AMD יגיעו לכ-6.75 מיליון יחידות ב-2027, לעומת כ-1.25 מיליון יחידות ב-2026. זה יהיה יותר ממעבד ה-CPU Vera ב-3nm של אנבידיה, שמורגן סטנלי מצפה שיגיע לכ-5.75 מיליון יחידות באותה שנה. מורגן סטנלי גם חוזה שקיבולת ה-CoWoS של TSMC תגדל ל-200,000 וופרים בחודש עד 2027, כאשר אנבידיה תישאר הלקוחה הגדולה ביותר שלה בתחום האריזה המתקדמת.
תנועות מניות השבבים היום
גם עם החדשות החיוביות של היום, מניות שבבים ירדו ביום שישי כחלק ממכירת חיסול רחבה יותר בטכנולוגיה.
- מניית אנבידיה ירדה ב-1.05%, אך עדיין עלתה ב-4.1% מתחילת השנה.
- מניית AMD ירדה ב-5.23%, אך עדיין עלתה ב-140.24% מתחילת השנה.
- מניית TSM ירדה ב-2.94%, אך עדיין עלתה ב-39.53% מתחילת השנה.
אנבידיה לעומת AMD לעומת TSM: איזו מניית שבבים האנליסטים מעדיפים?
באמצעות כלי השוואת המניות של TipRanks, סוחרים יכולים לראות איזו ממניות השבבים האלה האנליסטים מעדיפים. לכל אחת מהמניות האלו יש דירוג קונצנזוס של קנייה חזקה (קנייה חזקה). עם זאת, אנבידיה מציעה את פוטנציאל העלייה הגבוה ביותר – 59.54%, לעומת פוטנציאל עלייה אפשרי של 12.79% עבור TSM, ופוטנציאל ירידה אפשרי של 5.45% עבור AMD.
