קרן ה-AI של MGX בהיקף 49 מיליארד דולר מאותתת על ביקוש חדש לאנבידיה, AMD ומניות תשתיות AI
- MGX מאבו דאבי סגרה קרן AI בהיקף של 49 מיליארד דולר, מעל יעד של 45 מיליארד דולר, במה שמחזק את ההערכה שהון ממשיך לזרום בעוצמה לתחום ה-AI ושחברות AI גייסו השנה סכום שיא של 416.6 מיליארד דולר.
- הכתבה מצביעה על כך שהנהנות המרכזיות עשויות להיות חברות תשתיות AI, כולל יצרניות שבבים, ספקיות ענן, חברות מרכזי נתונים וחברות חשמל, משום שהביקוש ל-AI נשען יותר ויותר על כוח מחשוב, שבבים מתקדמים, קיבולת ענן ואנרגיה.
MGX מאבו דאבי סגרה קרן AI בהיקף של 49 מיליארד דולר, ומספקת למשקיעים עוד סימן משמעותי לכך שהון עדיין זורם בעוצמה לתחום ה-AI. קרן העושר הריבונית, שתמכה ב-OpenAI, Anthropic וב-xAI של אילון מאסק, מתכננת להשקיע לאורך כל תחום ה-AI, משבבים ותשתיות ועד פלטפורמות AI.
MGX מסרה כי הקרן נסגרה מעל יעד הגיוס הראשוני של 45 מיליארד דולר, מה שהופך אותה לאחד מכלי ההשקעה הגדולים ביותר אי פעם שממוקדים ב-AI. גם העיתוי בולט, שכן חברות AI כבר גייסו השנה שיא של 416.6 מיליארד דולר, לפי Dealroom, כמעט פי שניים מהסכום שגויס ב-2025.
תשתיות AI נשארות במוקד
היקף הקרן מחזק את הטענה שהביקוש ל-AI עדיין מונע מיותר מאשר צ'אטבוטים וכלי תוכנה. חברות של מודלים גדולים צריכות כמויות עצומות של כוח מחשוב, שבבים מתקדמים, מרכזי נתונים וחשמל.
אנבידיה (אנבידיה) נותרת אחת הנהנות הברורות ביותר בשווקים הציבוריים מסוג כזה של הוצאות. גם Advanced Micro Devices, Inc. (AMD) עשויה ליהנות, כאשר לקוחות מחפשים היצע שבבים רחב יותר ואלטרנטיבות לאנבידיה. Broadcom Inc. (AVGO) עשויה לראות ביקוש שקשור לשבבי AI מותאמים אישית ולפתרונות תקשורת, בעוד Taiwan Semiconductor Manufacturing Company (TSM) נשארת מרכזית בייצור רבים מהשבבים המתקדמים שמשמשים במערכות AI.
המשמעות נמשכת גם מעבר למוליכים למחצה. שמות מתחום מרכזי הנתונים והחשמל כמו Vertiv החזקות Co. (VRT), Eaton Corporation plc (ETN), GE Vernova Inc. (GEV), Constellation Energy Corporation (CEG) ו-Vistra Corp. (VST) כולן עשויות ליהנות, משום שתשתיות AI דורשות יותר קירור, יותר חשמל ויותר קיבולת רשת.
גם ענקיות הענן עשויות להרוויח
בנוסף, מיקרוסופט (מיקרוסופט) נשארת קשורה באופן הדוק להתרחבות ה-AI דרך הקשר שלה עם OpenAI ופלטפורמת הענן Azure שלה. אמזון (אמזון) היא שחקנית נוספת עם חשיפה דרך ההשקעה שלה ב-Anthropic, בעוד Alphabet Inc. (גוגל) היא שחקנית AI גדולה דרך גוגל Cloud, Gemini ושבבי ה-TPU שהיא מפתחת בתוך החברה.
מנקודת מבט שוקית, הקרן החדשה של MGX מוסיפה משקל לתפיסה שההוצאה על AI הופכת למחזור תשתיות ארוך טווח, ולא רק לסיפור של תוכנה. הסיכון הוא שהשווי של חברות AI פרטיות ימשיך לעלות מהר יותר מההכנסות בפועל. ועדיין, המסקנה הברורה ביותר היא שהחברות שמוכרות את ה"מכושים והאתים" של עולם ה-AI — שבבים, קיבולת ענן, ציוד למרכזי נתונים וחשמל — עשויות להישאר בעמדה טובה יותר מרבות מהסטארט-אפים שממהרים להפוך את ההתלהבות מ-AI לרווח.
השתמשנו ב-כלי ההשוואה של TipRanks כדי להעמיד זה לצד זה את כל החברות שהוזכרו בכתבה, ולקבל מבט מעמיק על כל מניה ועל תעשיית ה-AI כולה.
