Talen מודיעה על רכישת Waterford Energy Center תמורת 3.45 מיליארד דולר

Talen מודיעה על רכישת Waterford Energy Center תמורת 3.45 מיליארד דולר

דה פליי (TheFly)15 בינואר 2026

• Talen Energy רוכשת נכסי ייצור גז טבעי (Waterford, Darby ו-Lawrenceburg) תמורת 3.45 מיליארד דולר, ותגדיל בכ-2.6 ג׳יגה-ואט את כושר הייצור ותעצים את נוכחותה בשוק PJM המערבי.
• העסקה, שממומנת בכ-2.55 מיליארד דולר במזומן וכ-900 מיליון דולר במניות Talen, משקפת מכפיל מוערך של 6.6 על EBITDA מתואם ל-2027 וצפויה להוביל לגידול מיידי של מעל 15% בשנה בתזרים המזומנים החופשי המתואם למניה עד 2030, עם שיעור המרה בלתי ממונף של כ-85% לפני הטבות מס.

Talen Energy (TLN) הודיעה כי חתמה על הסכמים מחייבים להוסיף כ-2.6 ג׳יגה-ואט של כושר ייצור מגז טבעי לפורטפוליו של Talen, באמצעות רכישת Waterford Energy Center ו-Darby Generating Station באוהיו ותחנת הכוח Lawrenceburg באינדיאנה מ-Energy Capital Partners, ECP. הרכישה תרחיב באופן משמעותי את הנוכחות של Talen בשוק PJM המערבי ותוסיף לנכסיה עוד מתקני ייצור בסיסיים יעילים. מחיר הרכישה הוא 3.45 מיליארד דולר, וכולל כ-2.55 מיליארד דולר במזומן וכ-900 מיליון דולר במניות Talen. המחיר משקף מכפיל אטרקטיבי של כ-6.6 על תחזית EBITDA מתואם לשנת 2027. מצפים שהעסקה תספק גידול מיידי ומשמעותי בתזרים המזומנים החופשי המתואם למניה, בשיעור של למעלה מ-15% בשנה עד 2030. בנוסף, צפוי שהנכסים האלה יגיעו לשיעור המרה של תזרים מזומנים חופשי בלתי ממונף של כ-85% לפני הכרה בכל הטבה מס.