מניית אירן ירדה ב-28% בתוך 5 ימים. למה אנליסטים צופים אפסייד של יותר מ-100%
- מניית אירן ירדה בחדות בימים האחרונים בעקבות ביקורת על מענק RSU גדול למנכ"לים המשותפים וחששות מכניסת מטא לעסקי ענן ה-AI, מה שעלול לפגוע בכוח התמחור של החברה.
- למרות הירידה, אנליסטים נשארים חיוביים לגבי IREN בזכות ההסכמים שלה עם אנבידיה ומיקרוסופט, כאשר דירוג הקונצנזוס הוא קנייה מתונה ומחיר היעד הממוצע משקף אפסייד של כ-104%.
מניית אירן (IREN) ירדה ביותר מ-10% ביום חמישי, והשלימה ירידה של כ-28% בחמשת הימים האחרונים בלבד. עם זאת, אנליסטים בוול סטריט עדיין נשארים ברובם חיוביים לגבי החברה, ורואים את מניית IREN עולה בכ-104% ב-12 החודשים הקרובים. בין הגורמים החיוביים נכללים ההסכמים של אירן עם אנבידיה (אנבידיה) ועם מיקרוסופט (מיקרוסופט).
מניית IREN נופלת בעקבות מענק מניות למנכ"לים ושמועה לגבי מטא
ביום חמישי מניית IREN צללה ביותר מ-10%. החברה ספגה ביקורת ברשתות החברתיות לאחר שהודיעה על מענק של 9.1 מיליון יחידות מניה חסומות (RSU) לכל אחד משני המנכ"לים המשותפים שלה. לפי מחיר הסגירה של יום רביעי, מדובר בסכום מצטבר של 687 מיליון דולר.
הדבר הפעיל לחץ נוסף על המניה, שכבר ירדה בעקבות הידיעה שלפיה ענקית המדיה החברתית מטא (מטא) מתכננת להיכנס לעסקי ענן ה-AI. לפי הדיווחים, החברה מסיליקון ואלי מתכננת למכור לגורמים חיצוניים את קיבולת ה-AI העודפת שלה.
לפי התקשורת, מטא גם רוצה לספק לחברות אחרות גישה למודלים שונים של AI. בהתחשב בגודלה של מטא ובהיקף ההשקעה שלה בתשתיות AI, מהלך כזה עלול להשפיע על כוח התמחור של אירן ושל חברות ניאו-קלאוד אחרות.
ברנסטין מצביע על המיקום של אירן מול המתחרות
יש גם את ההערות האחרונות של ברנסטין (AB). האנליסט שלה, גאוטם צ'וגאני ציין כי אירן מייצרת פחות הכנסות לכל מגה-ואט של קיבולת חוזית לעומת המתחרות CoreWeave (CRWV) ו-Nebius (NBIS).
לדברי האנליסט בדוח נוסף, החברה האוסטרלית "נמצאת גם מאחור בהיקף הפעילות ובבניית עסקי אנטרפרייז" בהשוואה לשתיים.
למה אנליסטים עדיין חיוביים לגבי מניית IREN
המלצות הקנייה האחרונות על אירן מגיעות מאנליסטים שחיוביים לגבי ההסכם שלה בשני חלקים בהיקף של 5.5 מיליארד דולר עם אנבידיה. למשל, האנליסט מייקל דונובן מ-Compass Point רואה בהסכם הזה אישור נוסף ליכולת של אירן להפיק רווח מתשתיות מקוררות אוויר עם לקוח AI אסטרטגי ובהיקף גדול.
יש גם את ההסכם של אירן עם מיקרוסופט בהיקף של 9.7 מיליארד דולר. צ'וגאני סבור שהתנאים של חבילת המימון בהיקף 3.6 מיליארד דולר של חברת ענן ה-AI, שנועדה למלא את החוזה, נוחים.
האם IREN היא מניה טובה לקנייה עכשיו?
בוול סטריט, מניית IREN ממשיכה לשאת דירוג קונצנזוס של האנליסטים מסוג קנייה מתונה. הדירוג מבוסס על שבע המלצות קנייה, שתי המלצות החזק והמלצת מכירה אחת שפורסמו בשלושת החודשים האחרונים.
עם זאת, מחיר היעד הממוצע של IREN שעומד על 79.93 דולר, מצביע על אפסייד של כ-104% בחודשים הקרובים.
