SpaceX (SPCX) כבר עשויה להוות כמעט 5 מיליארד דולר מההכנסות הרבעוניות של אנבידיה

SpaceX (SPCX) כבר עשויה להוות כמעט 5 מיליארד דולר מההכנסות הרבעוניות של אנבידיה

וינס קונדרקורי27 באוגוסט 2026

• SpaceX עשויה להיות אחראית לכ-5% מההכנסות של אנבידיה, שהם כמעט 5 מיליארד דולר, והיא מתכוננת להרחיב משמעותית את קיבולת המחשוב שלה.
• שיתוף הפעולה בין אנבידיה ל-SpaceX מתרחב למעבדי Vera, לעומסי העבודה של Grok ולפריסת מערכות מחשוב המותאמות לחלל בלווייני Starmind.

ענקית שבבי ה-AI אנבידיה (אנבידיה) הציגה רבעון גדול נוסף, כאשר חברת התעופה והחלל SpaceX (SPCX) מתבססת כלקוחה חשובה יותר ויותר. לשם השוואה, ההכנסות של אנבידיה ברבעון הפיסקלי השני עלו ב-106% לעומת השנה שעברה, ל-96.2 מיליארד דולר, בעוד שההכנסות מחטיבת מרכזי הנתונים זינקו ב-117%, ל-89 מיליארד דולר. במקביל, ג'ין מנסטר מ-Deepwater Asset Management מעריך כי SpaceX הייתה אחראית לכ-5% מההכנסות של אנבידיה, לעומת כ-3% ברבעון הקודם. אם מחילים שיעור זה על כלל המכירות של אנבידיה, מדובר בכמעט 5 מיליארד דולר.

אנבידיה אינה מדווחת על הכנסות לפי לקוח בודד, ולכן הנתון של מנסטר נותר בגדר הערכה. עם זאת, יש לכך סימנים. לדוגמה, סמנכ"לית הכספים של אנבידיה, קולט קרס, אמרה כי המעבד החדש Vera של החברה כבר נשלח לשותפים ראשונים, ובהם SpaceXAI. גם אורקל (ORCL) מקבלת את השבבים, בעוד שאמזון (אמזון) צפויה להתחיל לקבל אותם ברבעון הנוכחי.

Vera תוכנן להתמודד עם משימות של סוכני AI הכוללות הרצת קוד ועיבוד נתונים. כך המעבדים הגרפיים של אנבידיה יכולים להקדיש יותר זמן לחישובי ה-AI המורכבים שהם מתאימים להם במיוחד. נשיא SpaceXAI, מייק ניקולס, אמר כי השילוב הזה אמור לסייע לחברה להפעיל את עומסי העבודה של ה-AI שלה ביעילות רבה יותר.

SpaceX עשויה להיות מסווגת כחברת Hyperscaler

מנסטר סבור גם כי אנבידיה עשויה לסווג כעת את SpaceX כחברת hyperscaler, ולא כחלק מקטגוריית הלקוחות העסקיים הקטנים יותר שלה. הוא מעריך כי SpaceX מכינה כ-8 ג'יגה-ואט של קיבולת מחשוב בשנה הבאה, מה שמציב את היקף הפעילות המתוכנן שלה בטווח דומה לזה של מטא (מטא).

הקמת התשתית הזו עשויה להפוך את SpaceX למקור חשוב לביקוש עתידי למוצרי אנבידיה. SpaceXAI מתכננת להשתמש במעבדי Vera עבור עומסי העבודה של סוכני ה-AI שמאחורי Grok, תוך הרחבת קיבולת המחשוב שלה לכיוון היקף של ג'יגה-ואטים.

הקשר בין החברות מתרחב גם לחלל. אנבידיה ו-SpaceX מתכננות להציב מערכת Vera Rubin NVL72 המותאמת לחלל על גבי לוויין Starmind מהדור הראשון ברבעון הרביעי של 2027. פריסות גדולות יותר צפויות ב-2028. מעניין לציין כי התכנון הראשון של לוויין AI1 צפוי לכלול קיבולת מחשוב של 120 קילוואט ולהגיע לשיא של 150 קילוואט.

האם מניית SPCX היא קנייה טובה?

בסך הכול, אנליסטים בוול סטריט מעניקים למניית SPCX דירוג קונצנזוס של קנייה מתונה, המבוסס על 24 המלצות קנייה, חמש המלצות החזק ושלוש המלצות מכירה שניתנו בשלושת החודשים האחרונים, כפי שמוצג בתרשים שלהלן. נוסף על כך, מחיר היעד הממוצע למניית SPCX, העומד על 232.35 דולר למניה, משקף פוטנציאל עלייה של 64.9%. (ראו תחזית מניית SPCX).