ציונים חזקים ל-3 מניות בנקים לקראת הדוחות
- עליית תשואות האג"ח בארה"ב מחזקת את המומנטום במגזר הבנקאות, כאשר קרנות הסל XLF ו-KRE מצביעות על חוזקה רחבה בענף לקראת עונת הדוחות.
- שלוש מניות בנקים בולטות לקראת הדוחות הן פיפת' ת'רד בנקורפ (FITB) וסיטיגרופ (C) עם ציון A-, וג'יי פי מורגן צ'ייס (JPM) עם ציון B, לצד תאריכי דיווח קרובים ותשואות דיבידנד שוטפות.
התשואות על שני מכשירי אג"ח ממשלתיים אמריקאיים שנמצאים במעקב צמוד עלו השבוע מעל רמות מפתח. התשואה על אג"ח ממשלת ארה"ב ל-30 שנה טיפסה שוב מעל 5% (הגרף השמאלי), בעוד התשואה על אג"ח ממשלת ארה"ב ל-10 שנים עלתה שוב מעל 4.5% (הגרף הימני).
בנקים מרוויחים מעליית הריביות בגלל ההתרחבות שנוצרת במרווח הריבית נטו. כך הבנקים יכולים להגדיל את הפער בין עלות גיוס הכסף לבין עלות ההלוואות שהם נותנים.
במיוחד כדאי לעקוב אחרי האג"ח ל-10 שנים, בגלל ההשפעה שלה על ריביות המשכנתאות. אם ריביות המשכנתא מתחילות לטפס, זה חדשות רעות לבנקים, נכון?
לא בהכרח. עליית ריביות יכולה לעודד לקיחת הלוואות, בגלל החשש שהריביות עוד יעלו. אם אתם בשוק להלוואה, ייתכן שבקרוב תקבלו שיחה מנציג הלוואות שיבקש מכם למהר ולנעול את הריבית הנוכחית כל עוד אפשר.
המדד המוביל של הענף
קרן הסל פייננשל סלקט סקטור ספיידר (XLF) היא מדד מוביל לענף השירותים הפיננסיים. מאז 27 במרץ הקרן עלתה ב-16%. הממוצע הנע ל-50 יום של XLF, שנמצא בעלייה, חצה כלפי מעלה את הממוצע הנע ל-200 יום, שגם הוא במגמת עלייה, וזהו אות מומנטום חיובי (מסומן בעיגול).
החוזקה הזו לא מוגבלת רק לבנקים הגדולים. גם הבנקים האזוריים נהנים מתקופה טובה. קרן הסל State Street Regional Banking ETF (KRE) נסגרה מוקדם יותר החודש בשיא כל הזמנים (חץ).
המומנטום במגזר הבנקאות מתחזק בדיוק בזמן שהשמות הגדולים בענף מתכוננים לפרסם דוחות. בואו נעבור לגרפים כדי למצוא את השמות המובילים במגזר הבנקאות כרגע.
1. פיפת' ת'רד בנקורפ (FITB)
בשבוע שעבר פיפת' ת'רד בנקורפ מקליפורניה (FITB) הגיעה למחיר הגבוה ביותר שלה ביותר מ-20 שנה. המניה עלתה ב-18.5% מתחילת השנה, הרבה מעל העלייה של 10% במדד S&P 500. לאחרונה פיפת' ת'רד קיבלה שתי קפיצות חזקות מהממוצע הנע ל-50 יום שלה (בכחול).
לפיפת' ת'רד יש תשואת דיבידנד של 2.83%. החברה צפויה לפרסם דוחות לפני פתיחת המסחר ב-17 ביולי.
ציון: A-
2. סיטיגרופ (C)
סיטיגרופ ממנהטן (C) כמעט שומרת על הקצב של פיפת' ת'רד, עם עלייה של 17.5% מתחילת השנה. גם המניה הזו מצאה קונים (חיצים) באזור של הממוצע הנע ל-50 יום שלה (בכחול). ירידה לרמה הזו יכולה ליצור נקודת כניסה מעניינת.
למניה הזו יש כעת תשואה של 1.72%. סיטי צפויה לפרסם דוחות לפני פתיחת המסחר ב-14 ביולי.
ציון: A-
3. ג'יי פי מורגן צ'ייס (JPM)
מניית ג'יי פי מורגן צ'ייס (JPM) הגיעה לשיא כל הזמנים בשבוע שעבר, אך המניה עלתה רק ב-3% מתחילת השנה.
למרות שג'יי פי מורגן צ'ייס הציגה ביצועי חסר גם לעומת המגזר שלה וגם לעומת השוק הרחב, כיוון ההתנגדות הנמוכה ביותר שלה הוא כלפי מעלה. הפריצה מתבנית כוס וידית מהתקופה האחרונה (מסומנת בצהוב) תומכת בכיוון העתידי של המניה.
לג'יי פי מורגן יש כיום תשואת דיבידנד של 1.79%. בנק ההשקעות הניו יורקי צפוי לפרסם דוחות ב-14 ביולי.
ציון: B
עכשיו זה זמן מצוין להצטרף ל-TheStreet Pro. לחצו כאן.
הכתבה הזו משותפת כתוכן פרימיום מ-TheStreet Pro. היא נכתבה על ידי Ed Ponsi.