ענקית הביטוח AIG משתפת פעולה עם CVC Capital Partners במהלך השקעה של 3.5 מיליארד דולר
- AIG חוברת ל-CVC Capital Partners בהסכם שותפות של עד 3.5 מיליארד דולר, הכולל התחייבות להשקעות בקרנות וחשבונות מנוהלים ואברגרין, במטרה להרחיב השקעות באסטרטגיות אשראי פרטיות וסחירות ולהעמיק את ניהול תיק ההשקעות של AIG.
- העסקה משקפת מגמה רחבה יותר של מנהלי נכסים אלטרנטיביים המחפשים הון יציב דרך שותפויות ביטוח, בעוד שמניית AIG נסחרת עם דירוג קונצנזוס של החזק ומחיר יעד קונצנזואלי של 85.14 דולר, המצביע על אפסייד פוטנציאלי של 16.74%.
ענקית הביטוח האמריקאית אמריקן אינטרנשיונל גרופ (AIG) חתמה על שותפות בהיקף של עד 3.5 מיליארד דולר עם קבוצת ההשקעות הפרטיות CVC Capital Partners.
קרן למשקיעים אמידים
על פי ההסכם, AIG תתחייב להשקיע עד 2 מיליארד דולר בקרנות ובחשבונות מנוהלים בנפרד שמנוהלים על ידי CVC, לצד עד 1.5 מיליארד דולר לקרן "אברגרין" חדשה, שמיועדת למשקיעים אמידים. הכסף יושקע גם באסטרטגיות אשראי פרטי וגם באסטרטגיות אשראי סחיר.
CVC ציינה כי השותפות תאפשר לה להקצות הון ביטוחי ארוך טווח להשקעות אשראי מגוונות.
רוב לוקאס, מנכ"ל CVC, אמר: "השותפות שלנו עם AIG היא הבעת אמון משמעותית ביכולת של CVC לתת מענה לצרכים המתפתחים של גופי ביטוח גלובליים בקנה מידה גדול. עסקת ה-Secondaries מספקת בסיס חזק לרכב ה-Secondaries הפרטי האברגרין שלנו, בהמשך להשקת מוצרי האשראי האברגרין והפרייבט אקוויטי שלנו בשנה שעברה."
פיטר זפינו, יו"ר ומנכ"ל AIG, אמר: "CVC היא מנהלת השקעות גלובלית מהשורה הראשונה, בעלת מוניטין רב ויכולות עמוקות בתחומי האשראי והשוק הפרטי. שותפות זו מסמלת את שיתוף הפעולה הראשון שלנו עם מנהל נכסים שמטהו באירופה, ותומכת באסטרטגיה שלנו לניהול אקטיבי של תיק ההשקעות שלנו."
חיפוש גובר אחר מקורות הון
העסקה היא סימן נוסף למגמה ההולכת וגוברת בקרב מנהלי נכסים אלטרנטיביים, שמחפשים מקורות הון יציבים על רקע האטה בגיוסי ההון המוסדיים. פירמות כמו בלאקסטון (BX), אפולו (APO), KKR (KKR) ו-CVC כולן הרחיבו את שותפויות הביטוח שלהן כדי לתמוך בצמיחת הנכסים וביציבות דמי הניהול.
עבור AIG, המשמעות היא חשיפה גדולה יותר לאסטרטגיות אלטרנטיביות, כחלק מאיזון מחדש של תיק ההשקעות שלה. חברת הביטוח כבר שיתפה פעולה עם בלאקסטון באמצעות מגוון מבני ניהול נכסים וביטוח משנה.
האם מניית AIG היא קנייה טובה עכשיו?
ב-TipRanks, ל-AIG יש דירוג קונצנזוס של החזק, המבוסס על 2 המלצות קנייה ו-12 המלצות החזק. מחיר היעד הגבוה ביותר למניה הוא 96 דולר. מחיר היעד הקונצנזואלי למניית AIG הוא 85.14 דולר, שמשקף אפסייד של 16.74%.
