למה סיטיגרופ ו-Wedbush אומרות שסיפור הצמיחה של אנבידיה הולך וגדל
- סיטיגרופ ו-Wedbush סבורות שהצמיחה הבאה של אנבידיה תגיע לא רק מ-GPU, אלא גם ממעבדי CPU, רשתות ובינה מלאכותית לארגונים, תוך התרחבות ללקוחות ושווקים חדשים.
- סיטיגרופ אמרה שמפת הדרכים של אנבידיה נשארת במסלול, הביקוש נותר חזק, והחברה שומרת על יעדי רווח גולמי והחזר מזומנים לבעלי המניות, בזמן שלמניה יש דירוג קנייה חזקה.
אנבידיה (אנבידיה) היא כבר זמן רב המובילה בתחום שבבי הבינה המלאכותית. אבל בסיטיגרופ וב-Wedbush סבורים שהשלב הבא בצמיחה של החברה עשוי להגיע מהרבה יותר מאשר רק ממעבדי GPU. בשני עדכונים נפרדים שפורסמו ביום חמישי, שתי החברות הצביעו על הזדמנויות חדשות במעבדי CPU, ברשתות ובבינה מלאכותית לארגונים. הן גם אמרו שמפת הדרכים של מוצרי אנבידיה נשארת במסלול, למרות החששות האחרונים של המשקיעים.
אנבידיה מתרחבת מעבר ל-GPU
האנליסט מאט ברייסון מ-Wedbush אמר שמעבד ה-Vera CPU הקרוב של אנבידיה עשוי לעזור לחברה לזכות בעסקים מעבר למאיצי בינה מלאכותית. החברה מצפה שמספר הליבות הגבוה של Vera יעלה בביצועיו על מעבדי x86 מסורתיים, וכך יסייע לאנבידיה להיכנס לשווקים שהובלו במשך שנים על ידי Advanced Micro Devices (AMD) ואינטל (אינטל).
ב-Wedbush אמרו שהמהלך של אנבידיה לתחומי הרשתות והמחשוב הכללי יכול "להרחיב את השוק הכולל הפוטנציאלי שלה" לשווקים שנשלטו במשך זמן רב על ידי מעבדי x86.
גם סיטיגרופ רואה את אנבידיה מגיעה ללקוחות חדשים. לאחר שיחה עם צוות קשרי המשקיעים של החברה, החברה אמרה שאנבידיה ממשיכה לראות "ביקוש חזק מאוד". היא הוסיפה שההוצאה על בינה מלאכותית כבר לא מונעת בעיקר על ידי hyperscalers. גם מעבדות בינה מלאכותית, ארגונים, פרויקטי בינה מלאכותית ריבונית וספקיות neocloud משקיעים יותר בתשתיות בינה מלאכותית.
אנבידיה שומרת על מפת הדרכים שלה בתחום הבינה המלאכותית במסלול
סיטיגרופ אמרה שמפת הדרכים של מוצרי אנבידיה נשארת "שלמה לחלוטין", למרות דיווחים אחרונים על עיכובים בפלטפורמת Kyber שלה. החברה גם אמרה שמפת הדרכים של NVLink שלה לא השתנתה.
אנבידיה מצפה שאימוץ מצד לקוחות של co-packaged optics (CPO) יהיה "גבוה". גם הסכמי אספקת זיכרון לטווח ארוך אמורים לעזור לאנבידיה לשמור על יעד שיעור רווח גולמי באמצע טווח ה-70%.
החברה גם אישררה מחדש את היעד שלה להחזיר 50% מתזרים המזומנים השנתי לבעלי המניות. סיטיגרופ אמרה שאנבידיה עשויה להגדיל את הרכישות החוזרות שלה עם הזמן, ככל שייצור המזומנים ימשיך לצמוח.
האם מניית אנבידיה היא קנייה?
לפי TipRanks, למניית אנבידיה יש דירוג קונצנזוס של האנליסטים מסוג קנייה חזקה, בהתבסס על 36 המלצות קנייה והמלצת החזק אחת. מחיר היעד הממוצע של אנבידיה עומד על 309.33 דולר, ומשקף אפסייד של כ-54% לעומת הרמות הנוכחיות.
