Isabella Bank תרכוש את Grand River Commerce בעסקה בהיקף 54.6 מיליון דולר
Isabella Bank (ISBA) ו-Grand River Commerce התקשרו בהסכם מיזוג (Agreement and Plan of Merger), שבמסגרתו Isabella Bank תרכוש את Grand River בעסקת מזומן ומניות בשווי מוערך של כ-54.6 מיליון דולר. כתוצאה מהעסקה המוצעת, Grand River תמוזג אל תוך חברת בת בבעלות מלאה של Isabella Bank, ולאחר מכן תתבצע מיזוג נוסף שבו Grand River תתמזג ישירות אל תוך Isabella Bank, כאשר Isabella Bank תמשיך להתקיים כיישות הממוזגת והשורדת. מטה Grand River נמצא ב-Grandville, מישיגן, עם משרד נוסף בצפון־מזרח Grand Rapids, מישיגן. נכון ל-31 במרץ, ל-Grand River היו נכסים בהיקף כ-511.7 מיליון דולר, הלוואות בהיקף כ-437.9 מיליון דולר ופיקדונות בהיקף כ-438.9 מיליון דולר. לחברה המשולבת במונחי פרו-פורמה צפויים להיות נכסים כוללים בסך 2.8 מיליארד דולר. לחברה הממוזגת יהיו 33 סניפים בתשעה מחוזות במישיגן: Bay, Clare, Gratiot, Isabella, Kent, Mecosta, Midland, Montcalm ו-Saginaw, והיא תציע מוצרים להלוואות ופיקדונות ללקוחות פרטיים ועסקיים, וכן שירותי השקעות, נאמנות ותכנון עיזבונות. לפי תנאי ההסכם, שאושר פה אחד על ידי דירקטוריונים של שתי החברות, כל מניית מניות רגילות של Grand River שהונפקה ושהייתה מונפקת ומונחית (outstanding) מיד לפני מועד התחילה של המיזוג תהיה זכאית לבחור לקבל, בכפוף להתאמות בהתאם להסכם, סכום מזומן השווה למנה של 18,262,391 דולר חלקי Cash Conversion Number, כפי שמוגדר בהסכם; או מספר מניות רגילות של Isabella Bank השווה למנה של 839,003 מניות רגילות של Isabella Bank חלקי ההפרש בין מספר המניות הכולל של מניות רגילות של Grand River שהונפקו ומונפקות ומונחות (issued and outstanding) מיד לפני מועד התחילה לבין Cash Conversion Number, כפי שמוגדר בהסכם. הבחירות יהיו כפופות להליכי פרו-ריישן, שבמסגרתם 65% ממניות Grand River הרגילות יוחלפו בתמורת מניות לכל מניה (Per Share Stock Consideration) ו-35% ממניות Grand River הרגילות יוחלפו בתמורת מזומן לכל מניה (Cash Per Share Consideration). בהנחה כי מספר מניות Grand River הרגילות שהונפקו ומונפקות ומונחות (issued and outstanding) במועד התחילה הוא 9,122,073, תמורת המזומן למניה (Per Share Cash Consideration) המיועדת לתשלום מוערכת בכ-5.72 דולר, ושיעור ההמרה (Exchange Ratio) מוערך ב-0.1415. החברות צופות להשלים את העסקה המוצעת ברבעון הרביעי של 2026, בכפוף לקיום תנאי הסגירה המקובלים, כולל קבלת כל האישורים הרגולטוריים הנדרשים ואישור בעלי המניות של Grand River.
פורסם לראשונה ב-TheFly – מקור מידע סופי / סמכות עליונה לחדשות פיננסיות בזמן אמת שמניעות את השוק. נסו עכשיו>>
ראו את המניות המובילות שמומלצות על ידי אנליסטים >>