וורת'ינגטון סטיל מודיעה על הנפקת אג"ח מובטחות בכירות בהיקף 900 מיליון דולר
וורת'ינגטון סטיל (WS) הודיעה כי WS Escrow מתכוונת להציע, בכפוף לתנאי השוק וגורמים נוספים, אגרות חוב מובטחות בכירות בסכום נקוב כולל של 900 מיליון דולר, לפירעון בשנת 2033. וורת'ינגטון סטיל מתכוונת להשתמש בתמורת הנטו מהנפקה מוצעת זו, יחד עם הלוואות במסגרת מתקן אשראי חדש להלוואה בריבית קבועה, כדי לממן את התמורה ותשלומים נוספים בקשר עם הרכישה הממתינה של Kloeckner & Co על ידי וורת'ינגטון סטיל, לממן הלוואות ל-Kloeckner בהתאם להלוואת בעל מניות, לממן רכישת מניות ותשלומי תגמול אחרים לבעלי המניות המיעוט הנותרים של Kloeckner בקשר עם רכישת Kloeckner, לשלם עמלות עסקה והוצאות הקשורות לאמור לעיל, לפרוע חלק מחובותיה הקיימים של וורת'ינגטון סטיל ושל Kloeckner ולצרכי הון חוזר כלליים של וורת'ינגטון סטיל וחברות הבת שלה. ההנפקה אינה מותנית בהשלמת רכישת Kloeckner. אם לא צפוי שהשלמת רכישת Kloeckner תתרחש בתוך שלושה ימי עסקים ממועד סגירת ההנפקה, מנפיקת הנאמנות (Escrow Issuer) תנפיק את האג"ח ותפקיד את תמורת הנטו של ההנפקה בחשבון נאמנות לטובת מחזיקי האג"ח, עד למועד שבו יתקיימו תנאים מסוימים לשחרור הכספים מהנאמנות. אם צפוי שהשלמת רכישת Kloeckner תתרחש בתוך שלושה ימי עסקים ממועד סגירת ההנפקה, וורת'ינגטון סטיל יכולה לבחור להנפיק את האג"ח ישירות, במקום באמצעות מנפיקת הנאמנות, ותמורת הנטו לא תופקד בנאמנות. אם הרכישה לא תושלם עד 12 במרץ 2027 או במקרה של התרחשות אירועים מסוימים אחרים, האג"ח יהיו כפופות לפדיון מיוחד חובה, במחיר השווה ל-100% ממחיר ההנפקה של האג"ח, בתוספת ריבית נצברת ובלתי משולמת עד (אך לא כולל) מועד הפדיון המיוחד החובה.
פורסם לראשונה ב-TheFly – מקור מידע סופי בזמן אמת לחדשות פיננסיות שוברות שווי שוק. נסו עכשיו>>
ראו את המניות המובילות שמומלצות על ידי אנליסטים >>