מניית אירן מזנקת ב-21% אחרי יעד הכנסות חדש, אבל גולדמן זאקס ממשיך בהמלצת החזק — הנה הסיבה
- אירן העלתה את יעד ההכנסה השנתית בקצב ריצה שלה ליותר מ-4 מיליארד דולר ל-2026, בין היתר בזכות חוזים רב-שנתיים חדשים, ו-85% מהיעד כבר מגובה בחוזים חתומים.
- למרות העמדה החיובית של גולדמן זאקס לגבי הביקוש למחשוב AI והרחבת בסיס הלקוחות של אירן, הבנק הותיר את המלצת ההחזק על כנה בגלל הוצאות צפויות בשנת הכספים 2027, עם מחיר יעד של 50 דולר.
מניית אירן (IREN) עלתה עד 21% ביום שני אחר הצהריים, לאחר שחברת ענן ה-AI העלתה את היעד שלה ל-2026 להכנסה שנתית בקצב ריצה (ARR) ליותר מ-4 מיליארד דולר. בתגובה, גולדמן זאקס (GS) סירב לשנות את המלצת ההחזק שלו על אירן, וציין הוצאות צפויות בשנת הכספים 2027.
גולדמן משתף את עמדתו לגבי יעד ההכנסות החדש של אירן
ביום שני, אירן הודיעה שכעת היא מצפה להגיע ליותר מ-4 מיליארד דולר ב-ARR, לעומת היעד הקודם של 3.7 מיליארד דולר. החברה, שממוקמת בסידני, מסרה כי השיגה חוזים חדשים רב-שנתיים עם כמה מפתחות AI, כולל Perplexity ו-Figure AI.
בנוסף, אירן ציינה כי 85% מיעד ה-ARR שלה כבר קשור לחוזים חתומים. היא הוסיפה שכעת יש לה שווי חוזים כולל של כ-2.8 מיליארד דולר.
אנליסט גולדמן זאקס מייקל נג בדרך כלל חיובי לגבי המהלך הזה. הוא ציין שזה מראה שהיצע מחשוב ה-AI עדיין הדוק, ונותן לחברות יותר כוח תמחור.
מעבר לכך, נג אמר שההודעה מראה שאירן מגוונת את בסיס הלקוחות שלה. הוא מאמין שהעדכון יתקבל היטב אצל המשקיעים.
למה גולדמן זאקס נשאר זהיר לגבי מניית אירן
למרות ההערות החיוביות, נג בחר לשמור על המלצת החזק למניית אירן. הוא קבע מחיר יעד של 50 דולר, שמשקף אפסייד של כ-49%.
נג ציין שהוא והצוות שלו עדכנו את תחזית הרווח של אירן. הוא אמר שהתחזית מביאה בחשבון את העובדה שעלויות הכרייה של אירן יורדות. זאת משום שחברת ענן ה-AI מצמצמת את הפעילות הזו עד סוף השנה.
עם זאת, נג סבור שהחיסכון הזה יתבטל ברובו בשנת הכספים 2027. זאת בגלל "קמפייני השיווק שעליהם הוכרז לאחרונה" של אירן. ראוי לציין כי אירן רכשה לאחרונה מפעילת מרכזי נתונים ספרדית. בנוסף, היא גם השתלטה לאחרונה על Mirantis, חברת תשתיות ענן פרטי, בעסקה בשווי 625 מיליון דולר.
האם מניית אירן היא קנייה טובה?
בוול סטריט, מניית אירן עדיין נחשבת לקנייה מתונה לפי דירוג הקונצנזוס של האנליסטים. הדירוג הזה מורכב משמונה המלצות קנייה, שתי המלצות החזק והמלצת מכירה אחת שפורסמו בשלושת החודשים האחרונים.
עם זאת, מחיר היעד הממוצע של אירן, 77.20 דולר, מצביע על אפסייד של כ-89% בחודשים הקרובים (ראו כאן את תחזית מניית IREN).
