3 קרנות סל של וואנגרד שכדאי להחזיק בתקופות תנודתיות ב־2026
- הכתבה מציגה שלוש קרנות סל של וואנגרד – VTG, VDC ו־VDE – כחלופות יחסית בטוחות לתקופות תנודתיות ב־2026, ומתארת כיצד הן מספקות חשיפה מפוזרת לנכסים יציבים כמו אג"ח ממשלת ארה"ב, מוצרי צריכה בסיסיים ואנרגיה.
- לכל קרן מודגשים פרופיל הסיכון, דמי הניהול, תשואת הדיבידנד (ב־VTG), מספר האחזקות והיקף הנכסים, תוך הסבר כיצד כל אחת יכולה לתרום לשימור הון, ליציבות ולפוטנציאל תשואה בתנאי שוק שונים.
עם תנודתיות בשווקים שעדיין מדאיגה ב־2026, משקיעים רבים עוברים לקרנות סל (ETF) מפוזרות ובעלות סיכון נמוך, כדי לעזור להגן על תיק ההשקעות שלהם. בעזרת כלי Best Vanguard ETFs של TipRanks, שלוש אפשרויות שנחשבות יחסית בטוחות בולטות: קרן הסל וואנגרד אנרג'י ETF (VDE), קרן הסל וואנגרד טוטאל טרז'רי ETF (VTG), וקרן הסל וואנגרד מוצרי צריכה בסיסיים ETF (VDC). הקרנות האלו מתמקדות בנכסים יציבים יותר, כמו מניות אנרגיה ומוצרי צריכה בסיסיים, מה שהופך אותן לאטרקטיביות עבור משקיעים שמחפשים להקטין סיכון בתקופות של חוסר ודאות בשווקים.
בואו נבחן מקרוב את קרנות הסל של וואנגרד.
וואנגרד טוטאל טרז'רי ETF (VTG)
קרן הסל וואנגרד טוטאל טרז'רי ETF מעניקה למשקיעים חשיפה לאג"ח ממשלת ארה"ב. היא משקיעה בתמהיל של מק"מ (Treasury bills), אג"ח לטווח בינוני (notes) ואג"ח לטווח ארוך (bonds) לאורך טווחי זמן שונים. מכיוון שאג"ח אלו מגובות על ידי ממשלת ארה"ב, VTG נחשבת להשקעה בטוחה מאוד. הקרן עוקבת אחרי מדד Bloomberg U.S. Treasury Index, וכך מעניקה למשקיעים חשיפה רחבה ומפוזרת לשוק האג"ח הממשלתיות בתוך קרן סל אחת.
ל־VTG יש ביתא של 0.06, מה שמרמז שהקרן היא בעלת סיכון נמוך מאוד ומציגה תנודתיות נמוכה מאוד ביחס לשוק המניות הרחב. היא נוטה להישאר יציבה גם כשהשווקים המנייתיים תנודתיים, ולכן היא מתאימה למשקיעים שמרנים המחפשים שימור הון.
לתעודת הסל VTG תשואת דיבידנד של 3.21% ושיעור דמי ניהול (expense ratio) של 0.03%.
וואנגרד מוצרי צריכה בסיסיים ETF (VDC)
קרן הסל וואנגרד מוצרי צריכה בסיסיים ETF מתמקדת בחברות שמוכרות מוצרים יומיומיים חיוניים, כמו מזון, משקאות ומוצרי בית. החברות האלה נוטות להיות יציבות יותר, משום שהביקוש למוצרים שלהן נשאר די קבוע גם בתקופות של האטה כלכלית. לכן VDC נתפסת לעיתים כקרן סל "דפנסיבית" שמציעה תנודתיות נמוכה יותר לעומת סקטורים ממוקדי צמיחה כמו טכנולוגיה. מצד שני, פוטנציאל הצמיחה שלה בדרך כלל מוגבל יותר, כי חברות מוצרי צריכה בסיסיים בדרך כלל צומחות בקצב איטי ויציב.
ל־VDC יש ביתא של 0.27, כלומר היא תנודתית הרבה פחות מהשוק בכללותו. הקרן נוטה לנוע לאט יותר במהלך תנודות חדות בשוק, וכך מציעה יציבות גבוהה יותר. דמי הניהול שלה מעט גבוהים יותר משתי קרנות הסל האחרות, ועומדים על 0.09%.
VDC מחזיקה 106 מניות עם נכסים בשווי 7.80 מיליארד דולר.
קרן הסל וואנגרד אנרג'י (VDE)
קרן הסל וואנגרד אנרג'י (VDE) מעניקה למשקיעים חשיפה רחבה וזולה לסקטור האנרגיה בארה"ב. היא עוקבת אחרי מדד MSCI US Investable Market Energy 25/50 ויש לה דמי ניהול של 0.09%. הקרן הראתה ביצועים טובים היסטורית כשמחירי הנפט עלו, והיא יכולה גם לספק הגנה מפני אינפלציה. לעיתים מתעלמים מ־VDE כי היא קשורה בצורה חזקה למחזוריות התנודתית של שוקי הנפט והגז, אבל היא יכולה לספק תשואות חזקות בתקופות של עליות מחירים חדות באנרגיה.
מבחינת אחזקות, VDE מחזיקה מניות של חברות שעוסקות בחיפוש והפקה של נפט וגז, זיקוק, שירותי ציוד ובתשתיות מידסטרים (שינוע ואחסון). בסך הכול, VDE מחזיקה 108 מניות עם נכסים בשווי 9.96 מיליארד דולר.