Opening Day: SpaceX מאשרת תוכניות להנפקה ב-2026

Opening Day: SpaceX מאשרת תוכניות להנפקה ב-2026

ג'סיקה דה סה-מוטה15 בדצמבר 2025

• SpaceX מתקדמת עם מכירת מניות לבעלי עניין לפי שווי של כ-800 מיליארד דולר ומכינה הנפקה אפשרית ב-2026 כדי לממן קצב טיסות גבוה ל-Starship, מרכזי נתונים של בינה מלאכותית בחלל ובסיס ירחי.
• סקירת הנפקות טריות ו-SPACs (בהן Wealthfront, Lumexa, Cardinal, JM) עם עדכון ביצועים, וכן צנרת הנפקות קרובות הכוללת את Grayscale, Klook, Speed Group, Medline ו-Lendbuzz.

SpaceX מתקדמת עם מכירת מניות לבעלי עניין שמעניקה ליצרנית הרקטות והלוויינים של אילון מאסק שווי של כ-800 מיליארד דולר, מה שמכין את הקרקע למה שעשויה להיות ההנפקה הגדולה ביותר אי פעם, מדווחים לורן גרוש ואדוארד לדלו מבלומברג. בהודעת חברה שנצפתה ב-Bloomberg ביום שישי, SpaceX מסרה כי היא מתכוננת להנפקה אפשרית ב-2026 שמטרתה לממן קצב טיסות “מטורף” לרקטת Starship שבפיתוח, מרכזי נתונים של בינה מלאכותית בחלל ובסיס על הירח.

הנפקות ורישומים ישירים אחרונים:

• Wealthfront (WLTH) נפתחה ב-12 בדצמבר במחיר 14 דולר. החברה, שמפעילה פלטפורמה פיננסית מונעת טכנולוגיה עם מערך מוצרים הכולל ניהול מזומנים, השקעות, אשראי ופתרונות לתכנון פיננסי, תימחרה 34.615 מיליון מניות במחיר 14.00 דולר. ההנפקה כוללת 21,468,038 מניות רגילות שמציעה Wealthfront ועוד 13,147,346 מניות רגילות שמציעים בעלי מניות קיימים.
• Lumexa Imaging (LMRI) נפתחה ב-11 בדצמבר במחיר 18.65 דולר. ספקית שירותי הדמיה אבחונית זו תימחרה 25 מיליון מניות במחיר 18.50 דולר.
• Cardinal Infrastructure (CDNL) נפתחה ב-10 בדצמבר במחיר 23 דולר. חברת שירותי התשתיות שמשרדיה הראשיים ברלי, צפון קרוליינה, תימחרה את ההנפקה הראשונית של 11.5 מיליון מניות רגילות מסוג A במחיר לציבור של 21.00 דולר למניה, באמצע טווח היעד של 20.00–22.00 דולר.
• JM Group (JMG) נפתחה ב-10 בדצמבר במחיר 4.50 דולר. החברה, שמשרדיה הראשיים בהונג קונג ושמספקת פתרונות סורסינג וסיטונאות למגוון מוצרי צריכה, תימחרה את ההנפקה הראשונית של 3.75 מיליון מניות רגילות במחיר לציבור של 4 דולר למניה. העסקה תומחרה בקצה התחתון של טווח היעד 4.00–5.00 דולר.

הנפקות SPAC אחרונות:

• Twelve Seas Investment III (TWLV) נפתחה ב-12 בדצמבר במחיר 10 דולר. חברת הספאק הוקמה לשם ביצוע מיזוג, החלפת מניות, רכישת נכסים, רכישת מניות, ארגון מחדש או עסקה דומה עם עסק אחד או יותר; היא עשויה לחפש יעד לעסקה ראשונה בכל תעשייה או מיקום גיאוגרפי, אך מתכוונת למקד את החיפוש בחברות גלובליות שממוקמות מחוץ לארצות הברית, עם דגש על עסקים מבוססים ורווחיים בתחומי הנפט והגז ובמגזרים נוספים שלדבריה הוכיחו עצמם.
• ITHAX Acquisition III (ITHA) נפתחה ב-12 בדצמבר במחיר 9.98 דולר. אף שהספאק עשויה לחפש יעד לעסקה ראשונה בכל תעשייה, בכוונתה כעת להתמקד בעסק שפועל בתחומי ניהול נכסים, פנאי, אירוח, הסעדה, נסיעות, בידור, גיימינג, לייף-סטייל ושירותים קשורים, המונעים בידי טכנולוגיות מהדור הבא, כולל בינה מלאכותית ונכסים דיגיטליים.
• Karbon Capital (KBON) נפתחה ב-11 בדצמבר במחיר 10.07 דולר. הספאק מתכוונת להתמקד בהשקעות בייצור חשמל, תשתיות אנרגיה ובטכנולוגיות ואבטחת אנרגיה, ולדבריה היא “תבקש ליצור ערך משמעותי לבעלי מניותיה באמצעות אסטרטגיות צמיחה אורגניות ואינאורגניות כדי להאיץ עוד יותר את חדירת היעד לשווקי היעד שלו.”
• Bluerock Acquisition (BLRK) נפתחה במחיר 10.01 דולר. הספאק הוקמה לשם ביצוע מיזוג, איחוד, החלפת מניות, רכישת נכסים, רכישת מניות, ארגון מחדש או עסקה דומה עם עסק אחד או יותר.
• Meshflow Acquisition (MESH) נפתחה ב-10 בדצמבר במחיר 10.05 דולר. הספאק עשויה לבצע עסקה ראשונה בכל תעשייה, מגזר או אזור גיאוגרפי, אך מצפה להתמקד בהזדמנויות ובחברות שפועלות בשכבת התשתית של הבלוקצ'יין ומערכת האקוסיסטם של נכסים דיגיטליים. “זה כולל פלטפורמות תשתית קריפטו, כלי תיאום מבוזרים, שכבת ביניים של Web3, מסילות לטוקניזציה של נכסים ופרוטוקולים בסיסיים נוספים של כלכלות מבוזרות,” נמסר מ-Meshflow.
• Daedalus Special Acquisition (DSAC) נפתחה ב-9 בדצמבר במחיר 10.04 דולר. בעוד שהאסטרטגיה של הספאק מאפשרת עסקה ראשונה בכל עסק או תעשייה ובכל שלב בהתפתחותו, המיקוד הראשי שלה הוא “לבנות תיק מגוון של אפליקציות צרכניות רווחיות המבוססות על בינה מלאכותית,” כך נמסר.

ביצועים: מחירים נכון לשעה 11:15 בבוקר (ET) ביום שני, 15 בדצמבר

• Wealthfront – בעלייה קלה ל-14.20 דולר;
• Lumexa Imaging – בעלייה קלה ל-18.55 דולר;
• Cardinal Infrastructure – בירידה של יותר מ-8% ל-27.23 דולר;
• JM Group – בירידה של כ-3% ל-4.80 דולר.

הנפקות אחרונות שכדאי לעקוב אחריהן: Gloo (GLOO) ו-Central Bancompany (CBC) כבר מתחילות לקבל סיקור עם פקיעת תקופות השקט של הבנקים שליוו כחתמים את הנפקות החברות.

הנפקות קרובות: הנפקות ורישומים ישירים צפויים כוללים את Grayscale (GRAY), Klook (KLK), Speed Group (SPED), Medline (MDLN), ו-Lendbuzz (LBZZ).

לחצו כאן כדי לראות את לוח ההנפקות הקרובות ב-TipRanks.

• Grayscale Investments הגישה תשקיף להנפקה ראשונית בבורסת ניו יורק תחת הסימול “GRAY.” ב-Grayscale אומרים כי היא פלטפורמת ההשקעות הגדולה בעולם שמתמקדת בנכסים דיגיטליים, עם 35 מיליארד דולר בנכסים מנוהלים נכון ל-30 בספטמבר. “המשימה שלנו היא להפוך את ההשקעה בנכסים דיגיטליים לפשוטה ופתוחה עבור כל משקיע. נוסדנו ב-2013, והובלנו את הגישה המוסדרת למעמד הנכסים הדיגיטליים. הפלטפורמה שלנו מכסה את מלוא הספקטרום של פתרונות ברמת מוסד, ומעניקה למשקיעים את סל המוצרים הרחב והמגוון ביותר בארצות הברית המתמקד בנכסים דיגיטליים, על בסיס מספר המוצרים,” הוסיפה החברה.
• Klook Technology, שמגדירה את עצמה כ-“פלטפורמת החוויות הפן-אזורית הגדולה ביותר באסיה-פסיפיק” לפי היקף עסקאות ברוטו ב-2024, הודיעה כי הגישה טופס רישום F-1 לרשות ניירות הערך האמריקאית (SEC) בנוגע להצעת ההנפקה הראשונית של תעודות פיקדון אמריקאיות המייצגות את מניותיה הרגילות. החברה הגישה בקשה לרשום את ה-ADSs בבורסת ניו יורק תחת הסימול “KLK”. מספר ה-ADSs שיוצעו וטווח המחיר להנפקה המוצעת טרם נקבעו.
• Speed Group הגישה תשקיף להנפקה ראשונית של 2.5 מיליון מניות. היא מצפה שמחיר ההנפקה יהיה בטווח של 4.00 עד 5.00 דולרים למניה. חברת הבת התפעולית של החברה, Speed Logistics, היא ספקית לוגיסטיקה למסחר אלקטרוני שמספקת פתרון לוגיסטי מקצה לקצה בהונג קונג, אירופה וצפון אמריקה. השירותים כוללים אחסון, שחרור ממכס, הובלה אווירית ומשלוח סופי מנמלי התעופה באירופה. לשנים שהסתיימו ב-30 ביוני 2024 וב-2025, הכנסות Speed היו 17.9 מיליון ו-22.64 מיליון דולר, בהתאמה.
• Medline הגישה תשקיף להנפקה ראשונית בנאסד"ק תחת הסימול “MDLN.” גולדמן זאקס, מורגן סטנלי, BofA ו-JPMorgan משמשים כמנהלי ספר. Medline מגדירה את עצמה כספקית הגדולה ביותר של מוצרים כירורגיים-רפואיים ופתרונות שרשרת אספקה לפי סך המכירות נטו.
• Lendbuzz Inc. מציעה מספר לא נקוב של מניות רגילות, ובעלי המניות המוכרים המפורטים בתשקיף מציעים מניות נוספות, לפי תשקיף ההנפקה שהוגש ל-SEC. החברה הגישה בקשה לרשום את מניותיה ב-Nasdaq Global Select Market תחת הסימול “LBZZ.” בתשקיף נכתב: “המשימה שלנו היא להציע גישה הוגנת לאשראי עבור אוכלוסיות בתת-שירות. אנחנו חברת טכנולוגיה פיננסית שעושה שימוש בבינה מלאכותית (AI) ואלגוריתמי למידת מכונה כדי להעריך טוב יותר את סיכון האשראי של צרכנים ולהרחיב את הגישה לאשראי. אנו מעבדים בצורה חלקה מערכי נתונים גדולים באמצעות גישות חישוב מתקדמות כדי לנבא במדויק יותר את איכות האשראי של הצרכן. העסק שלנו מיטיב הן עם צרכנים, באמצעות הרחבת הגישה לאשראי, והן עם סוכנויות רכב, באמצעות הגדלת מכירות הרכב.”

“Opening Day” היא סדרת כתבות חוזרת של The Fly על ההנפקות האחרונות, ביצועיהן והנפקות קרובות.