מעבר ל‑JEPI ו‑JEPQ: שני קרנות הסל הדיבידנד של ג׳יי פי מורגן שעשויות להציע הכנסה פסיבית של מעל 5% ב‑2026
- שתי קרנות סל נוספות של ג׳יי פי מורגן – JPHY ו‑JPIE – מציעות תשואות דיבידנד של מעל 5%, ומהוות אלטרנטיבות ממוקדות הכנסה מעבר לקרנות הפופולריות JEPI ו‑JEPQ.
- JPHY מתמקדת באג"ח קונצרניות בדירוג מתחת לדירוג השקעה ומספקת חלוקות חודשיות יציבות סביב 0.26 דולר למניה, בעוד JPIE היא קרן אג"ח רב-מגזרית בתנודתיות נמוכה יותר, עם חלוקות חודשיות עקביות של כ‑0.20–0.22 דולר למניה.
קרנות הסל הממוקדות בהכנסה של ג׳יי פי מורגן (JPM) ממשיכות למשוך משקיעים שמחפשים תשלומי דיבידנד יציבים. בעוד J.P. Morgan Nasdaq Equity Premium Income ETF (JEPQ) ו‑JPMorgan Equity Premium Income ETF (JEPI) נשארות שתי קרנות התשואה הגבוהה הפופולריות ביותר של בית ההשקעות, קרנות סל אחרות של ג׳יי פי מורגן מציעות גם הן תשואות דיבידנד מעל 5%. לפי כלי ההשוואה של TipRanks, JPMorgan Active High Yield ETF (JPHY) ו‑JPMorgan Income ETF (JPIE) מציעות גם הן תשואות דיבידנד מעל 5%, ונותנות למשקיעים שמחפשים הכנסה פסיבית עוד אפשרויות מעבר ל‑JEPI ו‑JEPQ.
בואו נבחן את קרנות הסל האלו בפירוט.
JPMorgan Active High Yield ETF (JPHY)
קרן הסל JPMorgan Active High Yield (JPHY) מספקת חשיפה לאג"ח קונצרניות בדירוג תשואה גבוהה הנקובות בדולר אמריקאי. על ידי ניהול אקטיבי של תיק חוב "מתחת לדירוג השקעה", הקרן שואפת למקסם את ההכנסה תוך ניהול סיכון האשראי.
JPHY מציעה כיום תשואת דיבידנד של 5.89% ודמי ניהול (expense ratio) של 0.45%. הקרן מנהלת בערך 2.19 מיליארד דולר בנכסים, והיא עשויה להתאים למשקיעים שמחפשים הכנסה גבוהה יותר מחשיפה לאשראי קונצרני. כפי שניתן לראות בטבלת היסטוריית הדיבידנדים של JPHY למטה, החלוקות החודשיות של הקרן בחודשים האחרונים נותרו בדרך כלל סביב 0.26 דולר למניה, מה שמשקף תשלומי הכנסה יחסית יציבים.
JPMorgan Income ETF (JPIE)
קרן הסל JPMorgan Income (JPIE) היא קרן סל לאג"ח רב-מגזרית, שנועדה לספק הכנסה קבועה עם תנודתיות נמוכה יותר בהשוואה לקרנות אג"ח בתשואה גבוהה מסורתיות. הקרן משקיעה במגוון של אג"ח קונצרניות, חוב מגובה (securitized debt) וניירות ערך נוספים בעלי הכנסה קבועה.
JPIE מציעה כיום תשואת דיבידנד של 5.61% ודמי ניהול (expense ratio) של 0.39%. הקרן מנהלת בערך 8.93 מיליארד דולר בנכסים, ומיועדת למשקיעים שמחפשים חשיפה להכנסה חודשית מפוזרת. כפי שניתן לראות בטבלת היסטוריית הדיבידנדים של JPIE למטה, החלוקות החודשיות של הקרן בחודשים האחרונים נעו בדרך כלל בין כ‑0.20 ל‑0.22 דולר למניה, מה שמדגיש מגמת תשלומים די עקבית.
