CoreWeave (CRWV) תפרסם היום את דוחות הרבעון השלישי: מה צפוי
- CoreWeave מפרסמת היום (10 בנובמבר) את דוחות Q3 לאחר הסגירה; הצפי: הפסד של 0.40 דולר למניה והכנסות של כ-1.29 מיליארד דולר. ההכנסות צמחו חד ומופיע צבר הכנסות של 30.1 מיליארד דולר, אך יש זהירות מצד אנליסטים עקב תמחור תלול, חוב גבוה ותלות בלקוחות מרכזיים; סוחרי האופציות מתמחרים תזוזה של כ-16.17% לכל כיוון.
- אירועים עדכניים: עסקה של 1.17 מיליארד דולר עם VAST Data, שיתוף פעולה עם CrowdStrike, ודחיית הצעת רכישה במניות בלבד של Core Scientific בהיקף 9 מיליארד דולר. מיזוהו שמרה על דירוג 'החזק' ומחיר יעד 150 דולר (פוטנציאל עלייה ~14.5%); הקונצנזוס בוול סטריט: 'החזק', מחיר יעד ממוצע 156.87 דולר המצביע על כ-50% פוטנציאל עלייה.
בינה מלאכותית (AI) מניעה את חברת מחשוב הענן CoreWeave (CRWV), שצפויה לפרסם את תוצאות הרבעון השלישי לאחר סגירת המסחר ביום שני, 10 בנובמבר. החברה הונפקה לציבור מוקדם יותר השנה, באחת ההנפקות הגדולות והמוצלחות של 2025. מנייתה זינקה כמעט 160% ממחיר ההנפקה של 40 דולר. בוול סטריט מצפים ש-CoreWeave תדווח על הפסד של 0.40 דולר למניה ועל הכנסות של כ-1.29 מיליארד דולר לרבעון.
צמיחת הכנסות חזקה, אבל עדיין יש חששות
כדאי לציין שהכנסות CoreWeave צומחות במהירות, וקפצו מ-395 מיליון דולר ברבעון השני של 2024 ל-1.2 מיליארד דולר ברבעון השני של 2025. למרות שהיא פועלת כיום בהפסד, בסוף הרבעון השני היה לחברה צבר הכנסות של 30.1 מיליארד דולר, שמצביע על ביקוש יציב קדימה.
עם זאת, כמה אנליסטים נוקטים גישה זהירה מסיבות שונות, בהן תמחור תלול של המניה, רמות חוב גבוהות ותלות משמעותית בלקוחות העיקריים שלה, כגון מיקרוסופט (MSFT).
אירועים אחרונים לפני פרסום דוחות Q3
ב-6 בנובמבר, CoreWeave חתמה על עסקה בהיקף 1.17 מיליארד דולר עם VAST Data כדי לחזק את פעילות הענן ל-AI. במסגרת העסקה, CoreWeave תשתמש במערכת ההפעלה ל-AI של VAST בכל מרכזי הנתונים שלה, כדי להריץ משימות אימון והסקה. המהלך נועד להאיץ את השימוש בנתונים ולשפר ביצועים עבור לקוחות CoreWeave.
ב-5 בנובמבר, CrowdStrike (CRWD) ו-CoreWeave חברו יחד להקמת ענן AI מאובטח. CoreWeave תספק את כוח המחשוב, בעוד CrowdStrike תאבטח אותו באמצעות פלטפורמת האבטחה Falcon. המטרה היא להפוך את מערכות ה-AI למהירות ובטוחות יותר לשימוש.
ב-30 באוקטובר, בעלי המניות של Core Scientific (CORZ) הצביעו נגד הצעת הרכישה של CoreWeave בהיקף 9 מיליארד דולר במניות בלבד, לאחר שההצעה לא זכתה לתמיכה מספקת. ההצעה, שניתנה לראשונה ביולי, ספגה ביקורת חריפה מצד משקיעים שטענו שהיא מעריכה את החברה בחסר. עם זאת, CoreWeave סירבה להעלות את ההצעה, ואמרה שההצעה הוגנת ומשקפת נכון את שווי השוק של כורת ה-ביטקוין.
תגובת אנליסטים מ-Mizuho לאחר הדחייה
לאחר שהעסקה נפלה, האנליסט גרג מוסקוביץ ממיזוהו לניירות ערך אמר שהוא צופה השפעה מינימלית לטווח הארוך על CoreWeave. הוא שמר על דירוג 'החזק' ועל מחיר יעד של 150 דולר, שמשמעותו פוטנציאל עלייה של כ-14.5%. מניית CRWV ירדה ב-6.3% אחרי ההודעה.
בעוד שהמיזוג שנכשל הסיר הזדמנות להוזיל עלויות מימון ולהשיג מימון מבוסס-תשתיות, מוסקוביץ ציין כי CoreWeave ממשיכה להתמקד בתוכניות הצמיחה שלה.
הוא מצפה ליותר בהירות לגבי אסטרטגיית המימון והחשמל של החברה כאשר תפרסם את תוצאות הרבעון השלישי ב-10 בנובמבר.
מה סוחרי האופציות מצפים לקראת דוחות Q3 של CRWV
באמצעות כלי האופציות של TipRanks ניתן לראות מה סוחרי האופציות מצפים שיקרה למניה מיד לאחר פרסום הדוחות. תזוזת הדוחות הצפויה נקבעת באמצעות חישוב אסטרטגיית הסטרדל במחיר הכסף של האופציות הקרובות ביותר לפקיעה אחרי ההכרזה. אם זה נשמע מורכב, לא צריך לדאוג — הכלי עושה זאת בשבילכם.
ואכן, נכון לעכשיו סוחרי האופציות מצפים לכ-16.17% תזוזה לכל כיוון במניית CRWV בתגובה לתוצאות הרבעון השלישי.
האם CRWV מניה שכדאי לקנות?
בגדול, בוול סטריט קיים דירוג קונצנזוס של 'החזק' על מניית CoreWeave, המבוסס על 13 המלצות קנייה, 11 המלצות החזק והמלצת מכירה אחת. ה-מחיר יעד הממוצע למניית CRWV עומד על 156.87 דולר, ומרמז על פוטנציאל עלייה של כ-50% מהרמות הנוכחיות.
