Barinthus Bio ו‑Clywedog חתמו על הסכם מיזוג מחייב

Barinthus Bio ו‑Clywedog חתמו על הסכם מיזוג מחייב

דה פליי (TheFly)30 בספטמבר 2025

• Barinthus Bio ו‑Clywedog יתמזגו בעסקת מניות בלבד; החברה הממוזגת תיקרא ״Clywedog Therapeutics, Inc.״ ותיסחר בנאסד״ק תחת CLYD, עם סגירה צפויה במחצית הראשונה של 2026.
• החברה הממוזגת תתמקד בשלושה נכסים קליניים בתחומי סוכרת סוג 1, סוכרת סוג 2 וצליאק, עם ארבע אבני דרך קליניות בתוך 18 חודשים; חלוקת בעלות צפויה: 34% ל‑Barinthus Bio ו‑66% ל‑Clywedog, וייתכן ביצוע הצעת רכש חלקית עד 27 מיליון דולר.

נקודות עיקריות:

• Barinthus Bio ו‑Clywedog חתמו על הסכם מיזוג בעסקת מניות בלבד. החברה הממוזגת תיקרא ״Clywedog Therapeutics, Inc.״ ותיסחר בנאסד״ק תחת הסימול CLYD. השלמת העסקה צפויה במחצית הראשונה של 2026.
• לחברה הממוזגת יהיו שלושה נכסים בפיתוח למחלות מטבוליות ואוטואימוניות, עם ארבע אבני דרך קליניות בתוך 18 חודשים. מבנה הבעלות הצפוי: 34% ל‑Barinthus Bio ו‑66% ל‑Clywedog. ייתכן ביצוע הצעת רכש חלקית עד 27 מיליון דולר.

Barinthus Biotherapeutics (BRNS) ו‑Clywedog Therapeutics נכנסו להסכם מיזוג מחייב כדי להתמזג בעסקת מניות בלבד.

החברה הממוזגת תקדם פורטפוליו חדשני של מועמדים בשלב קליני, המכוונים למחלות מטבוליות ואוטואימוניות. צפויות ארבע אבני דרך בנתונים קליניים בתוך 18 חודשים ממועד סגירת העסקה.

עם סגירת העסקה, החברה הממוזגת תיקרא ״Clywedog Therapeutics, Inc.״ וצפויה להיסחר בנאסד״ק תחת הסימול ״CLYD״.

העסקה צפויה להיסגר במחצית הראשונה של 2026. החברה הממוזגת תיתמך במזומנים הקיימים ובהשקעות נוספות של OrbiMed ו‑Torrey Pines Investment, שתיהן בעלות מניות קיימות ב‑Clywedog, וכן של משקיעים חדשים.

צבר הפיתוח המגוון של החברה הממוזגת יכלול שלושה נכסים בעלי פוטנציאל רחב לטיפול במחלות מטבוליות ואוטואימוניות. בתחילה יתמקדו בשלוש תוכניות פעילות: סוכרת סוג 1, סוכרת סוג 2 ומחלת הצליאק.

את החברה הממוזגת יובילו ביל אנרייט, מנכ״ל; ד״ר לאון הופטמן, מנהל רפואי ראשי (CMO); וניק פולנקאמפ, סגן נשיא לפיתוח תאגידי, מ‑Barinthus Bio. לצד ד״ר איאן דיוקס וד״ר ניקולאי סאבצ׳וק, המכהנים כיום כמנכ״ל ו‑כ‑COO של Clywedog, בהתאמה.

דירקטוריון החברה הממוזגת יעמוד בראשות היו״ר הפעיל, ד״ר איאן דיוקס, ויכלול נציגים מטעם Clywedog ו‑Barinthus Bio.

לפי תנאי ההסכם, שאושר פה אחד על ידי דירקטוריוני שתי החברות, וכפוף להתאמות כמפורט בו, בעלי המניות של Barinthus Bio יקבלו מניה רגילה אחת של החברה הממוזגת החדשה עבור כל תעודת פיקדון אמריקאית (ADS) או מניה רגילה שבבעלותם. כל בעל מניות של Clywedog יקבל 4.358932 מניות רגילות של החברה הממוזגת החדשה עבור כל מניה רגילה או מניית בכורה שבבעלותו.

לפני סגירת העסקה, החברה הממוזגת עשויה לפתוח בהצעת רכש חלקית לרכישת מניות של החברה הממוזגת שיהיו מונפקות ונמצאות במחזור, המוחזקות בידי בעלי המניות של Barinthus Bio, במחיר הצעה כולל של עד 27 מיליון דולר.

עם השלמת העסקה, מצופה שבעלי המניות של Barinthus Bio יחזיקו בכ‑34% ובעלי המניות של Clywedog יחזיקו בכ‑66% מהחברה הממוזגת, על בסיס דילול מלא. זאת בהתבסס על שוויהן של Barinthus Bio ו‑Clywedog במועד חתימת הסכם המיזוג.

עם סגירת העסקה, החברה הממוזגת תיקרא ״Clywedog Therapeutics, Inc.״ וצפויה להיסחר בשוק הגלובלי של נאסד״ק תחת הסימול ״CLYD״. בעקבות העסקה, תעודות ה‑ADS של Barinthus Bio לא ייסחרו עוד בנאסד״ק.

העסקה כפופה לאישור בעלי המניות של שתי החברות, וכן לתנאי סגירה מקובלים ולאישורים רגולטוריים, וצפויה להיסגר במחצית הראשונה של 2026. החברה הממוזגת תיתמך במזומנים הקיימים ובהשקעות נוספות של OrbiMed ושל Torrey Pines Investment, שתיהן בעלות מניות קיימות ב‑Clywedog, וכן של משקיעים חדשים.