META מקבלת מרוזנבלט מחיר יעד שיא בוול סטריט של 1,117 דולר על רקע רווחי Q3 'נהדרים' וההשקעה ב-AI
- רוזנבלט העניק למטא מחיר יעד הגבוה ביותר בוול סטריט – 1,117 דולר (אפסייד 67%) – ושמר על המלצת קנייה, לאחר Q3 חזק: הכנסות עלו 26%, EBITDA מתואם 31 מיליארד דולר (מרווח 60.6%) ו-EPS מתואם 7.25 דולר; תחזית Q4 עד 22% צמיחה.
- למרות Capex של 70–72 מיליארד דולר ב-2025 והוצאות כוללות של 116–118 מיליארד, האנליסט טוען שהשקעות ה-AI מצדיקות את ההוצאה ומעלה תחזיות ל-Q4 25 ול-2026; מחיר היעד מבוסס על מכפיל 20 ל-EBITDA מתואם 2026 ו-CAGR של 20%. קונצנזוס וול סטריט: קנייה חזקה ומחיר יעד ממוצע 857.91 דולר (אפסייד 29.21%).
עיקרי הדברים:
- רוזנבלט העניק למטא (META) מחיר יעד שיא בוול סטריט של 1,117 דולר, עם פוטנציאל עלייה של 67%. ההמלצה נותרה קנייה, לאחר Q3 'נהדר': הכנסות עלו 26%, EBITDA מתואם הגיע ל-31 מיליארד דולר עם מרווח 60.6%, ו-EPS מתואם עלה ל-7.25 דולר. תחזית Q4 בקצה העליון מצביעה על צמיחה שנתית של 22%.
- למרות חששות מהוצאות עולות (Capex של 70–72 מיליארד דולר ב-2025 והוצאות כוללות של 116–118 מיליארד), האנליסט סבור שההשקעות ב-AI מצדיקות זאת והעלה תחזיות ל-Q4 25 ול-2026. מחיר היעד מבוסס על מכפיל 20 ל-EBITDA מתואם 2026 ועל CAGR של 20% ל-2025–2027. בוול סטריט הקונצנזוס הוא קנייה חזקה עם מחיר יעד ממוצע 857.91 דולר (אפסייד 29.21%).
Meta Platforms (META) קיבלה מחיר יעד חדש והגבוה ביותר בוול סטריט של 1,117 דולר (פוטנציאל עלייה של 67%) מהאנליסט ברטון קרוקט מרוזנבלט, בעקבות הפרסום של רווחי Q3. האנליסט גם שמר על המלצת הקנייה שלו, וציין את הביצועים החזקים ברבעון השלישי ואת האפסייד ארוך הטווח מהשקעות האגרסיביות של מטא ב-AI.
קרוקט כינה את Q3 של מטא 'נהדר', והדגיש צמיחת הכנסות של 26% משנה לשנה וקפיצה של 21% ב-EBITDA מתואם ל-31 מיליארד דולר, עם מרווח חזק של 60.6%. בנוסף, הEPS המתואם עלה ב-20% ל-7.25 דולר. גם התחזית ל-Q4 הרשימה, כשהטווח העליון מצביע על צמיחה של 22% משנה לשנה.
האנליסט: הוצאות ה-AI של מטא מוצדקות
בעוד שמשקיעים מודאגים מעלייה בעלויות, מאחר שמטא מצפה כעת ל-Capex של 70–72 מיליארד דולר ב-2025 ולהוצאות כוללות של 116–118 מיליארד דולר, האנליסט רואה בהוצאות הללו מוצדקות.
הוא ציין שמטא מתכננת צמיחה 'גדולה במובהק' ב-Capex ב-2026 והאצה 'מהירה משמעותית' של ההוצאות, אך התשואה על ההשקעה מיוזמות ה-AI נראית חזקה מספיק כדי לתמוך בהוצאה.
'אחרי שאנחנו מאזנים את הכול, אנחנו עדיין מעלים את תחזיות ה-EBITDA וה-EPS המתואם ל-Q4 25 ול-2026', אמר קרוקט. עוד הוסיף שמחיר היעד החדש משקף מכפיל 20 על ה-EBITDA המתואם החזוי ל-2026, נתמך בשיעור צמיחה שנתי ממוצע (CAGR) של 20% בין 2025 ל-2027.
האם מניית מטא היא קנייה טובה?
נכון לעכשיו, בוול סטריט יש קונצנזוס של קנייה חזקה על מניית META, המבוסס על 39 המלצות קנייה ושמונה המלצות החזק. מחיר היעד הממוצע למניית Meta Platforms עומד על 857.91 דולר, ומצביע על פוטנציאל עלייה של 29.21% מהרמות הנוכחיות.
