גלובל נט ליס תרכוש את Modiv תמורת 535 מיליון דולר
גלובל נט ליס (GNL) ו-Modiv Industrial (MDV) חתמו על הסכם מיזוג מחייב, שלפיו גלובל נט ליס תרכוש את Modiv בעסקת החלפת מניות מלאה, לפי שווי חברה של כ-535 מיליון דולר. לאחר השלמת העסקה, תקבל גלובל נט ליס פורטפוליו של נכסים תעשייתיים חיוניים לפעילות, הפרוסים ברחבי ארה"ב, ובמקביל יקבלו בעלי המניות של Modiv צפי לעלייה מיידית של 25% בדיבידנד השנתי. העסקה צפויה להיות מיידית מגדילה (accretive) בשיעור של 4% ל-AFFO למניה של גלובל נט ליס, תוך שמירה על רמת מינוף ניטרלית. גלובל נט ליס מתכוונת לפרוע במלואה את כל חובות המאזן הקיימים של Modiv ולפדות את המניות המועדפות של Modiv באמצעות מסגרת האשראי המתחדשת שלה (Revolving Credit Facility) ומזומנים שבידיה, ללא צורך בגיוס הון חיצוני לצורך השלמת העסקה. מחזיקי מניות Modiv רגילות ויחידות שותפות (OP units) יקבלו 1.975 מניות חדשות של גלובל נט ליס או יחידות OP עבור כל מניה רגילה של Modiv או יחידת OP שהם מחזיקים במועד סגירת העסקה. הדבר משקף תמורה כוללת של כ-18.82 דולר לכל מניית Modiv. זה מגלם פרמיה של 17% על מחיר הסגירה של מניית Modiv ב-1 במאי, ופרמיה של 28% על מחיר המניה לפני עדכון האסטרטגיה מ-20 בינואר. לאחר סגירת העסקה, בעלי המניות הקיימים של גלובל נט ליס צפויים להחזיק בכ-89% מהחברה הממוזגת, ובעלי המניות של Modiv צפויים להחזיק בכ-11%. העסקה צפויה להביא לביטול הוצאות הנהלה וכלליות כפולות ולסינרגיות חיסכון נוספות, בסך כולל של כ-6 מיליון דולר בסינרגיות מזוהות הצפויות להתממש מדי שנה. לא צפויים שינויים בצוות ההנהלה הבכיר של גלובל נט ליס או בדירקטוריון שלה בקשר לעסקה. השלמת העסקה, הצפויה ברבעון השלישי, כפופה לתנאי סגירה מקובלים. לא נדרשת כל הצבעה או אישור של בעלי המניות של גלובל נט ליס לצורך העסקה. Modiv אינה מתכננת לפרסם את דוח הרווח הרגיל והתוספים הנלווים אליו, ולא מתכננת לקיים שיחת משקיעים כדי לדון בתוצאות הכספיות שלה לרבעון שהסתיים ב-31 במרץ או לרבעונים הבאים.
פורסם לראשונה ב-TheFly – מקור מידע סופי בזמן אמת לחדשות פיננסיות שזזות-שוק. נסו עכשיו>>
ראו את המניות בעלות הביצועים הטובים ביותר היום ב-TipRanks >>