קתי ווד מגדילה את האחזקה ב-Veracyte לפני דוח שהיכה את התחזיות, וחותכת בהחזקות הביוטק
- Ark Invest קיצצה חשיפה למספר חברות ביוטק (TXG, CRSP, NTLA, SRTA, PACB) והפחיתה גם ב-ROKU וב-908 Devices, כחלק מאזון מחדש והתמקדות בתחומים עם צמיחה צפויה יותר.
- Ark הגדילה משמעותית את האחזקה ב-Veracyte (VCYT); Veracyte עקפה את תחזיות הרבעון השלישי (EPS מתואם 0.51$, הכנסות 131.8 מ'$, והמניה זינקה 16% במסחר המוקדם). האנליסטים: קנייה מתונה; מחיר יעד ממוצע 39.83$ (פוטנציאל ירידה 9.6%).
עיקרי הדברים
- Ark Invest קיצצה החזקות במספר חברות ביוטק (TXG, CRSP, NTLA, SRTA, PACB), והפחיתה גם ב-ROKU וב-908 Devices כחלק מאזון מחדש והתמקדות בצמיחה צפויה יותר.
- במקביל, Ark הגדילה משמעותית את האחזקה ב-Veracyte (VCYT). ימים לאחר מכן Veracyte עקפה את התחזיות ברבעון השלישי (EPS מתואם 0.51$, הכנסות 131.8 מ'$; המניה זינקה 16% במסחר המוקדם); הקונצנזוס האנליסטי: קנייה מתונה, מחיר יעד ממוצע 39.83$ (פוטנציאל ירידה 9.6%).
קתי ווד מ-ARK Invest ביצעה סדרת התאמות בתיק ההשקעות. הפירמה קיצצה חשיפה למספר חברות ביוטק, תוך העברת המיקוד בתוך תחומי הבריאות ומדעי החיים.
על פי דיווחים עדכניים לרשות ניירות הערך האמריקאית (SEC), Ark מכרה נתחי החזקה גדולים בחברות המתמקדות בריצוף גנומי ובפיתוח טיפולים. המכירות כללו 2 מיליון מניות של 10X Genomics (TXG), 395,620 מניות של Crispr Therapeutics (CRSP), 1.1 מיליון מניות של Intellia Therapeutics (NTLA), 2.2 מיליון מניות של Strata Critical Medical (SRTA), ו-5.3 מיליון מניות של Pacific Biosciences of California (PACB).
החברות הללו מתמחות באבחון ובעריכת גנים — תחומים שחוו תנודתיות מוגברת השנה. היקף המכירות מצביע על כך שווד מבצעת רוטציה מהימורי ביוטק לטווח ארוך לעבר חברות עם מנועי צמיחה חזקים וברורים יותר לטווח הקרוב.
Ark מהמרת בגדול על Veracyte לפני התוצאות
למרות גלי המכירות, Ark ביצעה מהלך משמעותי ב-Veracyte (VCYT), ורכשה מעל 665,690 מניות בכ-22.8 מיליון דולר במחיר ממוצע של 34.33 דולר למניה. הרכישה העלתה את ההחזקה הכוללת של Ark ליותר מ-4.4 מיליון מניות.
ימים לאחר מכן, Veracyte פרסמה תוצאות לרבעון השלישי שהיכו את התחזיות: רווח למניה מתואם (EPS) של 0.51 דולר, לעומת 0.33 דולר בשנה שעברה ומעל תחזית הקונצנזוס של 0.32 דולר. ההכנסות הגיעו ל-131.8 מיליון דולר, מעל תחזיות של 124.7 מיליון דולר. בעקבות התוצאות, המניה זינקה ב-16% במסחר המוקדם.
המנכ"ל מארק סטפלי ייחס את הביצועים החזקים לאימוץ גובר של הבדיקות ולהתרחבות מרווחים. "סיפקנו רבעון נוסף מצוין של צמיחה בהכנסות הבדיקות והתרחבות מרווח ה-EBITDA המתואם, שאיפשר לנו להעלות את תחזית ההכנסות והרווחיות," אמר.
קיצוץ החזקות נוספות במסגרת איזון מחדש
Ark גם הפחיתה את האחזקה ב-Roku (ROKU), ומכרה יותר מ-1.1 מיליון מניות כחלק מאסטרטגיית קיצוץ הדרגתית שהחלה באמצע 2024. Roku ממשיכה להתמודד עם בחינה משפטית סביב פרטיות נתונים וטענות פטנטים, מה שעשוי היה להשפיע על החלטת Ark.
בנוסף, Ark מכרה 694,510 מניות של 908 Devices (MASS) — חברה שמנייתה זינקה ביותר מ-250% מתחילת השנה. למרות העליות החדות, נראה שהקרן מממשת רווחים במסגרת מעבר רחב יותר לעבר תחומים עם צמיחה צפויה יותר.
השורה התחתונה
העסקאות האחרונות של קתי ווד מצביעות על שינוי אסטרטגי ברור: יציאה ממניות ביוטק תנודתיות והסטת הון לחברות אבחון שכבר מציגות צמיחה יציבה. המיקוד המוגבר ב-Veracyte מראה העדפה לעסקים עם ביצועים מוצקים ולא לכאלו המונעים מספקולציה.
האם Veracyte היא מניה טובה לקנייה?
האנליסטים שומרים על קונצנזוס של קנייה מתונה ל-Veracyte (VCYT), בהתבסס על 8 דירוגים בוול סטריט בשלושת החודשים האחרונים. הפירוט: שש המלצות קנייה, אחת החזק, ואחת מכירה.
מחיר היעד הממוצע ל-12 חודשים של VCYT עומד על 39.83 דולר, מה שמצביע על פוטנציאל ירידה של 9.6% מהמחיר בנעילה האחרונה.
