"ברית בינה מלאכותית חזקה": אנליסט סטיפל מחדש המלצה חיובית על מניית אנבידיה (NVDA) אחרי הרחבת ההסכם עם מטא
- אנליסט סטיפל רובן רוי מאשר מחדש המלצת קנייה ומחיר יעד של 250 דולר למניית אנבידיה, תוך שהוא מדגיש שההסכם הרב-שנתי המורחב עם מטא – הכולל פריסות רחבות של CPU, GPU ופלטפורמת הרשת Spectrum‑X ושימוש ב-Confidential Computing עבור WhatsApp – מחזק את אמון מטא בארכיטקטורת ה-AI המלאה של אנבידיה ותומך באסטרטגיית הרשת שלה.
- דירוג הקונצנזוס בוול סטריט על מניית אנבידיה הוא קנייה חזקה, בהתבסס על 37 המלצות קנייה, המלצת החזק אחת והמלצת מכירה אחת, כאשר מחיר היעד הממוצע של 260.06 דולר משקף פוטנציאל עלייה של כ-38.57% במניה.
אנליסט סטיפל רובן רוי אישר מחדש את המלצת ה-קנייה שלו ואת מחיר היעד של 250 דולר למניית אנבידיה (NVDA), כשהוא מציין את השותפות המורחבת החדשה עם מטא פלטפורמס (META) כמנוע חיובי.
אתמול אנבידיה הודיעה על שיתוף פעולה רב-שנתי ורב-דורי עם מטא, להקמת תשתיות מקומיות (on-premises), תשתיות ענן ותשתיות בינה מלאכותית (AI). ההסכם מרחיב את מערכת היחסים הקיימת בין החברות, וכולל פריסות בקנה מידה גדול של מעבדי ה-CPU, ה-GPU וטכנולוגיית רשת האית'רנט Spectrum‑X של אנבידיה.
אחד המוקדים המרכזיים הוא התוכנית של מטא להשתמש בפתרון Confidential Computing בקנה מידה של מתקן שרתים (rack-scale) של אנבידיה לעיבוד פרטי ב-WhatsApp. רוי ציין שהאימוץ הזה משקף את האמון של מטא בגישה המלאה מקצה לקצה (full-stack) של אנבידיה למערכות AI.
הנקודות העיקריות של האנליסט מההסכם
רוי הצביע על כמה מרכיבים חשובים בהרחבת השותפות. לדבריו, ההסכם הזה מסמן את פריסת הענק הראשונה של מערכות Grace שמבוססות על CPU בלבד של אנבידיה. אנבידיה ומטא יתמכו בהטמעה באמצעות השקעות משותפות בתכנון משותף של התשתית (co-design) ובאופטימיזציה של התוכנה. זה מצביע על כך שהחברות עובדות כיום בצמידות רבה.
בנוסף, ההתחייבות של מטא מוסיפה תנופה נוספת לפלטפורמת רשת האית'רנט Spectrum‑X של אנבידיה, שנבנתה במיוחד לעומסי עבודה של AI. רוי רואה בכך הוכחה נוספת לכך שאסטרטגיית הרשת של אנבידיה צוברת תאוצה.
לבסוף, רוי רואה בשימוש של מטא בטכנולוגיית Confidential Computing אות חזק לאמון בארכיטקטורת ה-AI של אנבידיה, שמתמקדת באבטחה.
למרות שספקיות ענן ענקיות (hyperscalers) ימשיכו לפתח שבבים ומערכות רשת ייעודיים משלהן, רוי מצפה שאנבידיה תישאר תחרותית מאוד, בגלל הארכיטקטורה המלאה שלה – משבבים, דרך מערכות ורשתות ועד תוכנה.
האם מניית אנבידיה מתאימה לקנייה כעת?
בגדול, לוול סטריט יש דירוג קונצנזוס של קנייה חזקה על מניית אנבידיה, על בסיס 37 המלצות קנייה, המלצת החזק אחת והמלצת מכירה אחת. מחיר היעד הממוצע למניית NVDA שעומד על 260.06 דולר, מצביע על פוטנציאל עלייה של 38.57%.
