SCHH לעומת USRT לעומת RWR: איזה קרן סל נדל"ן היא ההימור הטוב ביותר לצמיחת השוק ב‑2026?
- שוק הנדל"ן המסחרי בארה"ב צפוי לצמוח בהשקעות ל‑562 מיליארד דולר, והמאמר משתמש בכלי של TipRanks כדי לבחור שלוש קרנות סל נדל"ן מבוססות ריט, בעלות Smart Score גבוה, ביצועים טובים בשנה האחרונה, פוטנציאל עלייה במחיר היעד ודירוג קנייה מתונה מהאנליסטים.
- מבין שלוש הקרנות – SCHH, USRT ו‑RWR – קרן SCHH של שוואב מדורגת הגבוהה ביותר בכל הקריטריונים, אחריה USRT של iShares, בעוד RWR של SPDR היא הקטנה ביותר בנכסים תחת ניהול ומציגה דמי ניהול גבוהים יותר ופוטנציאל עלייה מעט נמוך יותר.
על פי תחזית של CBRE (CBRE) , היקף ההשקעות בנדל"ן מסחרי בארה"ב צפוי לעלות השנה ב‑16% לרמה של 562 מיליארד דולר, גם כשפירמת ההשקעות צופה צמיחת תוצר (GDP) איטית יותר של 2% בלבד ב‑2026 וירידה קלה באינפלציה.
באמצעות כלי ה‑TipRanks Best Real Estate ETFs, מאמר זה זיהה שלוש קרנות סל שעליהן יכולים משקיעים להסתמך כדי לרכוב על הצמיחה הצפויה. אלו הן SPDR Dow Jones REIT ETF (RWR), iShares Core U.S. REIT ETF (USRT) ו‑Schwab U.S. REIT ETF (SCHH).
מהם קריטריוני הבחירה?
קרנות הסל נבחרו על בסיס כמה גורמים באמצעות הכלי שהוזכר לעיל:
- Smart Score של TipRanks ברמה הגבוהה ביותר – 7 מתוך 10
- הרווחים הגבוהים ביותר בשנה האחרונה
- פוטנציאל עלייה משמעותי במחיר היעד לפי האנליסטים
- דירוגי קנייה מתונה (Moderate Buy) מצד האנליסטים
Schwab U.S. REIT ETF (SCHH)
SCHH מעניקה למשקיעים חשיפה לשוק הנדל"ן האמריקאי, תוך התמקדות בקרנות ריט (REITs) שמייצרות הכנסה מנכסי מגורים, מסחר ותעשייה.
ל‑SCHH יש פוטנציאל עלייה של 7.65% על בסיס מחיר היעד של האנליסטים, והיא עלתה ב‑2.23% בשנה האחרונה. לקרן יש 9.11 מיליארד דולר בנכסים תחת ניהול (AUM), ושיעור דמי הניהול שלה עומד על 0.07%.
iShares Core U.S. REIT ETF (USRT)
גם קרן זו מתמקדת בקרנות ריט, בדומה ל‑SCHH, כדי לאפשר למשקיעים הזדמנויות ליצירת הכנסה משוק הנדל"ן האמריקאי. ל‑USRT יש פוטנציאל עלייה של 6.81% על בסיס מחירי היעד של האנליסטים, והיא הוסיפה 3.19% במהלך 12 החודשים האחרונים. לקרן יש 3.39 מיליארד דולר בנכסים תחת ניהול, והיא מציעה את שירותיה בדמי ניהול של 0.08%.
SPDR Dow Jones REIT ETF (RWR)
כמו שתי קרנות הסל הראשונות, גם קרן זו נשענת על קרנות ריט כדי לאפשר למשקיעים להשתתף בשוק הנדל"ן האמריקאי בלי צורך להחזיק בנדל"ן באופן ישיר. RWR עוקבת אחר מדד Dow Jones U.S. Select REIT, שהוא מדד ייחוס המורכב מקרנות ריט נסחרות שמחזיקות ומנהלות נכסים שמיועדים ליצירת הכנסות משכירות.
לקרן יש פוטנציאל עלייה של 5.85% על בסיס מחירי היעד של האנליסטים, והיא רשמה צמיחת תשואת מחיר של 3.28% במהלך השנה האחרונה. עם 1.65 מיליארד דולר בנכסים תחת ניהול, RWR היא הקרן הקטנה מבין השלוש, אבל היא מגיעה עם יחסית דמי ניהול גבוהים יותר של 0.25%.
סיכום
מבין שלוש קרנות הסל, Schwab U.S. REIT ETF (SCHH) מדורגת הכי טוב בכל הפרמטרים, אחריה iShares Core U.S. REIT ETF (USRT), ובמקום השלישי SPDR Dow Jones REIT ETF (RWR).