Strategy (MSTR) תפרסם את דוחות הרבעון הרביעי מחר – למה לצפות
- Strategy (MSTR) צפויה לפרסם את דוחות Q4 2025 עם ציפייה לעלייה קלה בהכנסות ולהפסד מצומצם משמעותית, תוך המשך תנודתיות במניה על רקע החזקות ביטקוין גדולות, מינוף ודילול, והיסטוריה חלשה של עמידה בתחזיות.
- החברה ממשיכה להגדיל באופן עקבי את החזקות הביטקוין שלה והאנליסטים בוול סטריט נותנים למניה דירוג קונצנזוס של קנייה חזקה עם אפסייד פוטנציאלי גבוה, בעוד שסוחרי אופציות מתמחרים תנועה צפויה של כ־8.32% סביב פרסום הדוחות.
Strategy (MSTR), המחזיקה הציבורית הדומיננטית של Bitcoin (BTC-USD), צפויה לפרסם את התוצאות שלה לרבעון הרביעי של 2025 ביום חמישי, 5 בפברואר, לאחר סגירת המסחר. מניית MSTR איבדה למעלה מ־60% במהלך השנה האחרונה ועוד 12% מתחילת השנה, על רקע תנודתיות רחבה יותר בשוק הקריפטו וחששות לגבי מינוף ודילול. אנליסטים בוול סטריט מצפים שהחברה תדווח על הכנסות של 119.12 מיליון דולר, עלייה של כ־1.3% בהשוואה לרבעון המקביל אשתקד, לפי נתונים מדף התחזיות של TipRanks.
במקביל, האנליסטים מצפים ש־MSTR תציג הפסד מצומצם יותר של 0.08 דולר למניה, לעומת הפסד של 3.03 דולר למניה לפני שנה. ראוי לציין שלחברה יש היסטוריית רווחים חלשה, כאשר החמיצה את תחזיות האנליסטים בשישה מתוך תשעת הרבעונים האחרונים.
חדשות אחרונות לפני הרבעון הרביעי
לאחרונה Strategy חשפה רכישת Bitcoin חדשה, לאחר סוף שבוע תנודתי בשוק הקריפטו. בדיווח שהוגש ב־2 בפברואר לרשות ניירות הערך של ארה"ב (SEC), החברה ציינה שרכשה 855 ביטקוין בכ־75.3 מיליון דולר, במחיר ממוצע של 87,974 דולר למטבע.
הרכישה מעלה את החזקות הביטקוין הכוללות של Strategy ל־713,502 BTC.
דעת האנליסטים על MSTR לקראת פרסום תוצאות Q4
לקראת פרסום הרבעון הרביעי, האנליסט של קאנטר פיצג'רלד, רמזי אל־אסאל החל בסיקור על Strategy עם המלצת משקל יתר (קנייה) ומחיר יעד של 213 דולר, תוך הדגשת המיקוד הברור של החברה בביטקוין.
האנליסט ציין שגישה של Strategy לגיוס הון כדי להגדיל חשיפה לביטקוין היא אפקטיבית, וששינויי מחיר חדים בביטקוין לא מהווים סיכון משמעותי למאזן. הוא צופה שאימוץ הולך וגובר של ביטקוין על ידי משקיעים גדולים יתמוך באסטרטגיה ארוכת הטווח של החברה. עם זאת, הוא הזהיר שעדיין קיימים סיכונים הנובעים מתנודתיות במחיר הביטקוין, שינויים רגולטוריים, ודילול פוטנציאלי.
כפי שהגרף מראה, Strategy הגדילה באופן עקבי את החזקות הביטקוין שלה במהלך השנים האחרונות, דבר שמדגיש את האסטרטגיה שלה להוסיף באופן רציף לפוזיציית הביטקוין שלה.
סוחרי האופציות צופים תנועה של 8.32%
באמצעות כלי האופציות של TipRanks, ניתן לראות מה סוחרי האופציות מצפים שיקרה במניה מיד לאחר פרסום הדוח. התנועה הצפויה בעקבות הדוח מחושבת על בסיס אסטרדל "בכסף" (at-the-money) של האופציות הקרובות ביותר לפקיעה אחרי פרסום התוצאות. אם זה נשמע מסובך, לא צריך לדאוג – כלי האופציות עושה את החישוב הזה בשבילכם.
ואכן, כרגע הכלי מראה ש־סוחרי האופציות מצפים לתנועה של 8.32% לכל כיוון.
האם מניית MSTR היא קנייה עכשיו?
לפי TipRanks, מניית MSTR נושאת דירוג קונצנזוס של קנייה חזקה מצד 11 אנליסטים בוול סטריט. הדירוג מבוסס על תשע המלצות קנייה ועוד שתי המלצות החזק שניתנו בשלושת החודשים האחרונים. מחיר היעד הממוצע למניית MSTR שעומד על 437.11 דולר, משקף אפסייד של 228.01% ביחס לרמות המחיר הנוכחיות.
