Vertiv, Affirm, Sarepta, Micron, PepsiCo: במיקוד האנליסטים
- חמש מניות במוקד: Vertiv הורדה ל'החזק' בשל תמחור גבוה; Affirm בסיקור חדש עם 'החזק'; Sarepta ו-Micron עם 'קנייה'; PepsiCo הועלתה ל'קנייה'.
- הנימוקים המרכזיים: ב-Vertiv ואצל Affirm התמחור מגביל, ולכן מומלצת המתנה או קנייה בעת תיקונים; Sarepta נתמכת בצבר פיתוח (Elevidys ו-siRNA) והכנסות יציבות, Micron נהנית ממובילות ב-DRAM ו-eSSD בסופר-מחזור הזיכרון, ו-PepsiCo מהתייעלות, חדשנות ושיווק עם צפי לצמיחת EPS ב-2026.
אנליסטים מתעניינים בחמש המניות האלה: ( (VRT) ), ( (AFRM) ), ( (SRPT) ), ( (MU) ) ו- ( (PEP) ). להלן פירוט הדירוגים האחרונים וההיגיון שמאחוריהם.
Vertiv Holdings בלטה בביצועים בשוק תשתיות מרכזי הנתונים, והמניה עלתה בערך פי 14 מאז דצמבר 2022. האנליסט Nigel Coe הוריד את הדירוג למניה ל'החזק', בטענה שחלק גדול מצמיחת הפוטנציאל כבר מגולמת, עם מכפיל רווח (P/E) גבוה של 36x. למרות זאת, Coe מציין את צמיחת ה-EPS החזקה של החברה ואת צבר ההזמנות המתרחב, המרמזים על המשך צמיחה במכירות. עם זאת, הוא מזהיר מתנודתיות אפשרית וממליץ לקנות בעת תיקונים בשוק.
Affirm Holdings זוכה לתשומת לב כספקית BNPL (קנה עכשיו, שלם אחר כך) מובחנת. האנליסט Darrin Peller החל בסיקור עם דירוג 'החזק', ומדגיש את הצמיחה בהלוואות בריבית שנתית (APR) של 0% ואת האימוץ הגובר של כרטיס Affirm. ההתרחבות הבינלאומית של החברה, במיוחד לבריטניה, מוזכרת גם היא כמנוע צמיחה. למרות החיוביות, Peller ממליץ להמתין לנקודת כניסה אטרקטיבית יותר עקב חששות לגבי התמחור הנוכחי.
Sarepta Therapeutics מקבלת התייחסות חיובית מהאנליסט Yun Zhong, שהחל בסיקור עם דירוג 'קנייה'. האנליסט רואה פוטנציאל במוצרי דילוג-אקסונים ובטיפול Elevidys, שעשוי לקבל מחדש אישור לחולים שאינם אמבולטוריים עד 2027. למרות מכשולים בעבר, Zhong אופטימי לגבי צבר הפיתוח של החברה, כולל תוכניות siRNA בשלבים מוקדמים, ומצפה להכנסות יציבות מהמוצרים הקיימים.
Micron Technology ממוצבת כמוטבת מרכזית של סופר-מחזור הזיכרון, לפי האנליסט Ricky Seo, שהחל בסיקור עם דירוג 'קנייה'. Seo מדגיש את ההובלה של Micron בטכנולוגיות חדשות כמו DRAM קומודיטי ו-eSSD, ומצפה לצמיחת רווח משמעותית. לדעתו, השוק ממעיט בהשפעה של הטכנולוגיות הללו, והוא רואה את Micron ערוכה היטב לצמיחה ארוכת טווח, למרות סיכונים אפשריים הקשורים לביקוש בשוק ולהרחבת כושר הייצור.
PepsiCo הועלתה לדירוג 'קנייה' על ידי האנליסטית Andrea Faria Teixeira, שרואה בחדשנות החברה ובאסטרטגיות השיווק שלה מנועי מפתח לתשואה לבעלי המניות. האנליסטית מציינת חיסכון חזק מהתייעלות ב-PepsiCo וסבורה שהחברה ערוכה היטב לצמיחת EPS ב-2026. למרות ספקנות מסוימת בשוק, Teixeira אופטימית לגבי יכולתה של PepsiCo לנצל פעילויות מיזוגים ורכישות אחרונות (M&A) ולשפר את ההכנסות (השורה העליונה).