Inflection Point Acquisition Corp. III ו-A1R WATER חתמו על הסכם לשילוב עסקים

Inflection Point Acquisition Corp. III ו-A1R WATER חתמו על הסכם לשילוב עסקים

דה פליי (TheFly)25 באוגוסט 2025

• A1R WATER ו-Inflection Point Acquisition Corp. III (IPCX) חתמו על הסכם מחייב לשילוב עסקים; החברה המאוחדת תיקרא Air Water Ventures Limited ותיסחר בנאסד"ק תחת הסימול WATR, עם השלמה צפויה עד סוף רבעון 1/2026 בכפוף לאישורים רגולטוריים ובעלי מניות.
• תנאי העסקה: שווי פרו-פורמה של 419 מיליון דולר על בסיס שווי לפני-כסף של 300 מיליון דולר; השקעת PIPE מחויבת של 63.5 מיליון דולר (32.5 מיליון הוזרמו מראש וכ-31 מיליון בסגירה) עם אפשרות להגדלה; בעלי מניות A1R ימירו 100% מההון ויחזיקו כ-62.6% ב-PubCo; יעד 2025 ליותר מ-30 מיליון גלונים של מים נטולי BPA ומיקרופלסטיק.

A1R WATER ו-Inflection Point Acquisition Corp. III הודיעו כי חתמו על הסכם מחייב לשילוב עסקים. עם סגירת העסקה, החברה המאוחדת תיקרא Air Water Ventures Limited, ומניותיה הרגילות יירשמו למסחר בנאסד"ק תחת הסימול “WATR”. A1R WATER, שהוקמה ב-2018, השקיעה שמונה שנים בהפיכת טכנולוגיית ייבוש אוויר ותיקה למקור מקומי בקנה מידה מסחרי למי שתייה. בשנת 2025 צפויים להיווצר, להיות מופצים ולהימכר מעל 30 מיליון גלונים של מים נטולי BPA ומיקרופלסטיק. העסקה המוצעת משקפת שווי חברה משולב פרו-פורמה של 419 מיליון דולר, ללא תמורת Earnout נוספת. זאת בהנחת שווי לפני-כסף של 300 מיליון דולר ל-A1R WATER, כולל רול-אובר של 100% מההון של A1R WATER, וללא כל סכום בחשבון הנאמנות של IPCX. העסקה מלווה בהשקעת PIPE מחויבת במלואה בהיקף 63.5 מיליון דולר, בהובלת Inflection Point, משקיעים קיימים של A1R WATER ומשקיעים אסטרטגיים חדשים, בהם Southern Glazer’s Wine & Spirits דרך זרוע הצמיחה, ההון-סיכון והרכישות האסטרטגיות שלה, SG Ventures. הדבר משקף את התמקדות החברה בקידום פתרונות משקאות בני-קיימא לעסקים ולשותפי אירוח. מתוך מימון ה-PIPE, 32.5 מיליון דולר הוזרמו מראש במועד או לפני החתימה על הסכם שילוב העסקים כדי להאיץ את תכנית 2025 של A1R WATER, וכ-31 מיליון דולר ממימון ה-PIPE יוזרמו עם סגירת העסקה. A1R WATER, Inflection Point והיועצים שלהם עשויים לפעול להגדלת מימון ה-PIPE עם הון נוסף לקראת הסגירה. לפי תנאי הסכם שילוב העסקים, בעלי המניות הקיימים של A1R WATER ימירו 100% מהחזקות ההון שלהם ל-PubCo, וצפויים להחזיק בכ-62.6% מ-PubCo עם השלמת העסקה, לא כולל משקיעי IPCX שלא יבחרו לפדות את מניותיהם. העסקה צפויה להסתיים עד סוף הרבעון הראשון של 2026, בכפוף לתנאי סגירה מקובלים, כולל אישורים רגולטוריים ואישורי בעלי מניות. ה-PubCo צפויה להיקרא “Air Water Ventures Limited” ולרשום את מניותיה הרגילות למסחר בנאסד"ק תחת הסימול “WATR”, בכפוף לעמידה בדרישות הרישום של נאסד"ק. העסקה אושרה פה אחד על ידי הדירקטוריון וההנהלה של A1R WATER ועל ידי דירקטוריון IPCX.