CRWV, NBIS, IREN: למה מניות הניאו-קלאוד עולות היום בטרום מסחר, 27/7/26?
- מניות קורוויב (CRWV), נביוס (NBIS) ו-IREN עלו בטרום מסחר לאחר ירידות ביום שישי, כנראה על רקע סנטימנט חיובי בסקטור בעקבות תוכנית אנבידיה להעמיד ערבות מימון של 250 מיליארד דולר ל-OpenAI.
- המשקיעים רואים במהלך של אנבידיה חיזוק לשוק מרכזי הנתונים ל-AI ולחברות ניאו-קלאוד, במיוחד כשאנבידיה כבר חשפה החזקות בנביוס, קורוויב ו-IREN, ו-IREN מציגה את פוטנציאל העלייה הגבוה ביותר לפי מחיר היעד הממוצע.
מניות חברות הניאו-קלאוד קורוויב (CRWV), נביוס (NBIS) ו-IREN Limited (IREN) צנחו ביום שישי, אך צמצמו את ההפסדים במהלך הטרום מסחר ביום שני. העלייה עשויה להיות קשורה לסנטימנט חיובי בסקטור, בעקבות הידיעה שאנבידיה (אנבידיה) מתכננת להעמיד ערבות מימון של 250 מיליארד דולר ל-OpenAI.
למה התוכנית של אנבידיה חשובה לסקטור הניאו-קלאוד?
לפי The Wall Street Journal, הערבות נועדה לעזור לסטארט-אפ ה-AI להשיג תנאי מימון טובים יותר כדי לשכור קיבולת באחד ממיזמי תשתיות ה-AI הגדולים בעולם.
הפרויקט הוא קמפוס מרכזי נתונים בהספק של 10GW, שנבנה במחוז פייק שבדרום אוהיו על ידי חברת אנרגיה בת של הקונגלומרט היפני סופטבנק גרופ (SFTBY). במרץ, מסאיושי סון, מנכ"ל הקבוצה, דיבר על פרויקט קמפוס מרכזי נתונים בארה"ב שיכול למשוך השקעות של לפחות 500 מיליארד דולר.
מעניין לציין שמשקיעים בחברות ניאו-קלאוד עשויים לראות במהלך של אנבידיה אישור לאיכות ולפוטנציאל של שוק מרכזי הנתונים ל-AI. הם עשויים לצפות לרווחים עקיפים דרך שיפור באמון של מלווים בספקיות ענן GPU קטנות יותר.
זה חשוב במיוחד, משום שחברות ניאו-קלאוד פונות להלוואות סינדיקציה ולמסגרות חוב כדי לממן את ההתרחבות שלהן.
האם יש יתרון נוסף?
במרץ 2025, קורוויב השיגה עסקה בשווי 11.9 מיליארד דולר עם OpenAI כדי לתמוך באימון מודלי ה-AI שלה. החברה מניו ג'רזי המשיכה להרחיב את ההסכמים האלה פעמיים. כך שווי החוזים הכולל שלה עם OpenAI הגיע לכ-22.4 מיליארד דולר.
כחברת סטארט-אפ, ל-OpenAI אין דירוג אשראי ברמת השקעה, ולכן השגת הלוואות יקרה מאוד. ייתכן שמשקיעי קורוויב רואים גם בערבות המימון של אנבידיה הסרה של מכשול מרכזי עבור אחד הלקוחות החשובים שלה.
נוסף על כך, אנבידיה גם הראתה לאחרונה אמון בכל שלוש חברות הניאו-קלאוד. ענקית השבבים חשפה החודש החזקה של 9.3% בנביוס.
במאי, אנבידיה חשפה החזקה של 47.2 מיליון מניות בקורוויב, וגם תוכניות ל-החזקת מניות פוטנציאלית בשווי 2.1 מיליארד דולר ב-IREN. ההחזקה האפשרית ב-IREN שונה מעסקת שירותי ענן ה-AI האחרונה של יצרנית השבבים עם החברה האוסטרלית, בהיקף של 3.4 מיליארד דולר.
איזו מניית ניאו-קלאוד היא הקנייה הטובה ביותר?
קורוויב (CRWV), נביוס (NBIS) ו-IREN (IREN) כולן נושאות כיום דירוג קונצנזוס של האנליסטים מסוג קנייה מתונה בוול סטריט, לפי כלי השוואת המניות של TipRanks.
עם זאת, IREN מקדימה בהרבה את שתי האחרות, עם פוטנציאל עלייה של כ-103%. זה מבוסס על מחיר יעד ממוצע של 75.18 דולר.
