דלגו לתוכן
מבט עלתחזית אנליסטיםדיבידנדיםדוחותניתוח מניות באמצעות AIסיכום פיננסי

ניתוח באמצעות AI של פיידמונט אופיס ריאלטי טראסט (PDM)

PDM

פיידמונט אופיס ריאלטי טראסט (NYSE:PDM)

דירוג:
54ניטרלי
מחיר יעד:
$9.50(▼4.04% פוטנציאל ירידה)
פעולה:
חידוש המלצה
תאריך:
15.09.2026

PDM מקבלת ציון מעט מעל הקצה הנמוך בעיקר משום שתזרים המזומנים השתפר באופן מהותי ושיחת הוועידה על התוצאות הצביעה על תנופה חזקה בפעילות ההשכרה, לצד העלאת התחזית לשנת 2026. מנגד, הביצועים הפיננסיים עדיין מוגבלים בשל ירידה חדה בהכנסות והפסדים נקיים מתמשכים, בעוד שהאינדיקטורים הטכניים מצביעים על מומנטום חלש בטווח הקרוב והערכת השווי נפגעת מרווחים שליליים ומדיבידנד שהושעה.

תנופת השכרה וצמיחת דמי שכירות

היקף השכרה חזק, עליות דו-ספרתיות בדמי השכירות וצבר משמעותי של חוזים שנחתמו מספקים תמיכה נראית לעין בתפוסה, ב-NOI של נכסים זהים ובתזרימי המזומנים העתידיים. עליות אלה מצביעות על שיפור בכוח התמחור ויוצרות גשר הכנסות יציב, עם תחילתן של שכירויות שנחתמו במהלך הרבעונים הקרובים.

ספיידר S&P 500 (SPY) לעומת פיידמונט אופיס ריאלטי טראסט (PDM)

שווי שוק
$1.14B
תשואת דיבידנד
―
נפח מסחר ממוצע (3 חודשים)
1.83M
מכפיל רווח (P/E)
―
בטא (שנתי)
0.79
צמיחת הכנסות
0.70%
צמיחת רווח למניה
-17.55%
מדינה
ארה"ב
מספר עובדים
140
מגזר
נדל"ן
עוצמת המגזר
53
תעשייה
REIT - Office

סקירה עסקית ומודל ההכנסות

תיאור החברה

פיידמונט אופיס ריאלטי טראסט היא קרן השקעות בנדלן הרוכשת מנהלת מפתחת ומפעילה נכסי משרדים פרימיום מסוג קלאס א הנכסים ממוקמים באופן אסטרטגי בתתי שווקים מרכזיים בשבעה שוקי משרדים גדולים במזרח ארצות הברית כאשר אזור הסאנבלט תורם את מרבית הכנסותיה תיק הנכסים המגוון גיאוגרפית של החברה כולל כ 17 מיליון רגל רבועה ומוערך בכ 5 מיליארד כחברה בניהול עצמי ובעלת אינטגרציה מלאה פיידמונט אופיס ריאלטי טראסט מחזיקה צוותי ניהול מקומיים בכל אחד מהשווקים שבהם היא פועלת ומחזיקה בדירוגי אשראי ברמת השקעה של 3מ BBB ושל מודיס Baa2 עד לסוף הרבעון השלישי כ 63% מתיק הנכסים שלה היה בעל הסמכת אנרגי סטאר וכ 41% השיג הסמכת ליד

סקירת הדוחות הכספיים

סיכום

פיידמונט אופיס ריאלטי טראסט מציגה תמונה פיננסית מעורבת: תזרים המזומנים השתפר באופן משמעותי ב-12 החודשים האחרונים, עם תזרים מזומנים חזק מפעילות שוטפת ותזרים מזומנים חופשי, והמאזן נראה ממונף פחות בתקופה האחרונה. עם זאת, דוח הרווח וההפסד נותר מוקד הדאגה העיקרי, כאשר ירידה חדה בהכנסות ב-12 החודשים האחרונים והפסדים נקיים מתמשכים ממשיכים להפעיל לחץ על הרווחיות הכוללת ועל התשואות. בסך הכול, החוסן הפיננסי משתפר בזכות תזרים המזומנים, אך החברה זקוקה להתייצבות בהכנסות ולמסלול חזרה לרווחיות בת-קיימא כדי להציג פרופיל כולל חזק יותר.

פירוט12 החודשים האחרוניםדצמבר 2025דצמבר 2024דצמבר 2023דצמבר 2022דצמבר 2021
דוח רווח והפסד
סך ההכנסות569.43M564.99M570.32M577.76M563.77M528.71M
רווח גולמי107.16M-117.06M336.20M342.67M337.71M317.78M
EBITDA280.84M268.52M264.85M279.73M427.88M249.40M
רווח נקי-80.72M-83.60M-79.07M-48.39M146.83M-1.15M
מאזן
סך הנכסים4.05B4.03B4.11B4.06B4.09B3.93B
מזומנים, שווי מזומנים והשקעות לטווח קצר16.79M731.00K109.64M825.00K16.54M7.42M
סך החוב2.27B2.27B2.51B2.10B2.04B1.88B
סך ההתחייבויות2.57B2.53B2.53B2.33B2.24B2.14B
הון בעלי המניות1.47B1.50B1.59B1.72B1.85B1.79B
תזרים מזומנים
תזרים מזומנים חופשי31.69M-16.68M-14.00M51.94M93.86M119.58M
תזרים מזומנים מפעילות שוטפת179.20M140.57M198.11M210.13M215.22M242.20M
תזרים מזומנים מפעילות השקעה-198.26M-175.35M-186.62M-196.02M-1.25M-368.93M
תזרים מזומנים מפעילות מימון32.99M-75.31M98.18M-29.51M-203.23M126.38M

השוואת מתחרים

דירוג כולל

מגזר (65)
HIWHIW
56ניטרלי
PDMPDM
54ניטרלי
CUZCUZ
53ניטרלי
HPPHPP
53ניטרלי
DEIDEI
50ניטרלי
BDNBDN
45ניטרלי
תשואת חסרתשואת יתר

מדדים פיננסיים

חברהדירוג כוללשווי שוקמכפיל רווח (P/E)ROEתשואת דיבידנדצמיחת הכנסותצמיחת רווח למניה
הייוודס פרופרטיס56ניטרלי$3.28B18.767.09%5.94%3.30%28.46%
פיידמונט אופיס ריאלטי טראסט54ניטרלי$1.14B-13.52-5.39%—0.70%-17.55%
קאזינס פרופרטיז53ניטרלי$4.58B653.530.14%3.98%11.89%-89.22%
האדסון פסיפיק פרופרטיז53ניטרלי$674.06M-1.23-18.64%—2.54%54.94%
דאגלס אמט50ניטרלי$1.65B-68.01-1.21%6.19%0.78%-167.70%
ברנדיוויין ריאלטי טראסט45ניטרלי$467.50M-3.09-18.69%10.09%0.51%56.07%
*מגזר65ניטרלי$2.17B12.193.79%4.94%3.15%1.96%

השוואת ביצועים

חברהמחירשינוי% שינוי
8.790.647.85%
26.861.716.81%
9.29-3.44-26.99%
28.510.772.78%
10.90-7.37-40.34%
2.53-0.79-23.70%

מילון מונחים

קנייה

מניה המדורגת כ"קנייה" צפויה להציג ביצועים טובים יותר מהשוק הכללי או ממדד ייחוס מסוים בטווח הקצר עד הבינוני. דירוג זה מצביע על כך שהמניה עשויה להניב תשואות גבוהות יותר בהשוואה למניות אחרות באותו מגזר או למדד השוק.

הערה: אין באמור משום ייעוץ השקעות; מומלץ להתייעץ עם יועץ פיננסי לפני קבלת החלטות השקעה.

החזקה

מניה המדורגת כ"החזקה" צפויה להציג ביצועים דומים לשוק הכללי או למדד ייחוס מסוים. דירוג זה מצביע על כך שהמניה אינה נחשבת לאטרקטיבית במיוחד להשקעה, אך גם אינה נתפסת כבלתי אטרקטיבית במיוחד.

הערה: אין באמור משום ייעוץ השקעות; מומלץ להתייעץ עם יועץ פיננסי לפני קבלת החלטות השקעה.

מכירה

מניה המדורגת כ"מכירה" צפויה להציג ביצועים חלשים יותר מהשוק הכללי או ממדד ייחוס מסוים בטווח הקצר עד הבינוני. דירוג זה מצביע על כך שהמניה עשויה להניב תשואות נמוכות יותר בהשוואה למניות אחרות באותו מגזר או למדד השוק.

הערה: אין באמור משום ייעוץ השקעות; מומלץ להתייעץ עם יועץ פיננסי לפני קבלת החלטות השקעה.

כתב ויתור

דוח מניה זה של אנליסט AI נוצר באופן אוטומטי על ידי מערכות הבינה המלאכותית שלנו, תוך שימוש באלגוריתמים מתקדמים ובנתונים פיננסיים, טכניים ונתוני שוק הזמינים לציבור. אף שהמידע המוצג נועד להיות מדויק ובעל ערך, הוא מיועד למטרות מידע בלבד ואין לראות בו ייעוץ פיננסי. תוכן שנוצר על ידי מערכת בינה מלאכותית (AI) עשוי לכלול אי־דיוקים ו/או שגיאות.

השקעה במניות כרוכה מטבעה בסיכונים, וביצועי עבר אינם מעידים בהכרח על תוצאות עתידיות. דוח זה אינו מביא בחשבון את נסיבותיך הפיננסיות האישיות, מטרותיך או סובלנותך לסיכון. יש לבצע מחקר עצמאי או להתייעץ עם יועץ פיננסי מוסמך לפני קבלת החלטות השקעה. הניתוחים וההמלצות המוצגים בדוח מבוססים על נתונים היסטוריים ועדכניים, וייתכן שאינם משקפים באופן מלא תנאי שוק עתידיים או התפתחויות בלתי צפויות.

לא יוצרי הדוח ולא הגופים הקשורים אליהם מתחייבים לדיוק, לשלמות או לאמינות המידע המוצג. השימוש בדוח נעשה לפי שיקול דעתכם ועל אחריותכם בלבד.

תאריך הניתוח: 15 בספטמבר 2026