דלגו לתוכן
מבט עלתחזית אנליסטיםדיבידנדיםדוחותניתוח מניות באמצעות AIסיכום פיננסי

ניתוח באמצעות AI של סרפטה תרפיוטיקס (SRPT)

SRPT

סרפטה תרפיוטיקס (NASDAQ:SRPT)

דירוג:
49ניטרלי
מחיר יעד:
$16.50(▼12.79% פוטנציאל ירידה)
פעולה:
חידוש המלצה
תאריך:
24.09.2026

הציון מוגבל בעיקר בשל ביצועים פיננסיים חלשים, הנובעים מתזרים מזומנים תפעולי חופשי שלילי מתמשך ומרווחיות לא עקבית. העדכונים משיחות הוועידה על התוצאות מוסיפים תמיכה מסוימת באמצעות משמעת עלויות משופרת, רווחיות תפעולית ומזומנים גבוהים יותר, אך אלה מתמתנים בשל לחץ בטווח הקרוב על הכנסות אלווידיס ואי-ודאות הקשורה לעיתוי ולרגולציה. האינדיקטורים הטכניים הם ניטרליים עד חלשים, והערכת השווי אינה נתמכת בשל רווחים שליליים והיעדר דיבידנד; אירועים תאגידיים משפרים במידה מתונה את פרופיל הסיכון באמצעות הסדר התדיינות משפטית ושינוי בהנהלה.

בידול קליני

המיקוד השרירי של אלפא-אינטגרין ב-SRP-1003 מספק ריכוזים גבוהים יותר בשריר בהשוואה לגישות המבוססות על קולטני טרנספרין, ותומך ביתרון פוטנציאלי בהעברה, שעשוי לשפר השפעות משנות מחלה.

ספיידר S&P 500 (SPY) לעומת סרפטה תרפיוטיקס (SRPT)

שווי שוק
$1.96B
תשואת דיבידנד
―
נפח מסחר ממוצע (3 חודשים)
3.14M
מכפיל רווח (P/E)
―
בטא (שנתי)
1.39
צמיחת הכנסות
-20.44%
צמיחת רווח למניה
-349.84%
מדינה
ארה"ב
מספר עובדים
835
מגזר
בריאות
עוצמת המגזר
45
תעשייה
Biotechnology

סקירה עסקית ומודל ההכנסות

תיאור החברה

סרפטה תרפיוטיקס היא חברת ביו פרמצבטיקה בשלב מסחרי, המתמקדת בגילוי ובקידום שיטות טיפול גנטיות, לרבות טיפולים המכוונים ל RNA וטיפולים גנטיים, במיוחד עבור מחלות נדירות. החברה מציעה כיום שני טיפולים מאושרים EXONDYS 51, הנרשם לחולי ניוון שרירים דושן עם מוטציות מאומתות בגן דיסטרופין המתאימות לדילוג על אקסון 51, ו VYONDYS 53, עבור חולי ניוון שרירים דושן עם מוטציות המתאימות לדילוג על אקסון 53. צנרת הפיתוח של סרפטה תרפיוטיקס כוללת את AMONDYS 45, מועמד למוצר לדילוג על אקסון המשתמש בכימיה של אוליגומר מורפולינו פוספורודיאמידט עבור אקסון 45, את SRP 5051, PMO מצומד לפפטיד המיועד למקד את אקסון 51 של קדם mRNA של דיסטרופין, וכן תוכניות לטיפול גנטי כגון SRP 9001 עבור ניוון שרירים דושן ו SRP 9003 עבור ניוון שרירים של חגורת הגפיים. החברה מקיימת הסכמי שיתוף פעולה עם ארגונים כמו F Hoffman La Roche Ltd, Nationwide Children's Hospital, Lysogene, Duke University, Genethon ו StrideBio. סרפטה תרפיוטיקס נוסדה בשנת 1980, ומשרדיה הראשיים נמצאים בקיימברידג מסצ וסטס.

סקירת הדוחות הכספיים

סיכום

SRPT מציגה התרחבות משמעותית בהכנסות לאורך מספר שנים ושיפור במדדי המינוף לעומת תקופות קודמות, אך הפרופיל הפיננסי שלה מוגבל בשל רווחיות לא עקבית ושריפת מזומנים מתמשכת. תוצאות 12 החודשים האחרונים מצביעות על מסלול לעבר התייצבות, עם צמצום ההפסדים לעומת 2025, אך השילוב של תזרים מזומנים תפעולי שלילי ותזרים מזומנים חופשי שלילי ממשיך להותיר את הסיכון הפיננסי ברמה גבוהה, עד שהרווחיות והמרת המזומנים יהפכו לחיוביות באופן עקבי.

פירוט12 החודשים האחרוניםדצמבר 2025דצמבר 2024דצמבר 2023דצמבר 2022דצמבר 2021
דוח רווח והפסד
סך ההכנסות1.97B2.20B1.90B1.24B933.01M701.89M
רווח גולמי1.16B1.32B1.58B1.09B793.02M604.84M
EBITDA-14.58M-647.97M316.89M-453.69M-594.85M-317.41M
רווח נקי-136.73M-713.41M235.24M-535.98M-703.49M-418.78M
מאזן
סך הנכסים3.19B3.35B3.96B3.26B3.13B3.15B
מזומנים, שווי מזומנים והשקעות לטווח קצר788.49M939.65M1.35B1.68B1.99B2.12B
סך החוב1.05B1.04B1.34B1.40B1.62B1.15B
סך ההתחייבויות1.66B2.21B2.44B2.41B2.74B2.22B
הון בעלי המניות1.53B1.14B1.53B859.34M384.95M928.01M
תזרים מזומנים
תזרים מזומנים חופשי-131.47M-307.45M-352.74M-588.34M-357.60M-481.66M
תזרים מזומנים מפעילות שוטפת-91.68M-205.48M-205.79M-500.99M-325.35M-443.17M
תזרים מזומנים מפעילות השקעה-33.55M69.64M755.56M-165.80M-1.05B495.41M
תזרים מזומנים מפעילות מימון-156.52M-168.34M124.81M125.00M232.51M561.57M

השוואת מתחרים

דירוג כולל

מגזר (51)
QUREQURE
53ניטרלי
TSHATSHA
50ניטרלי
SRPTSRPT
49ניטרלי
RARERARE
49ניטרלי
WVEWVE
47ניטרלי
SLDBSLDB
41ניטרלי
תשואת חסרתשואת יתר

מדדים פיננסיים

חברהדירוג כוללשווי שוקמכפיל רווח (P/E)ROEתשואת דיבידנדצמיחת הכנסותצמיחת רווח למניה
uniQure53ניטרלי$1.58B-5.62-111.96%—30.24%-3.25%
טיישה ג'ין ת'רפיז50ניטרלי$1.34B-9.75-56.19%—-32.27%-21.09%
סרפטה תרפיוטיקס49ניטרלי$1.96B-12.89-9.96%—-20.44%-349.84%
אולטראג'ניקס פארמסוטיקל49ניטרלי$1.57B-2.73392.35%—17.50%-5.66%
Wave Life Sciences47ניטרלי$674.52M-3.09-50.12%—-30.42%-23.31%
סוליד ביוסיינסס41ניטרלי$686.24M-3.36-72.28%——31.81%
*מגזר51ניטרלי$7.86B-0.30-43.30%2.27%22.53%-2.21%

השוואת ביצועים

חברהמחירשינוי% שינוי
18.56-4.79-20.51%
15.92-18.27-53.44%
22.69-40.38-64.02%
3.37-4.48-57.07%
6.410.406.66%
4.12-1.03-20.00%

מילון מונחים

קנייה

מניה המדורגת כ"קנייה" צפויה להציג ביצועים טובים יותר מהשוק הכללי או ממדד ייחוס מסוים בטווח הקצר עד הבינוני. דירוג זה מצביע על כך שהמניה עשויה להניב תשואות גבוהות יותר בהשוואה למניות אחרות באותו מגזר או למדד השוק.

הערה: אין באמור משום ייעוץ השקעות; מומלץ להתייעץ עם יועץ פיננסי לפני קבלת החלטות השקעה.

החזקה

מניה המדורגת כ"החזקה" צפויה להציג ביצועים דומים לשוק הכללי או למדד ייחוס מסוים. דירוג זה מצביע על כך שהמניה אינה נחשבת לאטרקטיבית במיוחד להשקעה, אך גם אינה נתפסת כבלתי אטרקטיבית במיוחד.

הערה: אין באמור משום ייעוץ השקעות; מומלץ להתייעץ עם יועץ פיננסי לפני קבלת החלטות השקעה.

מכירה

מניה המדורגת כ"מכירה" צפויה להציג ביצועים חלשים יותר מהשוק הכללי או ממדד ייחוס מסוים בטווח הקצר עד הבינוני. דירוג זה מצביע על כך שהמניה עשויה להניב תשואות נמוכות יותר בהשוואה למניות אחרות באותו מגזר או למדד השוק.

הערה: אין באמור משום ייעוץ השקעות; מומלץ להתייעץ עם יועץ פיננסי לפני קבלת החלטות השקעה.

כתב ויתור

דוח מניה זה של אנליסט AI נוצר באופן אוטומטי על ידי מערכות הבינה המלאכותית שלנו, תוך שימוש באלגוריתמים מתקדמים ובנתונים פיננסיים, טכניים ונתוני שוק הזמינים לציבור. אף שהמידע המוצג נועד להיות מדויק ובעל ערך, הוא מיועד למטרות מידע בלבד ואין לראות בו ייעוץ פיננסי. תוכן שנוצר על ידי מערכת בינה מלאכותית (AI) עשוי לכלול אי־דיוקים ו/או שגיאות.

השקעה במניות כרוכה מטבעה בסיכונים, וביצועי עבר אינם מעידים בהכרח על תוצאות עתידיות. דוח זה אינו מביא בחשבון את נסיבותיך הפיננסיות האישיות, מטרותיך או סובלנותך לסיכון. יש לבצע מחקר עצמאי או להתייעץ עם יועץ פיננסי מוסמך לפני קבלת החלטות השקעה. הניתוחים וההמלצות המוצגים בדוח מבוססים על נתונים היסטוריים ועדכניים, וייתכן שאינם משקפים באופן מלא תנאי שוק עתידיים או התפתחויות בלתי צפויות.

לא יוצרי הדוח ולא הגופים הקשורים אליהם מתחייבים לדיוק, לשלמות או לאמינות המידע המוצג. השימוש בדוח נעשה לפי שיקול דעתכם ועל אחריותכם בלבד.

תאריך הניתוח: 24 בספטמבר 2026