Jefferies Financial תרכוש אחזקה של 50% ב-Hildene Holding Company
קבוצת Jefferies Financial (JEF) הודיעה כי תרכוש אחזקה של 50% ב-Hildene Holding Company, LLC, החברה האם של Hildene Capital Management, LLC וחברותיה הקשורות, מנהלת נכסים המתמקדת באשראי עם יותר מ-18 מיליארד דולר בנכסים מנוהלים, עבור מגוון רחב של לקוחות במוצרים מסוג קרן גידור, חשבון מנוהל בנפרד, Drawdown, איגוח ופתרונות ביטוח. המהלך מגיע במקביל לכך ש-Hildene חתמה על הסכם מחייב לרכישת SILAC, Inc., החברה האם של SILAC Insurance Company. בשנת 2022 נכנסה ג'פריז לשותפות אסטרטגית עם Hildene, שבעקבותיה לג'פריז כבר יש חלק בהכנסות מעסקי ניהול הנכסים של Hildene. ג'פריז תחליף את חלקה בהכנסות, חלק מהאחזקה שלה בקרן פרטית המנוהלת על ידי Hildene, ועוד 340 מיליון דולר במזומן, תמורת אחזקה של 50% ב-Hildene. השותפים הבכירים של Hildene יתרמו את אחזקתם הנוכחית ב-Hildene וכן כ-250 מיליון דולר של אינטרסים בקרנות ובהון קשור ל-Hildene, והם יחזיקו ב-50% הנותרים של Hildene. בכפוף לתנאי סגירה מקובלים, כולל קבלת אישורים רגולטוריים ואישורי לקוחות נדרשים, העסקאות צפויות להיסגר ברבעון השלישי של 2026. לאחר השלמת העסקה, Hildene תחזיק גם באחזקה רובית ב-Hildene Re SPC, Ltd., מבטחת משנה בתחום חיים וקצבאות המבוססת באיי קיימן, המתמקדת כיום במוצרי צבירת הון ופרישה המבוססים על פרמיה חד-פעמית. השקעת המזומן של ג'פריז בסך 340 מיליון דולר תקוזז ותמומן למעשה באמצעות צמצום צפוי של יותר מ-500 מיליון דולר במהלך 2026 בהשקעות של ג'פריז בפלטפורמות ובאסטרטגיות מסוימות ביחידת Leucadia Asset Management. ג'פריז צופה שההשקעה ב-Hildene תהיה תורמת מידית ותשמש מקור תרומה עקבי לרווח הנקי שלה. ג'פריז לא תאחד את Hildene או את SILAC ותחשב את ההשקעה לפי שיטת השווי המאזני, שבמסגרתה תרשום את חלקה של 50% ברווחים המאוחדים של Hildene. עם סגירת העסקה, ג'פריז מצפה לרשום רווח לפני מס של כ-75 מיליון דולר מהעלאת השווי לשווי השוק ההוגן של ההחזקה שלה ב-Hildene לפני העסקה. עם קבלת האישור הרגולטורי, Hildene תרכוש את מלוא המניות הרגילות של SILAC תמורת 550 מיליון דולר במזומן.
פורסם לראשונה ב-TheFly – הסמכות העליונה לחדשות פיננסיות בזמן אמת שמזיזות את השוק. נסו עכשיו>>
ראו את המניות המובילות שמומלצות על ידי אנליסטים >>