קרן הסל Schwab US Dividend Equity ETF רושמת פדיונות על רקע עוצמה במניות האנרגיה
- קרן הסל $SCHD עלתה ב-0.52% בשבוע האחרון אך רשמה יציאת כספים נטו חריגה של 14.57 מיליארד דולר, בין היתר על רקע סנטימנט שוק משתנה כלפי האחזקות המרכזיות שלה בתחום האנרגיה והתקשורת.
- Chevron ו-Conocophillips נהנות מהמלצות קנייה וחיוביות מצד אנליסטים על רקע מחירי נפט גבוהים וסיכונים גיאו-פוליטיים, בעוד Verizon Communications נותרת ללא חדשות מהותיות חדשות ולכן צפויה להמשיך להיות מושפעת בעיקר מיסודות סקטור התקשורת וציפיות הריבית.
קרן הסל Schwab US Dividend Equity ETF ( $SCHD ) עלתה ב-0.52% במהלך השבוע האחרון. במקביל, היא רשמה יציאת כספים נטו ל-5 ימים בהיקף של 14.57 מיליארד דולר.
חלק מהסיבה לכך קשור לסנטימנט השוק כלפי כמה מהאחזקות הגדולות בקרן. לדוגמה:
- Chevron ממשיכה להיות במוקד, כשגורמים גיאו-פוליטיים מניעים את תנודות מחירי הנפט והסנטימנט של האנליסטים נעשה חיובי יותר. המנכ"ל מייק וירת' הזהיר שהשוק ממעיט בהערכת הסיכונים להיצע, עקב סגירה חלקית של מיצר הורמוז, אפילו כאשר נפט ברנט ירד לזמן קצר מתחת ל-100 דולר לאחר הפוגה דיפלומטית בין ארה"ב לאיראן, מה שעודד מימוש רווחים במניות אנרגיה מובילות.
אנליסטים ברובם לא נבהלים מתנודות המחיר הקצרות: HSBC העלה את דירוג Chevron ל"קנייה", תוך ציון החשיפה הנמוכה יחסית שלה למזרח התיכון והרווח ממחירי סחורות גבוהים יותר, בעוד וול סטריט שומרת על דירוג כולל של "קנייה חזקה". למרות שהמניה עלתה בערך בשליש מתחילת השנה וכעת מחיר היעד הממוצע מרמז על downside קל, המניה עדיין מוצגת כפוזיציה מרכזית לכל מי שמחפש להיחשף לזינוק נוסף אפשרי במחירי הנפט.
- Conocophillips ממשיכה ליהנות מסיקור חיובי מצד אנליסטים כאשר היא נסחרת קרוב לשיא של 52 השבועות, בעזרת מחירי נפט חזקים וביצוע תפעולי טוב. ברקליס חזר על המלצת "קנייה" עם מחיר יעד של 128 דולר, וטען שהחברה עדיין אטרקטיבית גם לאחר הראלי, תוך הצגת המניה לצד חברות חיפוש והפקה נוספות מצפון אמריקה.
בסך הכול, Conocophillips נהנית מדירוג קונצנזוס של "קנייה מתונה", עם מחיר יעד ממוצע שנמצא מעט מעל מחיר המניה הנוכחי, מה שמצביע על אפסייד מתון בלבד מכאן. עם זאת, עדכון המלצה אחרון מ-TipRanks – xAI ל"קנייה" עם מחיר יעד גבוה יותר של 137 דולר, מאותת שיש גורמים שסבורים שנותרה עוד עלייה אפשרית אם מחיר הנפט יישאר גבוה או שהסיכונים הגיאו-פוליטיים ידחפו מחדש את הראלי במפיקות נפט וגז במעלה הזרם.
- Verizon Communications לא זכתה לסיקור משמעותי בגל הפרסומים האחרון, כך שלמשקיעים כמעט אין חדשות ספציפיות לחברה שעליהן ניתן לבסס מסחר. הכותרות האחרונות התמקדו במקום זאת במניות האנרגיה, שם תנודתיות מחירי הנפט והמתח במזרח התיכון מניעים את הסנטימנט ואת זרימת ההון.
עבור מחזיקי Verizon Communications, היעדר מנועי צמיחה חדשים אומר שבטווח הקצר, ביצועי המניה כנראה ימשיכו לעקוב בעיקר אחרי היסודות של סקטור התקשורת, ציפיות הריבית ופרופיל הדיבידנד הידוע שלה – ולא אחרי תנודות חדות מונעות-אירועים, ששולטות כרגע בסקטור הנפט והגז.