קבוצת דוראל משלימה רכישת שליטה בזפירוס ומממנת בעזרת הפניקס
קבוצת דוראל משאבי אנרגיה מתחדשת דיווחה על השלמת עסקת רכישת השליטה בחברת זפירוס אנרגיות רוח בע”מ מידי קרנות התשתיות IIF. ב-23 באפריל 2026 הושלמה העסקה, וכעת מחזיקה דוראל, באמצעות שותפות ייעודית (SPV), בכ-55.88% מהון המניות המונפק והנפרע של זפירוס ומשמשת כבעלת השליטה בחברה.
לקראת השלמת הרכישה התקשרה השותפות הייעודית עם גופים מקבוצת הפניקס בהסכמי השקעת הון ומימון. במסגרת עסקת ההון, הפניקס תשקיע כ-111 מיליון שקל בתמורה ל-18% מזכויות ההשתתפות המוגבלת ב-SPV. השקעה זו מהווה כ-18% מההון הנדרש לרכישת השליטה, על בסיס שווי המניה שנקבע בהסכם הרכישה. השלמת עסקת ההון כפופה לתנאים מתלים מקובלים, ובהם קבלת אישורים מצדדים שלישיים במידת הצורך. עם השלמתה צפוי להיחתם הסכם שותפות חדש ל-SPV שיסדיר את מערכת היחסים בין דוראל לבין הפניקס כשותפים מוגבלים, כולל מנגנוני מימון, הגנות מיעוט והסדרים להעברת זכויות, וכן מנגנון אפשרי ל”העלאת” חלק ממניות זפירוס להחזקה ישירה בידי הצדדים כנגד פירעון יחסי של החוב.
במקביל, חתמה דוראל על עסקת מימון עם גופים מקבוצת הפניקס, שלפיה הועמד ל-SPV הלוואה בסך 400 מיליון שקל לתקופה של חמש שנים. ההלוואה תיפרע בחמישה תשלומי קרן שנתיים, כאשר ברכיב האחרון קיים מרכיב “בולט” בשיעור 75% מיתרת הקרן, והפרשי הריבית ישולמו רבעונית. ההלוואה מובטחת, בין היתר, בשעבוד על מניות זפירוס שנרכשו בידי ה-SPV, בשעבוד על החזקות דוראל ב-SPV ובערבות חברה של דוראל עד 100 מיליון שקל, שתפחת ביחס ישיר להחזר ההלוואה. בהסכם המימון נקבעו תנאים נוספים מקובלים, ובהם עילות לפירעון מיידי, התחייבויות לאמות מידה פיננסיות המבוססות על אמות המידה באגרות החוב של זפירוס, מגבלות על עסקאות עם בעלי עניין במקרים מסוימים ומגבלות על העברת זכויות.
ההלוואה הושלמה במקביל להשלמת רכישת השליטה בזפירוס, וכספי המימון שימשו חלק מהתמורה בעסקה. דוראל ציינה כי עיכבה את פרסום הדיווח על עסקת המימון ועסקת ההון עם הפניקס בהתאם לתקנה 36(ב1) לתקנות ניירות ערך, מאחר שלטענתה פרסום מוקדם היה עלול לעכב או למנוע את השלמת רכישת השליטה בזפירוס. ב-23 באפריל 2026 בשעה 10:45 הוסרה המניעה לדווח, והחברה פרסמה את הדוח המיידי.