דלגו לתוכן
מבט עלתחזית אנליסטיםדיבידנדיםדוחותניתוח מניות באמצעות AIסיכום פיננסי

ניתוח באמצעות AI של Athabasca Oil (ATH)

ATH

Athabasca Oil (TSX:ATH)

דירוג:
73תשואת יתר
מחיר יעד:
C$13.50(▲14.02% פוטנציאל עלייה)
פעולה:
חידוש המלצה
תאריך:
30.10.2026

הציון מונע בעיקר על ידי ביצועים פיננסיים חזקים, ובפרט מינוף נמוך ושולי רווח ויצירת מזומנים יציבים, אשר קוזזו חלקית על ידי מחזוריות ותזרים מזומנים חופשי תנודתי בתקופה האחרונה. האינדיקטורים הטכניים תומכים, עם מגמת עלייה כוללת, אם כי איתותי המומנטום לטווח הקצר מעורבים. התמחור, עם P/E של כ-24 וללא תשואת דיבידנד שסופקה, ממתן עוד את הדירוג הכולל.

iShares MSCI Canada ETF (EWC) לעומת Athabasca Oil (ATH)

שווי שוק
C$5.81B
תשואת דיבידנד
―
נפח מסחר ממוצע (3 חודשים)
6.04M
מכפיל רווח (P/E)
24.4
בטא (שנתי)
0.44
צמיחת הכנסות
2.54%
צמיחת רווח למניה
-45.29%
מדינה
קנדה
מספר עובדים
187
מגזר
אנרגיה
עוצמת המגזר
52
תעשייה
Oil & Gas Exploration & Production

סקירה עסקית ומודל ההכנסות

איך החברה מרוויחה כסף

אתבסקה אויל מייצרת הכנסות בעיקר מהפקה ומכירה של נפט גולמי, בעיקר ביטומן/נפט כבד שמקורו בחולות נפט, מנכסי חולות הנפט שהיא מפעילה. ההכנסות נוצרות על בסיס היקפי הנפט המופקים ומחיר המכירה בפועל, המושפע ממדדי ייחוס עולמיים לנפט גולמי, כגון WTI, מפערי מחירים של נפט כבד, כגון דינמיקת תמחור מסוג Western Canadian Select, ומשערי חליפין (CAD/USD) כאשר הדבר רלוונטי. החברה בדרך כלל מוכרת את התפוקה שלה לרוכשים/משווקים מצדדים שלישיים במסגרת הסכמי מכירה פיזית של נפט גולמי, כאשר התמחור בפועל מושפע עוד יותר מנגישות לתשתיות הובלה ועלויותיהן, בצינור או ברכבת לפי העניין, מעלויות מיזוג/דילול המשמשות לשינוע נפט כבד, ומהפרשי איכות/מיקום שוק. הרווחים מונעים מהפער בין מחירי הנפט בפועל לבין עלויות התפעול של החברה, כולל ייצור קיטור ודלק לפעילות תרמית והוצאות תפעול בשדות, וכן מתמלוגים, עלויות הובלה ושיווק, וההון התחזוקתי הנדרש לשמירה על רמות ההפקה. בנוסף, כמו יצרניות רבות במעלה הזרם, אתבסקה אויל עשויה להשתמש בניהול סיכוני מחירי סחורות באמצעות גידור כדי להפחית תנודתיות בתזרים המזומנים; רווחים או הפסדים ממכשירים אלה יכולים להשפיע על ההכנסות המדווחות/התמחור בפועל בתקופות מסוימות. שמות ספציפיים של צדדים נגדיים, תנאי חוזים ופרטי שותפויות הם null.

סקירת הדוחות הכספיים

סיכום

הדוחות הכספיים של Athabasca Oil מציגים פרופיל כושר פירעון חזק ורווחיות שוטפת יציבה, הנתמכים על ידי מינוף נמוך ויצירת תזרים מזומנים תפעולי חזקה ב-12 החודשים האחרונים. מנגד, קיימת מחזוריות: ההכנסות, הרווחים ותזרים המזומנים החופשי הציגו תנודות בולטות במהלך השנים האחרונות, כאשר הרווחיות התייצבה מרמות השיא המוקדמות יותר. בסך הכול, נראה שהחברה נמצאת בעמדה פיננסית טובה, אך התוצאות צפויות להמשיך להיות רגישות למחירי הסחורות ולתנאי התפעול.

פירוט12 החודשים האחרוניםדצמבר 2025דצמבר 2024דצמבר 2023דצמבר 2022דצמבר 2021
דוח רווח והפסד
סך ההכנסות1.39B1.31B1.44B1.20B1.50B1.02B
רווח גולמי507.06M423.06M751.90M414.79M731.03M564.58M
EBITDA564.64M508.65M791.54M110.46M370.67M649.06M
רווח נקי236.86M245.11M467.74M-51.22M572.27M457.61M
מאזן
סך הנכסים2.78B2.55B2.47B2.05B2.23B1.74B
מזומנים, שווי מזומנים והשקעות לטווח קצר305.01M316.37M344.84M343.31M197.53M223.06M
סך החוב213.38M201.86M199.73M185.54M206.13M384.30M
סך ההתחייבויות731.66M657.43M610.88M465.18M519.86M716.17M
הון בעלי המניות1.93B1.77B1.75B1.58B1.71B1.03B
תזרים מזומנים
תזרים מזומנים חופשי374.84M197.91M289.50M165.69M168.17M102.11M
תזרים מזומנים מפעילות שוטפת488.80M520.46M557.54M305.53M315.62M194.25M
תזרים מזומנים מפעילות השקעה-387.81M-305.77M-251.34M20.56M-146.00M22.70M
תזרים מזומנים מפעילות מימון-135.20M-230.74M-328.68M-170.73M-204.95M-159.20M

השוואת מתחרים

דירוג כולל

מגזר (65)
ATHATH
73תשואת יתר
BTEBTE
69ניטרלי
TVETVE
68ניטרלי
POUPOU
62ניטרלי
IPCOIPCO
52ניטרלי
תשואת חסרתשואת יתר

מדדים פיננסיים

חברהדירוג כוללשווי שוקמכפיל רווח (P/E)ROEתשואת דיבידנדצמיחת הכנסותצמיחת רווח למניה
Athabasca Oil73תשואת יתרC$5.81B24.3912.76%—2.54%-45.29%
Baytex Energy69ניטרליC$5.26B-8.16-26.39%1.48%——
Tamarack Valley Energy68ניטרליC$6.65B18.0220.30%1.29%10.65%—
Paramount Resources62ניטרליC$5.11B43.124.30%1.98%-28.28%-92.06%
International Petroleum Corporation52ניטרליC$4.53B150.962.34%—4.38%-57.68%
*מגזר65ניטרלי$15.17B7.614.09%5.20%3.87%-62.32%

השוואת ביצועים

חברהמחירשינוי% שינוי
12.005.1374.67%
7.524.40141.10%
34.9613.1560.28%
14.097.97130.15%
40.1118.2983.82%

מילון מונחים

קנייה

מניה המדורגת כ"קנייה" צפויה להציג ביצועים טובים יותר מהשוק הכללי או ממדד ייחוס מסוים בטווח הקצר עד הבינוני. דירוג זה מצביע על כך שהמניה עשויה להניב תשואות גבוהות יותר בהשוואה למניות אחרות באותו מגזר או למדד השוק.

הערה: אין באמור משום ייעוץ השקעות; מומלץ להתייעץ עם יועץ פיננסי לפני קבלת החלטות השקעה.

החזקה

מניה המדורגת כ"החזקה" צפויה להציג ביצועים דומים לשוק הכללי או למדד ייחוס מסוים. דירוג זה מצביע על כך שהמניה אינה נחשבת לאטרקטיבית במיוחד להשקעה, אך גם אינה נתפסת כבלתי אטרקטיבית במיוחד.

הערה: אין באמור משום ייעוץ השקעות; מומלץ להתייעץ עם יועץ פיננסי לפני קבלת החלטות השקעה.

מכירה

מניה המדורגת כ"מכירה" צפויה להציג ביצועים חלשים יותר מהשוק הכללי או ממדד ייחוס מסוים בטווח הקצר עד הבינוני. דירוג זה מצביע על כך שהמניה עשויה להניב תשואות נמוכות יותר בהשוואה למניות אחרות באותו מגזר או למדד השוק.

הערה: אין באמור משום ייעוץ השקעות; מומלץ להתייעץ עם יועץ פיננסי לפני קבלת החלטות השקעה.

כתב ויתור

דוח מניה זה של אנליסט AI נוצר באופן אוטומטי על ידי מערכות הבינה המלאכותית שלנו, תוך שימוש באלגוריתמים מתקדמים ובנתונים פיננסיים, טכניים ונתוני שוק הזמינים לציבור. אף שהמידע המוצג נועד להיות מדויק ובעל ערך, הוא מיועד למטרות מידע בלבד ואין לראות בו ייעוץ פיננסי. תוכן שנוצר על ידי מערכת בינה מלאכותית (AI) עשוי לכלול אי־דיוקים ו/או שגיאות.

השקעה במניות כרוכה מטבעה בסיכונים, וביצועי עבר אינם מעידים בהכרח על תוצאות עתידיות. דוח זה אינו מביא בחשבון את נסיבותיך הפיננסיות האישיות, מטרותיך או סובלנותך לסיכון. יש לבצע מחקר עצמאי או להתייעץ עם יועץ פיננסי מוסמך לפני קבלת החלטות השקעה. הניתוחים וההמלצות המוצגים בדוח מבוססים על נתונים היסטוריים ועדכניים, וייתכן שאינם משקפים באופן מלא תנאי שוק עתידיים או התפתחויות בלתי צפויות.

לא יוצרי הדוח ולא הגופים הקשורים אליהם מתחייבים לדיוק, לשלמות או לאמינות המידע המוצג. השימוש בדוח נעשה לפי שיקול דעתכם ועל אחריותכם בלבד.

תאריך הניתוח: 30 באוקטובר 2026