דלגו לתוכן
מבט עלתחזית אנליסטיםדיבידנדיםדוחותניתוח מניות באמצעות AIסיכום פיננסי

ניתוח באמצעות AI של Rocket Lab Usa (RKLB)

RKLB

Rocket Lab Usa (NASDAQ:RKLB)

דירוג:
54ניטרלי
מחיר יעד:
$55.00(▼17.80% פוטנציאל ירידה)
פעולה:
חידוש המלצה
תאריך:
15.09.2026

הציון מוגבל בעיקר בשל הפסדים מתמשכים ושריפת מזומנים משמעותית, למרות שיפור בשולי הרווח הגולמי וחיזוק המאזן. גם הגורמים הטכניים מכבידים על הדירוג, בשל מגמת ירידה ברורה ביחס לממוצעים הנעים המרכזיים. מנגד, ההערות בשיחת התוצאות והפעולות התאגידיות האחרונות מצביעות על הזמנות וצבר הזמנות חזקים, נזילות איתנה והתקדמות אסטרטגית, כולל צעדי מימון של Iridium, אשר תומכים בציון כולל בטווח הביניים.

היתרונות של אינטגרציה אנכית

אינטגרציה אנכית של יכולות הייצור והשיגור עשויה להפחית את עלויות הבנייה והפריסה של מערכי לוויינים, לשפר את הרווחיות בטווח הארוך, ובכך לתמוך בתמחור שווי גבוה יותר.

ספיידר S&P 500 (SPY) לעומת Rocket Lab Usa (RKLB)

שווי שוק
$32.12B
תשואת דיבידנד
―
נפח מסחר ממוצע (3 חודשים)
21.75M
מכפיל רווח (P/E)
―
בטא (שנתי)
2.82
צמיחת הכנסות
52.53%
צמיחת רווח למניה
38.89%
מדינה
ארה"ב
מספר עובדים
2,100
מגזר
תעשייה
עוצמת המגזר
72
תעשייה
Aerospace & Defense

סקירה עסקית ומודל ההכנסות

תיאור החברה

Rocket Lab Usa, חברת חלל, מספקת שירותי שיגור ופתרונות מערכות חלל עבור תעשיות החלל והביטחון. החברה מספקת שירותי שיגור, שירותי הנדסת ותכנון חלליות, רכיבי חלליות, ייצור חלליות ופתרונות נוספים לניהול חלליות וניהול במסלול וכן שירותי ניהול קונסטלציות, וכן מתכננת ומייצרת משגרים קטנים ובינוניים. החברה גם מתכננת, מייצרת ומוכרת את רכבי השיגור המסלוליים הקטנים Electron ואת פלטפורמות הלוויין Photon, וכן מפתחת את רכב השיגור Neutron למחלקת מטען של 8 טון, מבצעת פעילויות שיגור מרחוק, ומתכננת ומייצרת מגוון רכיבים ותתי מערכות עבור משפחת החלליות Photon ועבור רכיבי חלליות מסחריים רחבים יותר. החברה משרתת לקוחות מסחריים, קבלני חלל ראשיים ולקוחות ממשלתיים. החברה נוסדה בשנת 2006 ומרכזה בלונג ביץ קליפורניה.

סקירת הדוחות הכספיים

סיכום

Rocket Lab Usa מציגה פרופיל קלאסי של התרחבות בהיקף הפעילות: צמיחה מהירה בהכנסות ושיפור ניכר בשיעורי הרווח הגולמי, לצד הפסדים תפעוליים מתמשכים ושריפת מזומנים נמשכת. המאזן הוא נקודת אור יחסית, עם מינוף נוכחי נמוך ומצב הון עצמי חזק יותר לעומת שנים קודמות, אך תזת ההשקעה עדיין תלויה בהמשך השיפור בשיעורי הרווח ובנתיב אמין למעבר של תזרים המזומנים התפעולי ותזרים המזומנים החופשי לטריטוריה חיובית.

פירוט12 החודשים האחרוניםדצמבר 2025דצמבר 2024דצמבר 2023דצמבר 2022דצמבר 2021
דוח רווח והפסד
סך ההכנסות769.15M601.80M436.21M244.59M211.00M62.24M
רווח גולמי286.62M207.18M116.15M51.41M18.99M-1.89M
EBITDA-122.02M-155.47M-151.80M-144.93M-95.20M-107.86M
רווח נקי-165.46M-198.21M-190.18M-182.57M-135.94M-117.32M
מאזן
סך הנכסים4.19B2.32B1.18B941.21M989.12M980.85M
מזומנים, שווי מזומנים והשקעות לטווח קצר2.30B1.02B418.99M244.77M471.79M690.96M
סך החוב133.69M253.96M468.42M176.69M152.78M128.43M
סך ההתחייבויות695.22M602.62M801.89M386.67M315.92M282.40M
הון בעלי המניות3.49B1.72B382.45M554.54M673.21M698.45M
תזרים מזומנים
תזרים מזומנים חופשי-371.14M-321.81M-115.98M-153.57M-148.95M-97.49M
תזרים מזומנים מפעילות שוטפת-222.46M-165.52M-48.89M-98.87M-106.54M-71.79M
תזרים מזומנים מפעילות השקעה-395.98M-347.40M-98.33M12.02M-346.08M-92.13M
תזרים מזומנים מפעילות מימון2.19B1.07B256.68M7.37M2.04M799.94M

השוואת מתחרים

דירוג כולל

מגזר (63)
KTOSKTOS
57ניטרלי
SPCXSPCX
55ניטרלי
RKLBRKLB
54ניטרלי
RDWRDW
52ניטרלי
FLYFLY
51ניטרלי
LUNRLUNR
46ניטרלי
תשואת חסרתשואת יתר

מדדים פיננסיים

חברהדירוג כוללשווי שוקמכפיל רווח (P/E)ROEתשואת דיבידנדצמיחת הכנסותצמיחת רווח למניה
קראטוס דיפנס אנד סקיוריטי57ניטרלי$7.31B225.361.14%—25.50%86.96%
ספייס אקס55ניטרלי$2.01T-119.78-1.47%———
Rocket Lab Usa54ניטרלי$32.12B-193.82-7.56%—52.53%38.89%
רדווייר52ניטרלי$2.07B-5.86-20.75%—63.10%55.06%
פיירפלי איירוספייס51ניטרלי$2.73B-7.39-32.55%—179.17%-13.42%
אינטואיטיב מישינס46ניטרלי$2.50B-11.6129.79%—116.89%64.21%
*מגזר63ניטרלי$10.79B15.437.44%2.01%2.89%-14.66%

השוואת ביצועים

חברהמחירשינוי% שינוי
51.22-9.34-15.43%
38.27-46.03-54.60%
8.140.506.54%
10.45-0.90-7.93%
17.52-8.72-33.23%
144.75-16.20-10.07%

מילון מונחים

קנייה

מניה המדורגת כ"קנייה" צפויה להציג ביצועים טובים יותר מהשוק הכללי או ממדד ייחוס מסוים בטווח הקצר עד הבינוני. דירוג זה מצביע על כך שהמניה עשויה להניב תשואות גבוהות יותר בהשוואה למניות אחרות באותו מגזר או למדד השוק.

הערה: אין באמור משום ייעוץ השקעות; מומלץ להתייעץ עם יועץ פיננסי לפני קבלת החלטות השקעה.

החזקה

מניה המדורגת כ"החזקה" צפויה להציג ביצועים דומים לשוק הכללי או למדד ייחוס מסוים. דירוג זה מצביע על כך שהמניה אינה נחשבת לאטרקטיבית במיוחד להשקעה, אך גם אינה נתפסת כבלתי אטרקטיבית במיוחד.

הערה: אין באמור משום ייעוץ השקעות; מומלץ להתייעץ עם יועץ פיננסי לפני קבלת החלטות השקעה.

מכירה

מניה המדורגת כ"מכירה" צפויה להציג ביצועים חלשים יותר מהשוק הכללי או ממדד ייחוס מסוים בטווח הקצר עד הבינוני. דירוג זה מצביע על כך שהמניה עשויה להניב תשואות נמוכות יותר בהשוואה למניות אחרות באותו מגזר או למדד השוק.

הערה: אין באמור משום ייעוץ השקעות; מומלץ להתייעץ עם יועץ פיננסי לפני קבלת החלטות השקעה.

כתב ויתור

דוח מניה זה של אנליסט AI נוצר באופן אוטומטי על ידי מערכות הבינה המלאכותית שלנו, תוך שימוש באלגוריתמים מתקדמים ובנתונים פיננסיים, טכניים ונתוני שוק הזמינים לציבור. אף שהמידע המוצג נועד להיות מדויק ובעל ערך, הוא מיועד למטרות מידע בלבד ואין לראות בו ייעוץ פיננסי. תוכן שנוצר על ידי מערכת בינה מלאכותית (AI) עשוי לכלול אי־דיוקים ו/או שגיאות.

השקעה במניות כרוכה מטבעה בסיכונים, וביצועי עבר אינם מעידים בהכרח על תוצאות עתידיות. דוח זה אינו מביא בחשבון את נסיבותיך הפיננסיות האישיות, מטרותיך או סובלנותך לסיכון. יש לבצע מחקר עצמאי או להתייעץ עם יועץ פיננסי מוסמך לפני קבלת החלטות השקעה. הניתוחים וההמלצות המוצגים בדוח מבוססים על נתונים היסטוריים ועדכניים, וייתכן שאינם משקפים באופן מלא תנאי שוק עתידיים או התפתחויות בלתי צפויות.

לא יוצרי הדוח ולא הגופים הקשורים אליהם מתחייבים לדיוק, לשלמות או לאמינות המידע המוצג. השימוש בדוח נעשה לפי שיקול דעתכם ועל אחריותכם בלבד.

תאריך הניתוח: 15 בספטמבר 2026