דלגו לתוכן
מבט עלתחזית אנליסטיםדיבידנדיםדוחותניתוח מניות באמצעות AIסיכום פיננסי

ניתוח באמצעות AI של דיינקס קפיטל (DX)

DX

דיינקס קפיטל (NYSE:DX)

דירוג:
60ניטרלי
מחיר יעד:
$12.00(▼7.76% פוטנציאל ירידה)
פעולה:
חידוש המלצה
תאריך:
30.09.2026

הציון נבלם בעיקר בשל סיכון במאזן, מינוף גבוה, וחולשה טכנית, כאשר המחיר נמוך מכל הממוצעים הנעים המרכזיים ועם MACD שלילי. מנגד, קיימים תמחור מוזל מאוד, עם P/E נמוך ותשואת דיבידנד גבוהה, וכן תמונה חיובית למדי משיחת המשקיעים, שהדגישה שיפור בערך הספרים, בנזילות ובהרחבת פעילות ה-MBS הסוכנותיים.

המלצת השקעה

המניה מומלצת כקנייה (BUY) בשל התשואה האטרקטיבית שלה והפוטנציאל להשבחת הון אם המרווחים של ניירות ערך מגובי משכנתאות (MBS) יחזרו לרמות הקרובות יותר לממוצע ארוך הטווח שלהם.

ספיידר S&P 500 (SPY) לעומת דיינקס קפיטל (DX)

שווי שוק
$2.76B
תשואת דיבידנד
16.19%
נפח מסחר ממוצע (3 חודשים)
7.14M
מכפיל רווח (P/E)
4.1
בטא (שנתי)
0.50
צמיחת הכנסות
136.45%
צמיחת רווח למניה
234.34%
מדינה
ארה"ב
מספר עובדים
28
מגזר
נדל"ן
עוצמת המגזר
53
תעשייה
REIT - Mortgage

סקירה עסקית ומודל ההכנסות

תיאור החברה

דיינקס קפיטל פועלת כקרן השקעות בנדלן למשכנתאות, ועוסקת בעיקר ברכישה ממונפת של ניירות ערך מגובי משכנתאות שונים, בארצות הברית. תיק ההשקעות שלה כולל ניירות ערך מגובי משכנתאות של סוכנויות, וכן ניירות ערך מגובי משכנתאות שאינם של סוכנויות. ניירות ערך מגובי משכנתאות של סוכנויות מתאפיינים בערבות לתשלום הקרן מצד ישות ממשלתית בארצות הברית או גוף בחסות הממשלה, כגון פאני מיי או פרדי מק. לעומת זאת, ניירות ערך מגובי משכנתאות שאינם של סוכנויות אינם נהנים מגיבוי ממשלתי זה. ההחזקות של דיינקס קפיטל כוללות באופן ספציפי ניירות ערך מגובי משכנתאות למגורים, ניירות ערך מגובי משכנתאות מסחריות, וכן מכשירי ריבית בלבד מסוימים של ניירות ערך מגובי משכנתאות מסחריות. לצורכי מס הכנסה פדרלי, החברה מוגדרת כקרן השקעות בנדלן. מעמד זה פוטר בדרך כלל את דיינקס קפיטל מחבות במס הכנסה פדרלי על תאגידים, ובלבד שהיא מחלקת לפחות 90 מהכנסותיה החייבות במס לבעלי המניות שלה. החברה נוסדה בשנת 1987, ומטה החברה נמצא בגלן אלן, וירגיניה.

סקירת הדוחות הכספיים

סיכום

התוצאות האחרונות של דיינקס קפיטל מצביעות על התאוששות חזקה, עם צמיחה טובה בהכנסות וברווח הנקי ב-12 החודשים האחרונים, אך הפרופיל הפיננסי נשלט על ידי מינוף גבוה וביצועים תנודתיים מבחינה היסטורית. מגמות תזרים המזומנים משתפרות, אך יצירת המזומנים עדיין אינה חזקה כמו קצב הרווחים. באופן כללי, החברה מציגה רווחיות עם שיפור במומנטום, אך גם עם סיכון מוגבר במאזן, האופייני לקרן ריט למשכנתאות — כך שתנאי המימון ושערוכי התיק הם גורמי תנודה מרכזיים.

פירוט12 החודשים האחרוניםדצמבר 2025דצמבר 2024דצמבר 2023דצמבר 2022דצמבר 2021
דוח רווח והפסד
סך ההכנסות886.86M533.52M318.03M132.60M-2.37M66.76M
רווח גולמי677.89M533.52M318.03M132.60M-2.37M66.76M
EBITDA771.89M740.33M429.42M211.63M189.13M110.24M
רווח נקי436.18M319.07M113.90M-6.13M143.16M102.26M
מאזן
סך הנכסים26.42B17.34B8.18B6.37B3.61B3.64B
מזומנים, שווי מזומנים והשקעות לטווח קצר607.56M930.39M377.23M119.64M332.04M366.02M
סך החוב22.64B13.91B6.59B0.000.000.00
סך ההתחייבויות23.24B14.88B7.00B5.50B2.70B2.87B
הון בעלי המניות3.18B2.46B1.18B870.74M901.33M771.28M
תזרים מזומנים
תזרים מזומנים חופשי236.58M120.82M14.39M62.20M126.35M146.97M
תזרים מזומנים מפעילות שוטפת236.58M120.82M14.39M62.20M126.35M146.97M
תזרים מזומנים מפעילות השקעה-14.92B-8.07B-1.03B-2.96B-65.44M-555.38M
תזרים מזומנים מפעילות מימון15.16B8.26B1.40B2.69B-32.34M519.98M

השוואת מתחרים

דירוג כולל

מגזר (65)
NLYNLY
71תשואת יתר
AGNCAGNC
63ניטרלי
DXDX
60ניטרלי
EFCEFC
60ניטרלי
ARRARR
58ניטרלי
ORCORC
51ניטרלי
תשואת חסרתשואת יתר

מדדים פיננסיים

חברהדירוג כוללשווי שוקמכפיל רווח (P/E)ROEתשואת דיבידנדצמיחת הכנסותצמיחת רווח למניה
אנלי קפיטל מנג׳מנט71תשואת יתר$13.89B4.5518.39%12.69%19.43%297.06%
AGNC Investment63ניטרלי$10.46B4.4518.30%13.60%133.36%486.52%
דיינקס קפיטל60ניטרלי$2.76B4.1216.91%16.19%136.45%234.34%
אלינגטון פייננשל60ניטרלי$1.53B7.2611.87%11.67%30.22%35.19%
ארמור רזידנשיאל58ניטרלי$1.93B3.5418.52%17.70%34.24%—
אורכיד איילנד קפיטל51ניטרלי$999.70M3.3618.50%21.10%89.39%661.99%
*מגזר65ניטרלי$2.17B12.193.79%4.94%3.15%1.96%

השוואת ביצועים

חברהמחירשינוי% שינוי
10.93-0.38-3.37%
8.720.060.70%
18.230.311.72%
13.200.211.59%
11.65-0.46-3.80%
4.97-1.07-17.76%

מילון מונחים

קנייה

מניה המדורגת כ"קנייה" צפויה להציג ביצועים טובים יותר מהשוק הכללי או ממדד ייחוס מסוים בטווח הקצר עד הבינוני. דירוג זה מצביע על כך שהמניה עשויה להניב תשואות גבוהות יותר בהשוואה למניות אחרות באותו מגזר או למדד השוק.

הערה: אין באמור משום ייעוץ השקעות; מומלץ להתייעץ עם יועץ פיננסי לפני קבלת החלטות השקעה.

החזקה

מניה המדורגת כ"החזקה" צפויה להציג ביצועים דומים לשוק הכללי או למדד ייחוס מסוים. דירוג זה מצביע על כך שהמניה אינה נחשבת לאטרקטיבית במיוחד להשקעה, אך גם אינה נתפסת כבלתי אטרקטיבית במיוחד.

הערה: אין באמור משום ייעוץ השקעות; מומלץ להתייעץ עם יועץ פיננסי לפני קבלת החלטות השקעה.

מכירה

מניה המדורגת כ"מכירה" צפויה להציג ביצועים חלשים יותר מהשוק הכללי או ממדד ייחוס מסוים בטווח הקצר עד הבינוני. דירוג זה מצביע על כך שהמניה עשויה להניב תשואות נמוכות יותר בהשוואה למניות אחרות באותו מגזר או למדד השוק.

הערה: אין באמור משום ייעוץ השקעות; מומלץ להתייעץ עם יועץ פיננסי לפני קבלת החלטות השקעה.

כתב ויתור

דוח מניה זה של אנליסט AI נוצר באופן אוטומטי על ידי מערכות הבינה המלאכותית שלנו, תוך שימוש באלגוריתמים מתקדמים ובנתונים פיננסיים, טכניים ונתוני שוק הזמינים לציבור. אף שהמידע המוצג נועד להיות מדויק ובעל ערך, הוא מיועד למטרות מידע בלבד ואין לראות בו ייעוץ פיננסי. תוכן שנוצר על ידי מערכת בינה מלאכותית (AI) עשוי לכלול אי־דיוקים ו/או שגיאות.

השקעה במניות כרוכה מטבעה בסיכונים, וביצועי עבר אינם מעידים בהכרח על תוצאות עתידיות. דוח זה אינו מביא בחשבון את נסיבותיך הפיננסיות האישיות, מטרותיך או סובלנותך לסיכון. יש לבצע מחקר עצמאי או להתייעץ עם יועץ פיננסי מוסמך לפני קבלת החלטות השקעה. הניתוחים וההמלצות המוצגים בדוח מבוססים על נתונים היסטוריים ועדכניים, וייתכן שאינם משקפים באופן מלא תנאי שוק עתידיים או התפתחויות בלתי צפויות.

לא יוצרי הדוח ולא הגופים הקשורים אליהם מתחייבים לדיוק, לשלמות או לאמינות המידע המוצג. השימוש בדוח נעשה לפי שיקול דעתכם ועל אחריותכם בלבד.

תאריך הניתוח: 30 בספטמבר 2026