ניתוח באמצעות AI של Brookfield Corporation (BN)
Brookfield Corporation (TSX:BN)
- דירוג:
- 52ניטרלי
- מחיר יעד:
- C$52.00(▼10.13% פוטנציאל ירידה)
- פעולה:
- חידוש המלצה
- תאריך:
- 21.08.2026
הציון נותר בטווח הנמוך-בינוני בעיקר בשל סיכון במאזן ובתזרים המזומנים, הכולל מינוף גבוה ותזרים מזומנים חופשי שלילי מאוד, וכן בשל מגמה טכנית חלשה, עם מחיר הנמוך מהממוצעים הנעים המרכזיים ו-MACD שלילי. גורמים אלה מתקזזים חלקית על ידי תחזית חיובית במיוחד משיחת הוועידה, שכללה גיוסי הון ברמת שיא, עלייה בהון נושא עמלות, וצמיחה solide ברווחים בני חלוקה, אם כי התמחור נותר גורם מכביד בשל P/E גבוה ותשואה נמוכה.
iShares MSCI Canada ETF (EWC) לעומת Brookfield Corporation (BN)
- שווי שוק
- C$126.95B
- תשואת דיבידנד
- 0.61%
- נפח מסחר ממוצע (3 חודשים)
- 3.42M
- מכפיל רווח (P/E)
- 65.2
- בטא (שנתי)
- 1.58
- צמיחת הכנסות
- 1.45%
- צמיחת רווח למניה
- 86.63%
- מדינה
- קנדה
- מספר עובדים
- 250,000
- מגזר
- פיננסים
- עוצמת המגזר
- 70
- תעשייה
- Asset Management
סקירה עסקית ומודל ההכנסות
איך החברה מרוויחה כסף
ברוקפילד מייצרת הכנסות בעיקר באמצעות שני ערוצים רחבים: (1) רווחי ניהול נכסים מניהול הון של צדדים שלישיים ו-(2) רווחים ותזרים מזומנים מההון המושקע שלה בעסקים פעילים ובהשקעות. 1) הכנסות מניהול נכסים (רווחים מבוססי עמלות) - דמי ניהול: ברוקפילד גובה עמלות שוטפות עבור ניהול קרנות פרטיות וכלי השקעה אחרים במגוון אסטרטגיות (למשל, תשתיות, אנרגיה מתחדשת, נדל"ן, פרייבט אקוויטי ואשראי). עמלות אלה מבוססות בדרך כלל על הון מחויב במהלך תקופת השקעה ו/או על הון מושקע או שווי נכסי נקי לאחר מכן, בהתאם לתנאי המוצר. - עמלות ביצועים / ריבית נשאת: כאשר כלי השקעה עוברים ספי תשואה מוגדרים, ברוקפילד עשויה לקבל תגמול מבוסס תמריץ (ריבית נשאת/עמלות ביצועים). אלה מוכרים בדרך כלל כאשר השקעות ממומשות או כאשר ביצועי הקרן מתגבשים בהתאם להסכמים המסדירים. - הכנסות אחרות מניהול נכסים: ברוקפילד יכולה להפיק עמלות מסוג עסקאות/שירותים הקשורות לפעילות השקעה ולתפעול קרנות; אם סעיפים ספציפיים או קטגוריות מדויקות אינם נחשפים במקורות הזמינים כאן, null. 2) תשואות מהון מושקע (השקעות הון עצמי / רווחים תפעוליים) - הכנסות מהשקעות וחלוקות: ברוקפילד מחזיקה בהחזקות בחברות תפעוליות ובתיקי נכסים, לעיתים באמצעות חברות מסונפות ציבוריות והחזקות פרטיות. היא נהנית מדיבידנדים/חלוקות ומהחלק שלה ברווחים/בתזרימי המזומנים שמייצרים עסקים אלה. - תזרים מזומנים תפעולי מעסקים בשליטה/בבעלות: כאשר לברוקפילד יש החזקות שליטה, היא מאחדת את התוצאות התפעוליות ומייצרת תזרים מזומנים מפעילויות כגון שירותי תשתית בחוזים או בפיקוח רגולטורי, ייצור ומכירת חשמל, הכנסות מנכסים, ופעילות עסקית המוחזקת באמצעות השקעות פרייבט אקוויטי. התרומה הספציפית של כל מגזר תפעולי משתנה בהתאם לתנאי השוק ולהרכב התיק. - מימושים ומחזור הון: ברוקפילד עשויה למכור נכסים או עסקים בשלים, לייצר רווחים ממכירה ולהפנות מחדש את התמורה להזדמנויות חדשות. רווחים אלה יכולים להיות מקור חשוב לתשואות הכוללות, אך הם תנודתיים יותר מטבעם לעומת דמי ניהול. 3) מבנה הון וגורמים הקשורים למימון - שימוש במינוף ברמת הנכס/התיק: עסקים רבים בתחום הנכסים המוחשיים עושים שימוש בחוב ברמת הפרויקט או הנכס. התשואות על ההון של ברוקפילד יכולות להיות מוגברות באמצעות מינוף כאשר תזרימי המזומנים של הנכסים יציבים; עם זאת, עלויות מימון ותנאי מימון מחדש יכולים גם הם להשפיע על הרווחים. 4) שותפויות ומודל השקעה משותפת - השקעות משותפות עם שותפים מוסדיים: ברוקפילד משקיעה לעיתים קרובות לצד קרנות פנסיה, קרנות עושר ריבוניות, חברות ביטוח ומוסדות אחרים. הדבר יכול להגדיל את הנכסים המנוהלים, ובכך לתמוך בהכנסות מעמלות, ולהרחיב את היקף העסקאות, תוך מתן אפשרות לברוקפילד להקצות באופן סלקטיבי הון מהמאזן שלה. אם שותפויות מסוימות בשמן אינן זמינות כאן, null. לסיכום, הרווחים של ברוקפילד מונעים על ידי (a) הכנסות חוזרות מעמלות מניהול הון של צדדים שלישיים, (b) הכנסות מביצועים/תמריצים הקשורות לעודף ביצועי השקעות, ו-(c) תזרים המזומנים ועליית הערך של ההון המושקע שלה בנכסים תפעוליים ובעסקים, בתוספת רווחים ממכירת נכסים והשקעה מחדש.
סקירת הדוחות הכספיים
סיכום
Brookfield Corporation מציגה תנופה חזקה בהכנסות ב-12 החודשים האחרונים ורווחיות תפעולית יציבה, אך הפרופיל הפיננסי נבלם בשל מינוף גבוה מאוד ותזרים מזומנים חופשי חלש באופן עקבי. מנוע הרווחים נראה בריא ברמה התפעולית, אך מרווחים נקיים דקים ותזרים מזומנים חופשי שלילי מגבירים את התלות במימון ומעלים את רמת הסיכון אם שוקי ההון יתהדקו או אם תשואות ההשקעה ייחלשו.
השוואת מתחרים
דירוג כולל
SII
IGM
BAM
ONEXBNמדדים פיננסיים
השוואת ביצועים
מילון מונחים
קנייה
מניה המדורגת כ"קנייה" צפויה להציג ביצועים טובים יותר מהשוק הכללי או ממדד ייחוס מסוים בטווח הקצר עד הבינוני. דירוג זה מצביע על כך שהמניה עשויה להניב תשואות גבוהות יותר בהשוואה למניות אחרות באותו מגזר או למדד השוק.
הערה: אין באמור משום ייעוץ השקעות; מומלץ להתייעץ עם יועץ פיננסי לפני קבלת החלטות השקעה.
החזקה
מניה המדורגת כ"החזקה" צפויה להציג ביצועים דומים לשוק הכללי או למדד ייחוס מסוים. דירוג זה מצביע על כך שהמניה אינה נחשבת לאטרקטיבית במיוחד להשקעה, אך גם אינה נתפסת כבלתי אטרקטיבית במיוחד.
הערה: אין באמור משום ייעוץ השקעות; מומלץ להתייעץ עם יועץ פיננסי לפני קבלת החלטות השקעה.
מכירה
מניה המדורגת כ"מכירה" צפויה להציג ביצועים חלשים יותר מהשוק הכללי או ממדד ייחוס מסוים בטווח הקצר עד הבינוני. דירוג זה מצביע על כך שהמניה עשויה להניב תשואות נמוכות יותר בהשוואה למניות אחרות באותו מגזר או למדד השוק.
הערה: אין באמור משום ייעוץ השקעות; מומלץ להתייעץ עם יועץ פיננסי לפני קבלת החלטות השקעה.
כתב ויתור
דוח מניה זה של אנליסט AI נוצר באופן אוטומטי על ידי מערכות הבינה המלאכותית שלנו, תוך שימוש באלגוריתמים מתקדמים ובנתונים פיננסיים, טכניים ונתוני שוק הזמינים לציבור. אף שהמידע המוצג נועד להיות מדויק ובעל ערך, הוא מיועד למטרות מידע בלבד ואין לראות בו ייעוץ פיננסי. תוכן שנוצר על ידי מערכת בינה מלאכותית (AI) עשוי לכלול אי־דיוקים ו/או שגיאות.
השקעה במניות כרוכה מטבעה בסיכונים, וביצועי עבר אינם מעידים בהכרח על תוצאות עתידיות. דוח זה אינו מביא בחשבון את נסיבותיך הפיננסיות האישיות, מטרותיך או סובלנותך לסיכון. יש לבצע מחקר עצמאי או להתייעץ עם יועץ פיננסי מוסמך לפני קבלת החלטות השקעה. הניתוחים וההמלצות המוצגים בדוח מבוססים על נתונים היסטוריים ועדכניים, וייתכן שאינם משקפים באופן מלא תנאי שוק עתידיים או התפתחויות בלתי צפויות.
לא יוצרי הדוח ולא הגופים הקשורים אליהם מתחייבים לדיוק, לשלמות או לאמינות המידע המוצג. השימוש בדוח נעשה לפי שיקול דעתכם ועל אחריותכם בלבד.
תאריך הניתוח: 21 באוגוסט 2026