דלגו לתוכן
מבט עלתחזית אנליסטיםדיבידנדיםדוחותניתוח מניות באמצעות AIסיכום פיננסי

ניתוח באמצעות AI של AddLife AB (ALIF.B)

ALIF.B

AddLife AB (ALIF.B)

דירוג:
68ניטרלי
מחיר יעד:
SEK 197.00(▲21.23% פוטנציאל עלייה)
פעולה:
הורדת המלצה
תאריך:
23.10.2026

הציון מונע בעיקר משיפור בביצועים הפיננסיים, עם צמיחה ברווחים ותזרים מזומנים חופשי חזק, וכן ממומנטום מחיר תומך, כאשר המניה נסחרת מעל הממוצעים הנעים המרכזיים ועם MACD חיובי. מנגד, התמחור התובעני, עם P/E גבוה ותשואה נמוכה, וכן סיכוני ביצוע מתמשכים שעלו בשיחת התוצאות האחרונה, לרבות לחץ על המרווחים ב-Medtech והוצאות תפעוליות גבוהות למרות המיקוד של ההנהלה בהרחבת המרווחים, ממתנים זאת.

iShares MSCI Sweden ETF (EWD) לעומת AddLife AB (ALIF.B)

שווי שוק
kr22.23B
תשואת דיבידנד
0.95%
נפח מסחר ממוצע (3 חודשים)
179.99K
מכפיל רווח (P/E)
34.7
בטא (שנתי)
0.76
צמיחת הכנסות
1.62%
צמיחת רווח למניה
63.45%
מדינה
SE
מספר עובדים
2,360
מגזר
בריאות
עוצמת המגזר
45
תעשייה
Medical - Instruments & Supplies

סקירה עסקית ומודל ההכנסות

איך החברה מרוויחה כסף

AddLife AB Class B מייצרת הכנסות בעיקר ממכירה והפצה של מוצרי מדעי החיים ומכשור רפואי לספקי שירותי בריאות ולמעבדות. ההכנסות נובעות מ-(1) מכירת מוצרים של מכשירים/ציוד, כגון מערכות מעבדה ואבחון ומכשור רפואי, ו-(2) מכירות חוזרות של חומרים מתכלים וריאגנטים המשמשים עם מערכות אלה, אשר נוטים להניע רכישות חוזרות לאורך זמן. החברה מייצרת הכנסות גם משירותים בעלי ערך מוסף הקשורים לבסיס המותקן שלה ולקשרי הלקוחות, כגון התקנה, הדרכה, תמיכה יישומית, הסכמי שירות/תחזוקה ותמיכה נוספת לאחר המכירה, בהתאם לקטגוריית המוצר ולצרכי הלקוח. רווחי AddLife AB Class B נתמכים על ידי תפקידה כערוץ בין יצרנים ללקוחות קצה: היא רוכשת מוצרים ממגוון רחב של ספקים/בעלי מותגים ומייצרת מרווח באמצעות שילוב של רכש, גישה רגולטורית/גישה לשוק, לוגיסטיקה, תמיכה טכנית וכיסוי מכירות מקומי. הצמיחה והרווחיות מושפעות גם מתמהיל החומרים המתכלים לעומת ציוד הוני, ממחזורי רכש ציבורי/מכרזים במערכת הבריאות, ומפורטפוליו החברות הבנות והעסקים שנרכשו של הקבוצה; פרטים ספציפיים על תנאי שותפויות או ריכוזיות ספקים הם null.

סקירת הדוחות הכספיים

סיכום

AddLife AB מציגה פרופיל פיננסי חיובי: ההכנסות ממשיכות לעלות והרווחיות התאוששה באופן משמעותי מהתקופה החלשה יותר של 2023–2024, כאשר גם הרווחים וגם תזרים המזומנים ב-12 החודשים האחרונים חזקים. המאזן נע בכיוון הנכון, כאשר המינוף משתפר וההון העצמי גדל, אך החוב נותר מגבלה בולטת, והשחיקה האחרונה במרווח התפעולי לעומת 2025 היא פריט מרכזי למעקב. בסך הכול, החברה נראית יציבה פיננסית עם יסודות משתפרים, אם כי תחת השפעת המינוף והרגישות למרווחים.

פירוט12 החודשים האחרוניםדצמבר 2025דצמבר 2024דצמבר 2023דצמבר 2022דצמבר 2021
דוח רווח והפסד
סך ההכנסות10.70B10.44B10.29B9.69B9.08B7.99B
רווח גולמי4.14B3.98B3.86B3.60B3.43B2.86B
EBITDA1.65B1.80B1.52B1.53B1.45B1.46B
רווח נקי644.00M560.00M252.00M190.00M480.00M719.00M
מאזן
סך הנכסים13.63B12.71B13.06B12.75B13.06B10.60B
מזומנים, שווי מזומנים והשקעות לטווח קצר477.00M813.00M331.00M272.00M376.00M345.30M
סך החוב5.14B4.77B5.07B5.29B5.59B4.10B
סך ההתחייבויות7.67B7.26B7.75B7.79B8.09B6.30B
הון בעלי המניות5.95B5.44B5.31B4.96B4.97B4.29B
תזרים מזומנים
תזרים מזומנים חופשי1.13B1.11B798.00M547.00M627.00M866.30M
תזרים מזומנים מפעילות שוטפת1.39B1.39B1.10B773.00M909.00M1.01B
תזרים מזומנים מפעילות השקעה-707.00M-497.00M-386.00M-317.00M-1.09B-2.98B
תזרים מזומנים מפעילות מימון-541.00M-305.00M-682.00M-554.00M134.00M2.07B

השוואת מתחרים

דירוג כולל

מגזר (51)
CEVICEVI
81תשואת יתר
STILSTIL
78תשואת יתר
NOLA.BNOLA.B
70תשואת יתר
ALIF.BALIF.B
68ניטרלי
ARJO.BARJO.B
66ניטרלי
BACTI.BBACTI.B
53ניטרלי
תשואת חסרתשואת יתר

מדדים פיננסיים

חברהדירוג כוללשווי שוקמכפיל רווח (P/E)ROEתשואת דיבידנדצמיחת הכנסותצמיחת רווח למניה
CellaVision AB81תשואת יתרSEK 4.67B33.8415.24%1.96%1.95%-8.91%
Stille AB78תשואת יתרSEK 2.23B23.18——28.75%138.25%
Nolato AB70תשואת יתרSEK 14.03B20.8411.69%3.55%-2.14%-2.98%
AddLife AB68ניטרליSEK 22.23B34.6611.32%0.95%1.62%63.45%
Arjo AB66ניטרליSEK 9.18B25.354.65%3.60%-0.50%-17.58%
Bactiguard Holding AB53ניטרליSEK 560.70M88.891.93%—-0.51%—
*מגזר51ניטרלי$7.86B-0.30-43.30%2.27%22.53%-2.21%

השוואת ביצועים

חברהמחירשינוי% שינוי
182.30-20.99-10.32%
33.724.3014.63%
195.6018.1510.23%
52.10-9.49-15.42%
16.00-2.40-13.04%
248.5065.0035.42%

מילון מונחים

קנייה

מניה המדורגת כ"קנייה" צפויה להציג ביצועים טובים יותר מהשוק הכללי או ממדד ייחוס מסוים בטווח הקצר עד הבינוני. דירוג זה מצביע על כך שהמניה עשויה להניב תשואות גבוהות יותר בהשוואה למניות אחרות באותו מגזר או למדד השוק.

הערה: אין באמור משום ייעוץ השקעות; מומלץ להתייעץ עם יועץ פיננסי לפני קבלת החלטות השקעה.

החזקה

מניה המדורגת כ"החזקה" צפויה להציג ביצועים דומים לשוק הכללי או למדד ייחוס מסוים. דירוג זה מצביע על כך שהמניה אינה נחשבת לאטרקטיבית במיוחד להשקעה, אך גם אינה נתפסת כבלתי אטרקטיבית במיוחד.

הערה: אין באמור משום ייעוץ השקעות; מומלץ להתייעץ עם יועץ פיננסי לפני קבלת החלטות השקעה.

מכירה

מניה המדורגת כ"מכירה" צפויה להציג ביצועים חלשים יותר מהשוק הכללי או ממדד ייחוס מסוים בטווח הקצר עד הבינוני. דירוג זה מצביע על כך שהמניה עשויה להניב תשואות נמוכות יותר בהשוואה למניות אחרות באותו מגזר או למדד השוק.

הערה: אין באמור משום ייעוץ השקעות; מומלץ להתייעץ עם יועץ פיננסי לפני קבלת החלטות השקעה.

כתב ויתור

דוח מניה זה של אנליסט AI נוצר באופן אוטומטי על ידי מערכות הבינה המלאכותית שלנו, תוך שימוש באלגוריתמים מתקדמים ובנתונים פיננסיים, טכניים ונתוני שוק הזמינים לציבור. אף שהמידע המוצג נועד להיות מדויק ובעל ערך, הוא מיועד למטרות מידע בלבד ואין לראות בו ייעוץ פיננסי. תוכן שנוצר על ידי מערכת בינה מלאכותית (AI) עשוי לכלול אי־דיוקים ו/או שגיאות.

השקעה במניות כרוכה מטבעה בסיכונים, וביצועי עבר אינם מעידים בהכרח על תוצאות עתידיות. דוח זה אינו מביא בחשבון את נסיבותיך הפיננסיות האישיות, מטרותיך או סובלנותך לסיכון. יש לבצע מחקר עצמאי או להתייעץ עם יועץ פיננסי מוסמך לפני קבלת החלטות השקעה. הניתוחים וההמלצות המוצגים בדוח מבוססים על נתונים היסטוריים ועדכניים, וייתכן שאינם משקפים באופן מלא תנאי שוק עתידיים או התפתחויות בלתי צפויות.

לא יוצרי הדוח ולא הגופים הקשורים אליהם מתחייבים לדיוק, לשלמות או לאמינות המידע המוצג. השימוש בדוח נעשה לפי שיקול דעתכם ועל אחריותכם בלבד.

תאריך הניתוח: 23 באוקטובר 2026