Private Markets: ספייסX מגישה תשקיף להנפקה, Anthropic שוקלת לצאת להנפקה בקרוב

Private Markets: ספייסX מגישה תשקיף להנפקה, Anthropic שוקלת לצאת להנפקה בקרוב

ג'סיקה דה סה-מוטה2 באפריל 2026

לפי דיווחי מדיה, חברת החלל של אילון מאסק, SpaceX, הגישה בסודיות טיוטת תשקיף לרשות ניירות ערך האמריקנית לצורך הנפקה ראשונית לציבור. במקביל, לפי דיווחים, מנהלי Anthropic דנו באפשרות של הנפקה כבר ברבעון הרביעי של השנה.

חדשות חברות פרטיות השבוע:

• OpenAI מסרה בהצהרה: “סיימנו את סבב הגיוס האחרון שלנו עם התחייבויות הון של 122 מיליארד דולר, לפי שווי לאחר הכסף של 852 מיליארד דולר… הסבב הובל על ידי השותפים האסטרטגיים שלנו אמזון (אמזון), אנבידיה (אנבידיה) ו-SoftBank (SFTBY), עם המשך השתתפות מהשותפה הוותיקה שלנו, מיקרוסופט (מיקרוסופט). SoftBank הובילה במשותף את הסבב יחד עם a16z, D. E. Shaw Ventures,‏ MGX,‏ TPG וחשבונות המנוהלים על ידי T. Rowe Price Associates, Inc.” OpenAI הוסיפה: “AI מניע עליות בפריון, מאיץ גילויים מדעיים ומרחיב את גבולות מה שאנשים וארגונים יכולים לבנות. המימון הזה נותן לנו את המשאבים להמשיך להוביל, בקנה המידה שהרגע הזה דורש.”
• מנהלים ב-Anthropic דנו באפשרות הנפקה כבר ברבעון הרביעי, ובנקאים המתחרים על הובלת ההנפקה מצפים שהחברה תגייס למעלה מ-60 מיליארד דולר, מדווחות Valida Pau ו-Sri Muppidi מ-The Information בדיווח.
• אינטל (אינטל) מתכננת להשקיע עוד 15 מיליון דולר ב-SambaNova, סטארט-אפ שבבים שיו"ר הדירקטוריון שלו הוא מנכ"ל אינטל ליפ-בו טאן. כך מדווחים Jeffrey Dastin ו-Max Cherney מסוכנות רויטרס בדיווח, בהתבסס על בדיקת מסמכי חברה של רויטרס. השקעה זו תגדיל את האחזקה של אינטל ב-SambaNova ל-9% ועוקבת אחרי השקעה של 35 מיליון דולר שביצעה אינטל בחברה בפברואר.

חלק מסבבי הגיוס הגדולים ביותר של חברות פרטיות השבוע כוללים: 

• Shield AI – החברה הודיעה כי גייסה 1.5 מיליארד דולר בסבב Series G לפי שווי לאחר הכסף של 12.7 מיליארד דולר, ועוד 500 מיליון דולר במימון הון מועדף בתשואה קבועה. סבב ה-Series G הובל על ידי Advent International והובל במשותף על ידי קבוצת ההשקעות האסטרטגיות של יוזמת האבטחה והחוסן של JPMorganChase, בהשתתפות משקיעים קיימים. חברות ציבוריות שפועלות בתחום זה כוללות את Kratos Defense (KTOS) ו-AeroVironment (AVAV).
• Saronic – החברה מסרה כי סגרה סבב גיוס Series D בהיקף 1.75 מיליארד דולר, בהובלת Kleiner Perkins, לפי שווי חברה של 9.25 מיליארד דולר. חברות ציבוריות שפועלות בתחום זה כוללות את Huntington Ingalls (HII) ו-L3Harris (LHX).
• WHOOP – חברת ביצועי האדם (human performance) גייסה 575 מיליון דולר בסבב Series G לפי שווי של 10.1 מיליארד דולר. הסבב הובל על ידי Collaborative Fund, וכלל השתתפות גלובלית של 2PointZero Group,‏ Qatar Investment Authority,‏ Mubadala Investment Company,‏ Abbott,‏ Mayo Clinic,‏ Macquarie Capital,‏ Glade Brook,‏ B-Flexion,‏ IVP,‏ Foundry,‏ Accomplice,‏ Affinity Partners,‏ Promus Ventures ו-Bullhound Capital, יחד עם ספורטאים ומשקיעים פרטיים. חברות ציבוריות שפועלות בתחום זה כוללות את Garmin (GRMN), אמזון (אפל), ו-Fitbit (גוגל).
• Starcloud – החברה שבונה מרכזי נתונים בחלל מסרה כי גייסה 170 מיליון דולר בסבב Series A, בהובלת Benchmark, לפי שווי של 1.1 מיליארד דולר. חברות ציבוריות שפועלות בתחום זה כוללות את Snowflake (SNOW), Datadog (DDOG) ו-MongoDB (MDB).
• ScaleOps – החברה הודיעה כי גייסה 130 מיליון דולר בסבב Series C לפי שווי העולה על 800 מיליון דולר, “מה שמחזק את מעמדה כמובילת קטגוריה בניהול משאבי ענן אוטונומי ותשתית AI.” הסבב הובל על ידי משקיע התוכנה הגלובלי Insight Partners, בהשתתפות כל המשקיעים הקיימים: Lightspeed Venture Partners,‏ NFX,‏ Glilot Capital Partners ו-Picture Capital. חברות ציבוריות שפועלות בתחום זה כוללות את אנבידיה (אנבידיה),‏ IBM (IBM) ו-C3 AI (AI).

יוניקורנים למעקב השבוע:

• Fundamental – מעבדת ה-AI שבונה מודלים בסיסיים לניתוח נתונים בקנה מידה גדול גייסה לאחרונה 255 מיליון דולר בסבב Series A. חברות ציבוריות שפועלות בתחום זה כוללות את מיקרוסופט (מיקרוסופט) ו-מטא (מטא).
• Anduril Industries – חברת מערכות הגנה אוטונומיות, ניטור מבוסס AI וטכנולוגיית רחפנים, ממשיכה לזכות בחוזים ממשלתיים גדולים ולהתרחב בינלאומית. שווי Anduril מוערך בכ-12 מיליארד דולר. חברות ציבוריות שפועלות בתחום זה כוללות את פלנטיר (פלנטיר),‏ Northrop Grumman (NOC) ו-Lockheed Martin (LMT).
• Rippling – חברת אוטומציית HR ו-IT עם שווי מוערך של 13 מיליארד דולר. חברות ציבוריות שפועלות בתחום זה כוללות את Workday (WDAY),‏ Paycom (PAYC) ו-Paylocity (PCTY).
• Zipline – חברת רחפני משלוחים אוטונומיים שמרחיבה רשתות משלוח באמצעות רחפנים בתחומי הרפואה והקמעונאות ברחבי העולם. שוויה מוערך בכ-4.2 מיליארד דולר. חברות ציבוריות שפועלות בתחום זה כוללות את Joby Aviation (JOBY),‏ Blade Air Mobility (BLDE) ואמזון (אמזון).
• Glean – חברת חיפוש ארגוני מבוסס AI, שהצטרפה לאחרונה למועדון האולטרה-יוניקורנים עם שווי מעל 5 מיליארד דולר. חברות ציבוריות שפועלות בתחום זה כוללות את Elastic (ESTC),‏ Alphabet (גוגל) ומיקרוסופט (מיקרוסופט).

הנפקות למעקב: 

• SpaceX – לפי מקורות שצוטטו על ידי Bailey Lipschultz ו-Ed Ludlow מבלומברג, חברת הרקטות, הלוויינים וה-AI של אילון מאסק, SpaceX, הגישה בסודיות טיוטת תשקיף לרשות ניירות ערך האמריקנית לצורך הנפקה ראשונית לציבור. לפי הדיווח, ההגשה מציבה אותה על מסלול לרישום ביוני, מה שצפוי להביא את SpaceX לבורסה לפני OpenAI ו-Anthropic PBC.
• AEVEX – החברה הגישה בקשה להנפקה ראשונית של מניות רגילות מסוג Class A. החברה הגישה בקשה לרשום את מניות ה-Class A שלה בבורסת ניו יורק תחת הסימול “AVEX.” גולדמן זאקס, BofA, Jefferies, ג'יי פי מורגן,‏ RBC Capital,‏ Baird, William Blair, Raymond James, Needham & Company, Academy Securities, Capital One Securities ו-PNC Capital Markets משמשים כחתמים בהנפקה.
• Yesway – החברה הגישה לרשות ניירות ערך האמריקנית בקשה להנפקה ראשונית של מניות רגילות מסוג Class A, והגישה בקשה לרשום את מניותיה בשוק נאסד"ק תחת הסימול “YSWY.” Yesway היא מפעילת רשת חנויות נוחות בארה"ב, שפועלת בעיקר תחת שני מותגים: Yesway ו-Allsup’s. בתשקיף נכתב: “טביעת הרגל הגיאוגרפית שלנו מורכבת מחנויות הממוקמות בשווקים כפריים ופרבריים אטרקטיביים ברחבי דרום-המערב והמזרח-התיכון של ארה"ב, שבהם אנחנו לרוב יעד הקמעונאות הנוחה המועדף, ובפועל ממלאים את תפקיד המכולת המקומית. יש לנו היסטוריה מוצלחת של צמיחה באמצעות פתיחת חנויות חדשות ו-27 רכישות, ואנחנו מאמינים שאנחנו ממוצבים היטב כדי להמשיך לחזק את מעמדנו בשוק ולהגדיל את מספר החנויות שלנו.”
• Student Living EduVation – החברה הגישה לרשות ניירות ערך האמריקנית בקשה להנפקה ראשונית על ידי החברה של 3.75 מיליון מניות רגילות. החברה ציינה: “אנחנו מציעים 3,750,000 מניות רגילות בהתחייבות חתמים מלאה. אנחנו צופים שמחיר ההנפקה למניה רגילה יהיה בין 4 ל-6 דולר למניה. בעלי מניות המציעים למכירה מציעים גם 5,880,000 מניות רגילות שיימכרו בהתאם לתשקיף המכירה החוזרת (Resale Prospectus).”
• Liftoff Mobile – החברה הודיעה כי הגישה בסודיות טיוטת תשקיף על גבי טופס S-1 לרשות ניירות ערך האמריקנית, המתייחס להנפקה ראשונית מתוכננת של מניות רגילות. מספר המניות שיוצעו ומחיר הטווח להנפקה המוצעת טרם נקבעו. ההנפקה כפופה לתנאי השוק ולתנאים נוספים, וכן להשלמת הליך הבדיקה של רשות ניירות ערך האמריקנית.
• Cerebras Systems – יצרנית שבבי ה-AI Cerebras Systems בחרה במורגן סטנלי להובלת ההנפקה הראשונית שלה, שיכולה לגייס כ-2 מיליארד דולר בהנפקה כבר באפריל, כך לפי מקורות שצוטטו על ידי Ryan Gould,‏ Bailey Lipschultz ו-Anthony Hughes מבלומברג. לפי הדיווח, Cerebras, שנסוגה מרישום ההנפקה הקודם באוקטובר, הגישה מסמכים חדשים להנפקה, וצפויה להיפגש עם אנליסטים ומשקיעים פוטנציאליים במהלך החודש.

“Private Markets” היא סדרת הכתבות החוזרת של The Fly על המהלכים האחרונים במגזר הפרטי, על חברות היוניקורן הגדולות ביותר ועל הנפקות ראשוניות שכדאי לעקוב אחריהן. מנויי Fly, הוסיפו את $PRIVATE לתיק ההשקעות שלכם כדי לקבל התראות על חדשות חמות בעולם הסטארט-אפים והון הסיכון.